Une fois que des développements majeurs se produisent, la véritable question devient : comment les flux de liquidité de détail sont-ils redirigés lors de cycles spéculatifs ? Certains pourraient soutenir que les positions à faible conviction sont stratégiquement liquidées tandis que les acteurs de niveau supérieur accumulent les véritables actifs—utilisant essentiellement des participants de marché moins sophistiqués comme liquidité de sortie pour des paris concentrés. C'est le jeu asymétrique classique. La communauté crypto continue de faire circuler ces schémas sans reconnaître la mécanique sous-jacente. La conversation passe rarement de l'engouement à une véritable répartition des risques.