Macroeconomia

Com a continuação das taxas de juro elevadas e o aumento da procura de resgates, os fundos de crédito privado enfrentam pressões de liquidez. Blackstone e BlackRock, entre outras instituições, já limitaram os levantamentos. Kulechov, fundador da Aave, afirmou que, no passado, as taxas de juro elevadas e o impacto da IA causaram pressão no mercado, ao mesmo tempo que sugeriu que a combinação de DeFi com ativos do mundo real pode oferecer operações transparentes, mas também é necessário estar atento aos riscos potenciais.

De acordo com o relatório semanal da CoinShares, em 9 de março, os produtos de investimento em ativos digitais tiveram um fluxo líquido de entrada de 619 milhões de dólares, indicando a reação do mercado à crise do Irã. Apesar dos dados de emprego não agrícola fracos, o sentimento geral permaneceu positivo, com os Estados Unidos contribuindo com a maior parte do fluxo de fundos, destacando-se o desempenho do Bitcoin e do Ethereum.

Apesar do aumento do preço internacional do petróleo para 115 dólares e da mudança do mercado para uma postura defensiva, o Bitcoin demonstrou resiliência, com a liquidez de opções indicando uma redução na preocupação com a queda. O otimismo do mercado em relação ao Bitcoin voltou a crescer, com atenção aos dados económicos desta semana.

De acordo com os dados do Federal Reserve de São Luís, até o final de 2025, as vagas de emprego no setor financeiro e de seguros nos Estados Unidos cairão para 134.000, atingindo o nível mais baixo em 13 anos, uma redução de 75% em relação a 2022. Analistas alertam que podem ocorrer mais cortes de empregos, enquanto o relatório do Bureau of Labor Statistics dos EUA mostra que, em fevereiro, os empregos tiveram uma redução inesperada, mas as atividades financeiras, contra a tendência, aumentaram em 10.000 vagas, o que pode influenciar a política de redução de taxas do Federal Reserve.

9 de março, com a atualização da “Ação Épica de Fúria”, o mercado global de energia sofreu uma forte volatilidade, com o preço do petróleo atingindo momentaneamente 116 dólares, levando a preocupações no mercado sobre uma possível interrupção no fornecimento do Estreito de Hormuz. Trump prevê que os preços do petróleo irão recuar, mas os preços da gasolina já subiram para 3,45 dólares. Os mercados de ações e criptomoedas caíram significativamente, e os investidores devem ficar atentos ao impacto da geopolítica no mercado e às futuras políticas monetárias.

Com a subida do preço do petróleo acima de 100 dólares e a escalada do conflito entre EUA, Israel e Irão, as preocupações do mercado com uma recessão económica nos Estados Unidos em 2026 aumentaram, com a probabilidade estimada de recessão a atingir 40%. O mercado de trabalho mostra sinais de fraqueza, com uma diminuição do emprego não agrícola e um aumento da taxa de desemprego, colocando a economia sob pressão. Sob a influência dupla dos mercados de energia e de crédito privado, a incerteza sobre a futuro da economia intensifica-se, aumentando os desafios políticos.

Devido ao aumento dos preços globais de energia e às tensões geopolíticas, as preocupações com as perspetivas económicas dos Estados Unidos intensificaram-se. Várias plataformas de previsão indicam que a probabilidade de uma recessão nos EUA em 2026 aumentou para 36%-40%. Os preços do petróleo ultrapassaram os 100 dólares, juntamente com um mercado de trabalho fraco e uma maior pressão financeira, tornando-se os principais fatores que impulsionam a intensificação das expectativas de recessão.

O relatório de emprego de fevereiro dos Estados Unidos mostrou uma perda inesperada de 92.000 postos de trabalho, sendo que as vagas no setor financeiro caíram para o nível mais baixo em 13 anos, indicando uma contração estrutural. Embora as atividades financeiras tenham criado 10.000 novas oportunidades de emprego, setores como cuidados de saúde e tecnologia sofreram cortes severos. Os dados de mercado de trabalho fracos podem levar o Federal Reserve a reduzir as taxas de juros, o que tem um efeito de duplo sentido no mercado de criptomoedas.

Gate News notícia, 9 de março, de acordo com a Nikkei, o governo japonês solicitou à Agência de Reservas de Petróleo que prepare a liberação de reservas de petróleo.

No mais recente podcast, o investidor Pompliano e o investigador Visser discutem a complexidade dos mercados financeiros globais, incluindo políticas de taxas de juro, riscos do crédito privado e o impacto da IA na avaliação de ativos. Os dois acreditam que os sinais económicos estão confusos, levando os investidores a reavaliar as estratégias de investimento tradicionais, e exploraram as mudanças provocadas pela IA na indústria e as tendências futuras na alocação de carteiras.

