Sommes-nous confrontés à un éventuel écart de précision dans la tarification des dérivés ? Certaines plateformes s'appuient encore sur des surfaces de volatilité implicite brutes sans calibration paramétrique appropriée ni méthodes d'interpolation sans arbitrage. Comparez cela à des modèles comme SABR ou SVI qui utilisent des moteurs de ajustement de volatilité dédiés — la différence en termes de précision de tarification et de gestion des risques est considérable. Lorsque vous travaillez avec des surfaces de volatilité, utiliser un cadre calibré robuste plutôt qu'un simple ajustement de données brutes n'est pas qu'un détail technique ; cela impacte directement l'efficacité de la couverture et la précision de la valorisation des dérivés selon différentes combinaisons de strikes et d'échéances.