Classificação de dividendos das ações americanas em 2025: 5 ações de alta rentabilidade obrigatórias, com rendimento de até 7%

As ações dos EUA irão subir acentuadamente em 2024, mas os rendimentos dos dividendos irão encolher. O rendimento médio do dividendo do índice S&P 500 é apenas de 1,2%, quase um mínimo em 20 anos. Mas isso não significa que não haja hipótese – ainda existem muitas ações de alto rendimento subvalorizadas no mercado, com rendimentos superiores a 5%.Quais são as classificações de dividendos das ações dos EUA que valem a pena prestar atenção este ano? Este artigo seleciona as 5 ações norte-americanas mais atrativas com os rendimentos mais atrativos para si, e fornece uma análise aprofundada das condições operacionais e do valor de investimento de cada empresa.

Porque é que 2025 é particularmente adequado para investir em ações norte-americanas com altos dividendos?

Não subestime o rendimento de dividendos – é uma “garantia” num ambiente económico incerto.

O boom da inteligência artificial em 2024 levou a um aumento das ações dos EUA, mas a incerteza macroeconómica poderá aumentar em 2025. Nestes momentos, as empresas que pagam dividendos estáveis tornam-se um refúgio seguro para os investidores. Os principais bancos de investimento de Wall Street estão muito otimistas quanto à perspetiva de dividendos para 2025:

• Goldman Sachs prevê: Os constituintes do índice S&P 500 aumentarão o lucro por ação em 11%, impulsionando um crescimento dos dividendos de 7%
• Bank of America Securities prevê: Os dividendos irão aumentar 12% em 2025, impulsionados pelo aumento acelerado dos lucros
• Estimativa dos analistas do S&P Dow Jones: O pagamento total de dividendos em 2025 atingirá um recorde de 685 mil milhões de dólares

Isto significa que ações com dividendos elevados investidas no início do ano podem aumentar os seus dividendos a meio do ano.

Top 5 classificações de dividendos de ações dos EUA: a classificação mais recente de rendimentos

De acordo com os dados de mercado mais recentes (em 23 de janeiro de 2025), as seguintes 5 ações são as mais atrativas dos EUA com rendimentos:

1. Verizon (VZ): O Gigante das Telecomunicações com o Maior Rendimento, 6,99%

Quer os pagamentos mais altos? A Verizon é a resposta. O gigante das telecomunicações de Nova Iorque é um dos 30 componentes do Dow Jones e opera principalmente negócios de voz, banda larga fixa e comunicações sem fios.

Porque é que é recomendado?

• O relatório financeiro mais recente mostra uma receita de 35,7 mil milhões de dólares no quarto trimestre de 2024, um aumento de 1,7% em relação ao ano anterior, superando as expectativas
• Como maior fornecedor de serviços móveis nos Estados Unidos, a estabilidade do negócio é irrepreensível
• Rendimentos elevados superiores a 6,99% são raros na indústria das telecomunicações

Aviso de risco: O preço da ação caiu 35% em cinco anos, indicando que o mercado concedeu muitos descontos. Mas para os investidores que procuram fluxo de caixa, esta é uma oportunidade para entrar em baixo. Os analistas do Bank of America mantêm uma classificação Hold com um preço-alvo de $45.

2. Enbridge (ENB): O rei dos oleodutos de energia que aumentou os dividendos durante 22 anos consecutivos, 6,03%

A história desta empresa canadiana de infraestruturas energéticas é simples:Dividendos contínuos e rendimento estável。

A Enbridge manteve o crescimento dos dividendos durante 22 anos consecutivos, o que é um modelo de “antigo mas forte” no mercado acionista dos EUA. O negócio da empresa abrange transporte por oleodutos líquidos, transporte de gás natural, energias renováveis, etc., e a sua posição é sólida.

Desenvolvimentos mais recentes: O Royal Bank of Canada acabou de aumentar o seu preço-alvo de $59 para $63, mantendo uma classificação de “superativo”. O rendimento de 6%, aliado a um aumento constante dos dividendos, é difícil não se entusiasmar.

3. Vici Properties (VICI): Senhorio de casino com rendimento constante de 5,89%

A VICI é um REIT (Real Estate Investment Trust) que detém ativos icónicos de casinos como Caesars Palace, Venice Resort e outros. Este modelo determina que deve distribuir uma grande quantia de rendimento aos acionistas -Essa é a natureza dos REITs。

Os dados são apelativos：

• Receita do terceiro trimestre de 2024 de 28,73 mil milhões de dólares, um aumento de 7,2% em relação ao ano anterior
• Lucro líquido de 20,97 mil milhões de dólares e lucro básico por ação de 1,98 dólares
• 93 carteiras diversificadas de ativos com diversificação de risco

O Barclays Bank atribuiu a primeira classificação de compra, com um preço-alvo de $36. Com um aumento de 12,07% em cinco anos e um dividendo de quase 6%, o retorno total é bastante bom.

