Démystifier le trading à court terme : le guide complet de la sélection des actions à l'exécution

Trading à court terme, communément appelé trading de courte durée, est une méthode de trading qui consiste à entrer et sortir rapidement du marché. Cela peut se faire en quelques minutes ou en quelques jours. Cette stratégie offre un potentiel de rendement élevé, mais comporte également des risques. Les traders à court terme qui réussissent doivent maîtriser les principes de sélection des actions, identifier précisément les moments d’achat et de vente, et apprendre à se protéger dans la volatilité.

Caractéristiques principales du trading à court terme

Le trading à court terme désigne une opération de marché dont le cycle d’achat et de vente s’étend de quelques jours à quelques semaines. Par rapport à l’investissement à long terme, le trading à court terme est plus spéculatif et comporte donc un risque accru. Les traders ne se concentrent pas sur les fondamentaux de l’entreprise, mais suivent les flux de capitaux principaux et les tendances du marché pour réaliser des profits en peu de temps.

« Le taux de réussite » est la clé de la rentabilité du trading à court terme, les investisseurs doivent analyser calmement la probabilité de succès de chaque transaction. De nombreux traders expérimentés utilisent des logiciels de backtesting pour valider leurs stratégies opérationnelles, afin d’améliorer leur fiabilité.

Trouver des actifs adaptés au trading à court terme

Le succès dans le trading à court terme repose sur « l’amplification des gains par une opération à haute fréquence ». Par conséquent, le choix des actifs ne dépend pas de leur solidité fondamentale, que ce soit pour acheter ou vendre à découvert.

Les caractéristiques idéales d’un actif pour le trading à court terme sont :

• « Une forte activité de marché » : entraînée par des sujets ou actualités, susceptible de provoquer de la volatilité
• « Un volume de transactions suffisant » : une forte activité des acheteurs et vendeurs facilite l’entrée et la sortie
• « Une variation de prix significative » : des fluctuations importantes offrent de nombreuses opportunités de profit

Ces actifs apparaissent généralement lorsque le sentiment du marché est très optimiste ou pessimiste, lors de la publication d’informations importantes (résultats financiers, annonces, etc.) ou de périodes de politiques favorables.

Opportunités de marché pour le trading à court terme

Opportunités principales : mouvements importants, durées longues, faciles à identifier, souvent dans des tendances claires.

Opportunités secondaires : fluctuations modérées mais fréquentes, où un trader maîtrisant le rythme peut accumuler des gains, souvent dans des zones de consolidation large.

Opportunités à haut risque : marchés très volatils, provoqués par des événements imprévus entraînant des surachats ou surventes. Sans compétences techniques solides, cela peut entraîner des pertes importantes.

Comment identifier les moments d’achat et de vente — Quatre étapes clés

Première étape : observer les moyennes mobiles

Les moyennes mobiles sont des indicateurs fondamentaux de l’analyse technique. Elles aident les traders à prévoir la tendance des prix et à déterminer les niveaux de support et de résistance dynamiques. Si le prix est au-dessus de la moyenne mobile, cela indique une tendance haussière ; inversement. La disposition des moyennes mobiles reflète visuellement la force relative des acheteurs et des vendeurs.

Deuxième étape : identifier le cycle du marché

Le fonctionnement du marché suit généralement quatre phases :

Phase 1 : Consolidation — En l’absence de tendance, le prix oscille entre des points hauts et bas prévisibles. La force des acheteurs et des vendeurs est équilibrée, rendant difficile la rupture du range. Plus cette phase dure, plus la cassure sera forte. Il faut utiliser le volume pour distinguer une vraie cassure d’un faux signal, afin d’éviter les pièges.

Phase 2 : Rupture de tendance — Le marché sort de la phase de consolidation, la volatilité se transforme en tendance claire à la hausse ou à la baisse. Si un changement fondamental la motive, le prix peut monter rapidement puis se stabiliser ; si la cassure est plus douce, on observe une série de sommets et de creux en escalier. La moyenne mobile continue de monter dans cette phase.

