为什么明确的加密货币税收规则对采用和市场稳定至关重要

简要概述

全球加密货币监管日益关注税收，新提案和报告要求旨在将数字资产纳入正式税收体系，减少收入、资本利得和交易报告中的差异。

全球数字资产监管的趋势已明显转向税收。在美国，国会提出了一项草案，旨在解决长期存在的加密活动税收差异问题。同时，欧洲和一些拉丁美洲国家正在实施更为全面的报告制度，为税务机关提供更深入的数字资产所有权和交易信息。这些举措共同表明，加密货币正逐步走上正规化的道路，融入各国的税收体系。

由Max Miller和Steven Horsford提出的《数字资产PARITY法案》是美国辩论的核心。这份双党提案考虑了多年来困扰加密用户的一些问题，例如对稳定币支付、质押奖励的税收，以及不明确的报告要求。虽然尚未成为法律，但该提案可以作为评估当前加密税收状况及未来变化的有效参考。

资本利得与收入：加密货币在税务中的分类方式

美国将加密货币定义为财产，而非货币。这是一种通用的税收结构，加密货币与股票或其他投资财产处于同一类别。在出售、交换和/或处置数字资产时，涉及的利润或亏损通常被视为资本利得或资本亏损。利润的获得频率取决于持有资产的时间长短，以及购买价格与处置价格之间的差异。

资本利得税的问题在加密货币以实现价值的方式转手时适用。用美元购买比特币、用其他货币购买以太坊，或用任何其他加密货币购买商品，都可以视为资本利得。当资产在获取和处置之间升值时，所得为应税收入；若贬值，则亏损可以用来抵消其他收益，但须在当前税收限制内。

当通过赚取而非购买获得加密货币时，就会涉及收入税。这包括矿业、质押、空投或服务报酬等获得的资产。根据现行美国法规，收到的加密货币的公平市场价值在收到时即视为普通收入，无论接受者是否立即处置。这种赚取与获取加密货币的区别，是税务要求的关键所在。

建议的《数字资产PARITY法案》旨在弥合加密资产与传统资产在这方面的差距。其最重要的条款之一是推迟对质押和挖矿奖励的税收，直到资产被出售。支持者认为，这将避免纳税人在尚未将资产变现的情况下承担所得税责任，并使加密货币更接近其他生产性资产的地位。

成本基础与加密税计算机制

几乎所有的加密税计算都以成本基础为依据。成本基础是资产最初购买时的原始价值，用于在资产出售时确定盈利或亏损。简单来说，成本基础回答了“每单位加密货币的支付价格是多少”这个问题。

用法币购买加密货币时，成本基础通常很直接，即购买成本和交易费用。当通过其他方式获得加密货币，例如质押奖励、挖矿或代币交换时，就会出现问题。在这种情况下，收到时的公平市场价值通常成为未来计算的基础。然而，一些AI工具已帮助简化这些流程。

当交易活动频繁时，成本基础追踪变得更加困难。活跃的代币交换、参与去中心化金融系统以及钱包之间的转账可能导致复杂的局面。每次处置都必须基于精确的历史价格，以确定是否存在盈利或亏损。

税务机关对报告标准的关注，正是因为这种复杂性。在没有可信的成本基础数据的情况下，执行变得困难。美国提出的改革和国外的新报告规定旨在协调这些信息的收集和报告，减少纳税人报告与第三方报告之间的差异。

应税事件与日常加密使用的摩擦

当加密活动导致价值实现，被税务机关确认时，即发生应税事件。虽然最明显的是将加密货币出售换取现金，但大多数日常活动也可归类为此。用一种代币换取另一种、用加密货币购买商品或服务，以及将波动资产转换为稳定币，都可能引发税务报告。

这种广泛的应税事件范围被批评为鼓励加密货币在现实生活中的使用。即使是小额购买，也可能因加密货币价值的增加而需要记录。追踪小额收益的行政成本被认为是将加密货币视为交换媒介而非纯投机资产的最大障碍之一。

《数字资产PARITY法案》试图通过为稳定币提供安全港，缓解这种摩擦。根据提案，使用稳定币支付不会引发资本利得税。立法者认为，稳定币应被视为数字现金，而非投资，其征税将导致其在商业交易中的使用贬值。

如果采纳，这一变化将产生深远影响。该框架将有助于使基于加密的支付成为可能，无论是对企业还是消费者，消除常规稳定币支付的税务影响。这也标志着向功能分类的过渡，即资产根据其用途而非定义进行征税。

全球执法加强，报告扩展

即使美国立法者在推动改革，其他司法管辖区也在加强执法力度。欧洲联盟的DAC8指令于2026年初生效，数字资产服务提供商将向国家税务机关提供交易和用户的全面信息。这些数据在成员国之间共享，为监管机构提供跨境加密活动的统一视角。

DAC8旨在弥补当前存在的报告漏洞，即加密持有可以逃避审查。通过实施与银行账户和证券报告框架相对应的加密报告体系，欧盟当局将能最大程度减少逃税行为并增强合规性。交易所和经纪商有过渡期，可以采用必要的系统，否则将面临处罚。

除了欧洲，哥伦比亚和法国也在扩大监管。哥伦比亚税务局DIAN已要求加密服务提供商报告详细的用户和交易信息，并根据未报告活动的价值处以罚款。法国立法者则出于对隐藏离岸账户的担忧，要求自我托管钱包在超过一定价值时进行报告。

所有这些都表明了一个更大的趋势：加密货币不再是少数资产类别，政府正将其纳入现有的税收执法体系，且大多伴随着跨境合作的加强。这意味着用户将看到，透明度的概念不仅会持续增长，而且在未来几年内会显著提升。