Num contexto de aumento da volatilidade nos mercados financeiros globais, o preço do Bitcoin mantém-se relativamente estável, cerca de 67.378 dólares, mas os analistas alertam que, se o mercado de ações dos EUA sofrer uma grande correção, o mercado de criptomoedas poderá ainda assim ser pressionado. Ativos criptográficos principais como Ethereum, BNB e Dogecoin registaram pequenos aumentos. Entretanto, os futuros do índice S&P 500 caíram, o preço do petróleo ultrapassou os 100 dólares, e o sentimento de pânico no mercado aumentou. Os analistas ajustaram para cima as previsões de probabilidade de uma queda do mercado de ações dos EUA, indicando que a economia enfrenta desafios duplos de inflação e pressão no emprego.

À medida que a escalada do conflito militar no Irão aumenta, as bolsas asiáticas enfrentam as maiores quedas em vários anos. O índice Nikkei e o Kospi da Coreia do Sul caíram mais de 6%, aumentando as preocupações do mercado com a negligência na interrupção do fornecimento de energia. O dólar valorizou-se devido à procura por refúgio, enquanto o ouro caiu devido às expectativas de aumento das taxas de juro, e as criptomoedas também recuaram, demonstrando os desafios complexos que o mercado enfrenta.

O analista Mike McGlone da Bloomberg Intelligence analisa o mercado atual, indicando que a situação no Irã pode desencadear uma recessão nos EUA. Os mercados apresentam altas avaliações e baixa volatilidade, sendo necessário estar atento aos riscos de reversão. Ele acredita que a queda dos ativos digitais é o início de um efeito deflacionário, enquanto a alta nos preços do petróleo pode levar a uma recessão econômica. Além disso, prevê que, no futuro, os títulos do Tesouro dos EUA serão os principais ativos de retorno excessivo, e as oscilações nos preços das moedas afetarão o mercado de ações.

O chefe de pesquisa da NYDIG, Greg Cipolaro, afirmou que a recente alta do Bitcoin em relação ao setor de software das ações dos EUA é principalmente influenciada por fatores macroeconómicos, e não por uma convergência estrutural. Ele destacou que apenas um quarto das variações de preço do Bitcoin estão relacionadas ao mercado de ações, enquanto 75% dos fatores vêm de outros setores, reforçando seu papel como ferramenta de diversificação de portfólio.

Gate News notícia, 9 de março, o presidente da Coreia do Sul, Lee Jae-myung, fez várias declarações de política. Lee Jae-myung afirmou que irá procurar rapidamente fontes de petróleo além do Estreito de Hormuz; implementará rapidamente um limite de preços de combustíveis; ordenará uma resposta ativa à crescente turbulência nos mercados financeiro e cambial; e, se necessário, ampliará o plano de mercado de 1 bilião de won.

Gate News notícia, 9 de março, devido ao encerramento do Estreito de Hormuz, o Kuwait parou a produção de petróleo.

Gate News notícia, a 9 de março, o Kuwait interrompeu a produção de petróleo devido ao encerramento do Estreito de Hormuz. O Estreito de Hormuz é uma rota crucial para o transporte mundial de petróleo, e esta interrupção levou à suspensão das atividades de produção de petróleo no Kuwait.

Gate News notícia, 9 de março, de acordo com The Kobeissi Letter, devido ao fato de que o preço do petróleo nos Estados Unidos atualmente está próximo de 120 dólares por barril, o seu modelo mostra que, se o nível atual persistir por 3 meses, a taxa de inflação do CPI dos Estados Unidos aumentará para cerca de 3,7%. Isso fará com que a taxa de inflação dos Estados Unidos atinja o nível mais alto desde setembro de 2023.

O estratega sénior Ed Yardeni aumentou a probabilidade de colapso do mercado para 35%, devido ao impacto da guerra do Irão nos mercados globais. O conflito no Médio Oriente e o aumento da inflação suprimem os gastos familiares e os lucros empresariais, levando os fundos de hedge a intensificar as apostas de venda na bolsa dos EUA.

Gate News消息，3月9日，市场策略师Michael McCarthy apontou que a ameaça de atacar refinarias é extremamente preocupante, pois indica o pior cenário económico. Ele afirmou que, se entre 15% e 20% do fornecimento global de petróleo for cortado, isso não só atrasará o crescimento de todas as economias mundiais, como também provocará choques inflacionários. E, com a inflação combinada com o crescimento desacelerado, isso configura uma situação de estagflação (ou seja, inflação e estagnação económica coexistindo), o que seria um desastre económico.