オッペンハイマーが3月初めにCoreWeaveのカバレッジに入り、アウトパフォームの評価を出したのを見たばかりです。彼らは1年後のターゲットを約126.93ドルと見ており、これは現在の74.82ドル付近から約70％の上昇余地があります。もし彼らの予測が正しければ、かなりの上昇が期待できます。

ただ、私の目を引いたのは大口投資家からの混合シグナルです。オッペンハイマーは強気ですが、実際に機関投資家が何をしているかを見ると、違いが明らかです。マグネターは前四半期に保有株を20％以上削減し、82百万株から68百万株に減らしました。これは、明らかにこの分野を理解している投資家による顕著な縮小です。一方、ゴールドマン・サックスはポジションを増やし、ほぼ倍増させています。Nvidiaは24百万株のままで動きはありません。

収益成長のストーリーは本物のようです。年間収益は123億ドルと予測されており、140％増です。これは皆が話題にしているAIインフラ需要の一例です。ただし、利益面はまだマイナスで、EPSは-0.48です。今は成長を追求しつつ損失を出す段階と言えます。プット/コール比率は0.79で、トレーダーは少なくとも強気に傾いていることを示しています。

明らかにアナリストの見方と一部のスマートマネーの動きには乖離があります。オッペンハイマーは楽観的ですが、これらの機関投資家の動きは注意深く見ておくべきです。マグネターのような巨大ファンドが縮小を始めたときは、何かしらの兆候かもしれません。