米ドル価格予測:コアPCEミスと債券利回りは安定、英ポンド/米ドルとユーロ/米ドルの見通し

###キーポイント:

*コアPCEインフレはわずか0.1%上昇し、期待を下回り、よりソフトな物価圧力を示し、ドルの展望に影響を与えています。 *米ドル指数（DXY）は、安定した債券利回りと慎重な市場センチメントに支えられて、$107.74近くで堅調なままです。 *修正されたUoM消費者信頼感は74.0で横ばいであり、混在する経済シグナルの中で安定した消費者の見通しを反映しています。 ### この記事の内容:

• 英ポンド/米ドル

+0.57%

• ユーロ/米ドル

+0.69%

米ドルが債券利回りとデータの強化を受けて強まる

米ドル指数（DXY）は107.74ドル近くで堅調に推移し、米国10年債券利回りは4.52％前後で推移し、慎重な市場心情を反映しています。PCEコア消費者物価指数は0.1％上昇し、予想をやや下回り、インフレ圧力の緩和を示唆しています。

個人収入は0.3%増加し、支出は0.4%増加し、穏やかな消費活動を示しています。改訂されたUoM消費者信頼感は74.0のまま安定しており、消費者の見通しも安定しています。フェッドのデイリー議長は慎重なトーンを再確認し、インフレ動向の重要性を強調しました。

債券利回りが安定しているため、来週のCB消費者信頼感指数（予想112.9）に先立ち、ドルは引き続き支持され、米国経済の強靭さを示しています。

USドルインデックス（DXY）- テクニカル分析

Dollar Index 価格チャート – 出典: Tradingview ドルインデックス（DXY）は107.74ドル近くで取引されており、上向きのチャネルを維持し、その上昇トレンドをサポートし続けています。直近のサポートは107.59ドルのピボットポイントにあり、さらなる下落は107.20ドルの主要水準で緩和されます。一方、上向きには直近の抵抗が108.10ドルで見られ、次のハードルは108.55ドルであります。

現在の50 EMAは$107.36で、チャネルの下限と一致しており、ダイナミックなサポートを提供しています。一方、$106.29の200 EMAはより広範な上昇トレンドを強調しています。

DXYは引き続き好調であり、世界経済の不確実性の中でドルへの強い需要から恩恵を受けています。 $107.59を上回ることは、この上昇トレンドを維持するために重要であり、$108.10を上回るブレイクアウトはさらなる強さを示しています。

米国10年債利回り

米国10年債利回り – チャート 米国10年債利回りは、最近のピークである4.59%から後退した後、4.52%近くで推移しています。4.51%のフィボナッチ0.382レベルは直近のサポートとして機能し、4.54%が上に抵抗として存在しています。利回りの最近の下落は、潜在的に鳩派の米連邦準備制度のシグナルを前にした慎重なセンチメントを反映しており、より緩やかな利上げを市場が期待していることを示しています。

グローバルな投資家の感情は、経済の安定性とリスク選好のバロメータとして機能する米国債券利回りの動きに密接に追随しています。利回りの低下は通常、米ドル指数（DXY）を弱めます。国債の収益が低下するため、ドルの需要が減少するからです。

イールドが4.48%を下回る場合、ドルが圧力を受け、リスク感応的資産が上昇する可能性があります。逆に、4.54%を上回る反発があれば、ドルは強まり、外国為替市場全体での強さを強化するでしょう。

スターリングは、混合された小売および借入データの中で揺れ動いています

英国ポンド（GBP）は小売売上高が0.2％増となり、期待を下回る結果となった後、方向性を模索しました。公共部門純借入は112億ポンドに拡大し、財政上の課題を反映しています。一方、CBI実質売上高はマイナス15に減少し、消費者活動が低調であることを示しています。

12月23日の現行口座（予想-£22.9B）および最終GDP（0.1%）に関する最新データは、英国経済の健全性についてさらなる明確化を提供します。BOE四半期報告書も政策の洞察に注目されます。

GBP/USD テクニカル分析

GBP/USD 価格チャート – 出典: Tradingview GBP/USDは、日次チャートで$1.2575近くで取引されており、持続的な下降トレンドラインの下で苦戦しています。このトレンドラインは、即時の抵抗線が$1.2725、より強い抵抗線が$1.2872で、売りの勢いを強化しました。一方、下方では、サポートは$1.2476で保持され、次の主要レベルは$1.2328です。

テクニカル指標はベアリッシュなセンチメントを強調しています。50日のEMAは1.2765ドルで、200日のEMAは1.2808ドル以下にあり、下降トレンドを確認しています。価格アクションからは、ペアが下降トレンドラインを超えるまで売り手が支配権を握っていることを示しています。

現時点では、GBP/USDは売りモードにロックされており、ペアが1.2725ドルの水準を回復できない場合、さらなる下落が予想されます。買い手は強力なブレイクアウトが必要となります。

EUR/USD テクニカル予測

EUR/USD 価格チャート – 出典: Tradingview EUR/USDは$1.0439付近で取引され、$1.0342の強力な二重底サポートから回復しています。ただし、ペアは現在ピボットポイントおよび重要な抵抗として機能している$1.0483の23.6%フィボナッチリトレースメントレベル以下に留まっています。このレベルを超えると、次の抵抗は$1.0570であり、38.2%フィボナッチレベルに一致します。

50EMAは1.0619ドル、200EMAは1.0790ドルで引き続き下降傾向にあり、ベアリッシュな勢いを強調しています。下方では、直近のサポートは1.0342ドルで、その後に1.0250ドルが続きます。

最近の回復は買い手の活動を強調していますが、持続的な上昇には$1.0483を上回るブレイクアウトが必要であり、より高い抵抗ゾーンに挑戦しセンチメントを変える必要があります。