4. Rendimento Imobiliário (O): REIT de imóveis comerciais com “dividendos mensais”, 5,80%

A Realty Income é conhecida pelos seus “dividendos mensais” – não trimestrais, mas mensais. Isto é um grande fator para investidores que procuram um fluxo de caixa estável.

A empresa possui mais de 12.237 propriedades imobiliárias comerciais, e os seus inquilinos incluem empresas conhecidas como Starbucks e Walmart. Os contratos de arrendamento líquido a longo prazo garantem rendimentos estáveis.

Relatório financeiro mais recente(3.º trimestre de 2024):

• Receita de 39,31 mil milhões de dólares, um aumento de 30,91% em relação ao ano anterior
• Lucro líquido de 666 milhões de dólares
• Lucro básico por ação de $0,75

Os analistas da Stifu mantêm uma classificação de Compra com um preço-alvo de $66,5. Embora o preço da ação tenha caído 26% em cinco anos, a estabilidade e o potencial de crescimento do dividendo compensaram largamente isso.

5. Brookfield Renewable (BEPC): O maior portefólio mundial de energia renovável pura, 5,60%

Quer ter tanto taxas de juro elevadas como conceitos ESG? A Brookfield Renewable é a resposta. A empresa gere o maior portefólio mundial de energia renovável pura, com uma capacidade instalada de 6.707 megawatts.

Quão diversificado é o portefólio?

• 204 instalações hidroelétricas (incluindo 72 centrais hidroelétricas do sistema fluvial)
• 28 instalações eólicas
• Cobrindo 13 mercados de eletricidade no Canadá, Estados Unidos e Brasil

Última atuação(3.º trimestre de 2024): Receita de 44,44 mil milhões de dólares americanos, um aumento anual de 19,62%. A JP Morgan manteve uma classificação de Sobrepeso com um preço-alvo de $28. Embora tenha caído 16% em cinco anos, o potencial de crescimento a longo prazo da infraestrutura energética não deve ser subestimado.

Como escolher? 4 passos para investir em ações norte-americanas com dividendos elevados

Não te apresses a comprar todos, é assim que podes escolher com sabedoria:

Passo 1: Escolha uma torneira e verifique os fundamentos Selecione 1 a 3 empresas líderes no setor que lhe interessa. Verifique as demonstrações financeiras, verifique a rentabilidade e confirme que o fluxo de caixa é suficiente e sustentável.

Passo 2: Olhe para a estabilidade No ciclo económico de 5 a 10 anos, as empresas que conseguem manter lucros estáveis são fiáveis. Esta é a base da distribuição estável de dividendos.

Passo 3: Pesquise o histórico de dividendos Tem sido um dividendo estável nos últimos anos ou um aumento dos dividendos ano após ano? A política de dividendos é razoável? Não compre o tipo de rácio de pagamento de dividendos que é demasiado baixo ou demasiado frequente.

Passo 4: Compare os rendimentos Calcule o rendimento do dividendo e analise as razões para o alto e o baixo. A empresa é boa mas a avaliação é cara, ou há uma preocupação oculta? Depois, ouça a avaliação do analista e faça um julgamento abrangente.

3 Vantagens das ações norte-americanas com elevados dividendos

• Fluxo de caixa estável: Empresa madura, longa história, rentabilidade estável, dividendos garantidos
• Espaço de valorização do capital: Para além dos dividendos, as ações da própria empresa têm potencial de crescimento
• Buffer de risco: Comparadas com ações de alto crescimento, essas empresas são mais resistentes ao risco e apresentam menos volatilidade

Não te esqueças – dividendos elevados também são arriscados

Dividendos elevados não significam risco zero. Algumas empresas pagam dividendos elevados, mas por trás delas podem estar elevadas dívidas, lucros instáveis ou modelos de negócio questionáveis. Estas empresas podem ajustar a sua razão de pagamento de dividendos ou até suspender os pagamentos de dividendos a qualquer momento.

Faça a sua pesquisa de casa antes de investir: Pesquise completamente, avalie riscos e confirme a sua tolerância ao risco. Só assim podes manter o capital enquanto procuras altos retornos.

Resumo: No ranking de dividendos de ações dos EUA de 2025, Verizon, Enbridge, Vici Properties, Realty Income e Brookfield Renewable são todos intervenientes de alto rendimento que merecem atenção. Quer esteja a procurar dividendos mensais ou a procurar empresas que aumentem os dividendos de forma constante, existem opções adequadas nesta lista. Mas lembre-se, deve haver uma força dura por detrás das elevadas taxas de juro – estabilidade financeira, excelente histórico de dividendos e crescimento futuro promissor. Se escolher a certa, pode obter uma parte da onda de crescimento dos dividendos em 2025.