Trove за 4 часа упал на 95%, FDV снизилась с 20 миллионов до 950 тысяч долларов. ICO собрал 11,5 миллиона, из которых осталось 9,4 миллиона. Основатель The Block резко раскритиковал мошенничество. Споры включают повторяющиеся внутренние сделки при ICO, отказ от Hyperliquid в пользу Solana, распродажу 50 тысяч HYPE. Прогноз Polymarket о провале сбывается.
ICO собрал 1,150 миллиона долларов, FDV упала на 95%
(Источник: Trove)
20 января, Perp DEX Trove запустил торговлю токеном TROVE за 4 часа до этого, с полностью разбавленной оценкой (FDV) в 20 миллионов долларов, начальная торговля прошла по этой оценке. Сейчас FDV снизилась примерно до 950 тысяч долларов. Такой крах при открытии — редкое явление в истории ICO, снижение с 20 миллионов до 950 тысяч долларов означает исчезновение рыночной стоимости на 95,25%.
На прошлой неделе Trove привлек 11,5 миллиона долларов через ICO, заявив, что оставит 9,397,403 долларов для дальнейшей разработки Perp DEX на Solana. Это вызвало новую волну недовольства в сообществе, участники ICO понесли серьезные убытки, а команда обвиняется в Rug Pull. Основатель The Block Майк Дудас заявил: «После сбора средств на ложных основаниях Trove сохранил 9,4 миллиона долларов ICO-фондов. Любые поставщики услуг, консультанты, KOL или другие стороны, получившие деньги с этой схемы, должны быть разоблачены и осуждены.»
Участники ICO понесли очень большие убытки. Предположим, инвестор вложил 10 000 долларов при оценке 20 миллионов долларов, а после запуска его инвестиционная стоимость составляет всего около 475 долларов, что дает убыток в 95,25%. Еще более возмутительно, что команда сохранила 9,4 миллиона долларов, а инвесторы оказались почти полностью обмануты. Такое распределение средств кажется крайне несправедливым и вызывает сомнения в легитимности проекта.
Ключевые данные ICO Trove
Собрано средств: 11,5 миллиона долларов (в 4,6 раза больше запланированного)
Начальная FDV: 20 миллионов долларов
Текущая FDV: около 950 тысяч долларов (снижение на 95,25%)
Команда оставила: 9,4 миллиона долларов
Убытки инвесторов: более 95%
Такое масштабное сохранение средств вызывает споры. Обычно собранные средства должны использоваться для разработки проекта, маркетинга и операционных расходов. Но Trove сохранил до 82% собранных средств (940 тысяч / 1,15 миллиона), что значительно превышает отраслевой средний показатель. Обычно команда использует средства до запуска токена, а не держит их в наличности после выхода на рынок.
Правила ICO неоднократно менялись, инсайдерская торговля на Polymarket
(Источник: Polymarket)
Ранее сообщалось, что Trove сталкивается с постоянными спорами, сообщество указывает на «платежи KOL за продвижение, а деньги идут на депозиты развлекательных платформ», а также на «многократные переносы даты завершения ICO». До окончания ICO оставалось менее двух часов, и вероятность того, что «общая сумма привлеченных средств Trove превышает 20 миллионов долларов», на платформе Polymarket практически равна нулю.
Затем началась настоящая драма. Команда внезапно нарушила правила, объявив о продлении ICO на 5 дней для обеспечения справедливого распределения. Вариант «YES» на Polymarket мгновенно вырос с дна до почти 60%. Очевидно, инсайдерские деньги знали заранее, поскольку on-chain данные показывают, что определенные кошельки точно ставили ставки до объявления и быстро вышли из рынка после резкого роста цены.
Возможно, команда посчитала, что ликвидность предсказательного рынка недостаточна, и в условиях общественного недоверия решила пойти на хитрость: отменить продление и завершить ICO по первоначальному плану. В связи с этим ставка на Polymarket была обнулена и закрыта. Данные показывают, что связанные кошельки точно ставили до объявления и продолжали получать прибыль при последующем развороте.
Доказательства манипуляции очень очевидны. Пока внутри команды не было публичных решений, определенные кошельки уже активно делали ставки на Polymarket. В течение нескольких минут после объявления они зафиксировали прибыль и вышли из рынка — точность настолько поразительна, что вызывает вопросы. В традиционных финансовых рынках такие действия считаются незаконными, но в криптовалютной сфере из-за отсутствия регулирования проектные команды и связанные лица могут безнаказанно манипулировать предсказательными рынками для получения прибыли.
Внезапный отказ от Hyperliquid и переход на Solana, команда распродала HYPE
17 января Trove внезапно объявил о отказе от Hyperliquid и переходе к выпуску токенов на Solana. Для ICO, которое позиционировало себя как часть Hyperliquid экосистемы, это — удар ниже пояса. Кроме того, проект неожиданно отказался от Hyperliquid и решил полностью перестроить Perp DEX на Solana. В то же время команда Trove начала распродавать HYPE.
On-chain аналитик MLM обнаружил, что команда Trove использовала функцию тайм-распродажи, чтобы за 40 минут продать половину своих HYPE. Выбор пришелся на уикенд с низкой ликвидностью, чтобы за короткое время продать токены на миллионы долларов — команда явно торопилась. В ответ на возмущение сообщества официальные представители объяснили, что LP решили закрыть 50 тысяч HYPE из-за «негативных настроений» и изменили планы.
Такие действия полностью разрушили доверие сообщества. Изначально Trove позиционировался как «все, что угодно, — Perp», — децентрализованный DEX для коллекционных контрактов, но за десять дней показал череду ICO-скандалов, инсайдерской торговли на Polymarket и внезапного отказа от Hyperliquid в пользу Solana.
Маскировка маркетинга KOL и раскрытие низких цен
Известный on-chain аналитик ZachXBT раскрыл, что команда Trove заплатила @TJRTrades до 45 000 долларов за маркетинг, напрямую переведя деньги на адрес казино этого KOL. Такой поток средств вызывает большие сомнения и говорит о возможном использовании маркетингового бюджета не по назначению.
KOL @hrithikk заявил, что команда Trove не только заплатила крупные суммы за маркетинг, но и тайно предложила ICO по оценке всего 8,5 миллиона долларов, что на 60% ниже рыночной оценки, с крупными аирдропами. В настоящее время Trove продолжает продавать доли по низким ценам и более 5 раз обращался к нему с вопросами о возможности инвестировать.
Такая двойная стандартизация крайне несправедлива. Обычные участники ICO покупают токены по оценке 20 миллионов долларов, а внутренние лица и KOL получают доли по оценке всего 8,5 миллиона долларов (скидка 57,5%). После падения цены после листинга, обычные инвесторы терпят убытки, а те, кто получил доли по низкой цене, могут даже при текущей цене выйти с прибылью.
Хорошая новость — эта история, скорее всего, не закончится простым «Soft Rug». На сайте Trove заявлялось, что проект соблюдает регуляции ЕС по MiCA. Сейчас, после обвинений в ложной рекламе и возможных мошенничествах, недовольные инвесторы вполне могут подать гражданский иск по статье MiCA.