Phase 3 : Repli du prix — Après un sommet, le prix se corrige. Si un changement fondamental survient, la réaction du marché est rapide, avec une chute instantanée ; si la correction est douce, cela ressemble à une descente en escalier avec des sommets et des creux.

Phase 4 : Période d’incertitude — Après la fin des phases précédentes, le marché entre dans une phase de confusion, le cycle doit recommencer. La volatilité est alors marquée, les indicateurs techniques deviennent inefficaces, il est conseillé de s’éloigner du marché.

Troisième étape : juger la tendance globale

Les tendances peuvent être longues ou courtes, haussières ou baissières, horizontales, etc. En cas de tendance négative, il faut envisager la vente à découvert ; en tendance haussière, privilégier l’achat. Suivre la tendance augmente considérablement les chances de succès.

Quatrième étape : ajuster son état d’esprit

L’état d’esprit détermine la capacité d’exécution. La simulation de trading est souvent couronnée de succès, mais en réel, les pertes fréquentes proviennent de l’état psychologique. Les traders à court terme doivent :

• Contrôler strictement leurs émotions
• Mettre en place une gestion financière scientifique
• Reconnaître la nécessité inévitable des pertes
• Respecter strictement le stop-loss, la gestion des risques prime sur le profit

Cinq stratégies opérationnelles pour le trading à court terme

Stratégie 1 : Lorsque le prix commence à monter, que la hausse est limitée, que la moyenne mobile est en configuration haussière, et que le turnover journalier atteint environ 3 %, attendre un repli vers la moyenne mobile à 5 jours, puis intervenir de manière décisive.

Stratégie 2 : Lors d’une baisse du marché, si une action monte de plus de 5 % contre la tendance avec un volume accru, cette action a un potentiel à court terme. Acheter lors de la clôture ou du repli du lendemain. « La baisse ne baisse pas, il y aura une hausse » est la logique centrale de cette stratégie.

Stratégie 3 : Après une montée rapide, si le prix chute brutalement avec un volume en baisse, et si la chute dépasse la moitié de la hausse précédente, intervenir immédiatement pour profiter du rebond.

Stratégie 4 : Si la configuration mensuelle et hebdomadaire est en bas, avec accumulation de volumes, la moyenne mobile sur 3 jours en hausse avec volume, la ligne de 60 minutes en volume avec croisement haussier, et des ordres importants en volume, cela indique que l’action entre dans une phase de démarrage de tendance, prêt à intervenir.

Stratégie 5 : En cas d’erreur de jugement entraînant un achat à un niveau bas, si le prix continue de baisser, il faut couper rapidement la position. Lorsqu’il atteint un objectif psychologique, prendre immédiatement ses profits, sans être avide.

L’importance de l’analyse technique

Le marché regarde toujours vers l’avenir, les politiques fiscales actuelles, la situation économique mondiale, la géopolitique, etc., influencent en temps réel le marché. La transmission de l’information à la réaction du marché comporte un décalage, c’est pourquoi l’analyse technique permet d’identifier les signaux de prix et de se positionner à l’avance.

Dans le trading à court terme, l’analyse technique est particulièrement cruciale — elle aide à repérer les « niveaux de pression » et de « support » pour faire du trading en range, ou suivre la tendance en achetant ou vendant jusqu’à atteindre le prochain niveau clé.

Résumé

Le trading à court terme consiste à effectuer des opérations à haute fréquence pour accumuler de petits gains. Pour réussir dans ce domaine, le trader doit :

1. Identifier la tendance actuelle de l’action
2. Judicieux dans le moment d’entrée
3. Maîtriser les méthodes d’analyse technique
4. Appliquer strictement la gestion des risques
5. Savoir repérer les cycles du marché

Les experts du trading à court terme savent comment saisir les opportunités dans la volatilité du marché tout en protégeant leur capital pour ne pas laisser leurs profits s’évaporer.