摩根士丹利最新的研究引起了关注,指出半导体和芯片股有望从AI的爆炸性增长中受益。角度在于?随着AI系统的规模扩大,内存带宽正成为真正的瓶颈——不仅仅是原始计算能力。



有趣的是,市场开始意识到这个瓶颈。虽然大家都关注GPU制造商和计算芯片,但负责数据传输的基础设施层正悄然成为限制因素。那些有望解决内存墙问题的公司,潜在的上涨空间可能非常巨大。

机构观点表明,我们已经度过了对通用AI概念的炒作周期。现在的重点是识别哪些子行业在AI工作负载日益增加的情况下具有真正的结构性优势。这种细致的分析正是区分早期赌注与AI基础设施赛道中真正机会的关键。
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FOMOrektGuyvip
· 4小时前
内存带宽才是真正的瓶颈,这下摩根士丹利总算说出来了,早就看出来了其实
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潮水退了就知道vip
· 4小时前
内存墙这个点还真没想到,难怪这波芯片里有些标的涨不动...果然魔鬼在细节里 --- 又一个被机构挖出来的细分赛道,看看这波能坑多少零售进去哈 --- 说白了就是GPU吃肉,内存带宽喝汤...从来都是这样的逻辑 --- 这下明白为什么HBM那么火了,不过话说回来这种"发现"总是事后诸葛亮 --- 等等,这是在暗示内存厂要起飞了?还是又一轮收割故事
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空投资深收割机vip
· 4小时前
内存墙这事儿摩根士丹利才发现?我半年前就在看这块了,现在才反应过来晚不晚 --- 说白了就是GPU那波红利快吃完了,现在得找下一个金矿,内存带宽这块确实有戏 --- 又是这种"我们已经过了炒作期"的论调,说明高位接盘的时候到了... --- 等等这逻辑是不是反了,基础设施层才是真正的护城河啊 --- 我信你个鬼,摩根士丹利这套话术跟三个月前GPU那波一样一样的
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跨链深呼吸vip
· 4小时前
内存墙才是真正的瓶颈,摩根士丹利这次没说废话啊 --- 又是基础设施层的机会,但真正能抄底的公司有几个? --- gpu炒烂了,该轮到存储芯片表演了...话说谁在埋伏呢 --- 不过话说回来,这种结构性优势能维持多久呢...科技股就是这样 --- 终于有人说清楚了,不是gpu瓶颈是带宽瓶颈,这才是我想听的
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币圈黄昏浪子vip
· 4小时前
内存带宽才是真卡脖子,这下总算有人说透了,之前那些吹GPU的都白忙活了 --- 哈,又是Morgan Stanley来立flag,赌这波能打脸多少散户就完事了 --- 基建层才是活儿啊,谁能解决这个memory wall谁就是下一个赢家,别只盯GPU了 --- 说得没错,过了炒作期现在要看真本事,找那些有壁垒的细分赛道才是正道 --- 我他娘的去年全买GPU概念了,合着现在得看存储带宽?感觉永远慢半拍 --- 这逻辑站得住脚...数据搬运效率不行GPU再强也白搭,这次可能真把握住要点了
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ChainComedianvip
· 4小时前
内存带宽才是真的卡脖子,这次morgan stanley总算说到点子上了,比那帮只会吹gpu的靠谱 --- 所以说啊,挖坑的永远没有卖铲子的赚钱,现在才反应过来这些memory bottleneck的公司才是真香 --- 又是institutional这套说辞,得了吧,等半年后这些"结构性优势"又成了下一波接盘侠的工具 --- 等等,这意思是内存芯片公司要起飞?还是说那些做interconnect的小众厂?谁真正吃到这波红利啊 --- 我就想知道,这份报告出来之前morgan stanley自己是不是早就埋伏好了... --- 从gpu炒作转向内存架构,这轮割菜的逻辑还真是层层深入
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清醒的梦游者vip
· 4小时前
这才是真正的alpha啊,内存带宽卡脖子早就该被看见了 morgan stanley这份报告算是把大家的美梦打醒了,gpu疯炒的泡沫该散了吧 现在都在卷infrastructure层,谁先吃到这块蛋糕谁赢,不过得找对公司才行 去年买的那堆芯片股现在看着像笑话,早该看这个维度的
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