Générer des revenus grâce aux meilleurs ETF à dividendes : 2 choix solides pour les investisseurs en revenu

Pour ceux qui recherchent un revenu passif stable, les ETF à haut rendement en dividendes offrent une voie attractive — mais tous ne se valent pas. La clé est de trouver les meilleurs ETF à dividendes qui équilibrent des rendements attractifs avec des fondamentaux de qualité.

Pourquoi les ETF à dividendes sont importants dans votre portefeuille

L’investissement en dividendes constitue une pierre angulaire pour la constitution de patrimoine à long terme, en particulier pour ceux qui approchent la retraite ou recherchent des flux de revenus fiables. Les ETF à haut dividende peuvent réduire la volatilité du portefeuille tout en offrant des paiements réguliers. Le défi : éviter les pièges de valeur en privilégiant la qualité des entreprises sous-jacentes plutôt que le seul rendement. Les entreprises matures, financièrement stables, qui versent des dividendes ont tendance à mieux résister aux cycles économiques que leurs pairs.

SPYD : Cibler un large éventail de secteurs de dividendes

Le SPDR Portfolio S&P 500 High Dividend ETF (ticker : SPYD) détient les 80 actions à plus haut rendement du S&P 500, pondérées de manière égale et rééquilibrées semi-annuellement. Cotant près de $43 par action, SPYD affiche un rendement en dividendes sur 12 mois trailing d’environ 4,5 % — bien supérieur au 1,2 % du S&P 500 dans son ensemble.

Coût et taille : Avec un ratio de dépenses ultra-faible de seulement 0,07 %, les frais annuels sur un investissement de 10 000 $ ne s’élèvent qu’à 7 $. Le fonds gère plus de 7,3 milliards de dollars d’actifs nets.

Composition sectorielle : L’immobilier domine à 21,4 %, suivi par la finance (17,3 %), les biens de consommation de base (16,3 %), et les services publics (13,4 %). L’exposition à la technologie ? Minime — moins de 2 % fin 2025. Cette allocation reflète le mandat du fonds de rechercher des dividendes, car les entreprises technologiques conservent historiquement leurs bénéfices plutôt que de les distribuer.

Vérification de la performance : SPYD a délivré environ 130 % de rendement total depuis sa création en 2015, ce qui est nettement inférieur aux plus de 300 % du S&P 500. Les principales participations incluent CVS Health, Merck, Ford, AbbVie et US Bancorp — des aristocrates du dividende classiques.

Considérations fiscales : Étant donné que SPYD détient d’importantes positions en REIT (pass-through entities avec des structures fiscales particulières), les dividendes sont soumis à l’impôt sur le revenu ordinaire plutôt qu’à un traitement avantageux en plus-value — un facteur à prendre en compte pour les comptes imposables.

SCHD : L’alternative axée sur la stabilité

Schwab US Dividend Equity ETF (ticker : SCHD) adopte une approche différente, en sélectionnant des entreprises avec des bilans solides, une forte rentabilité et un historique fiable de versement de dividendes. Cotant actuellement autour de $28 par action avec un rendement de 3,8 %, il suit l’indice Dow Jones U.S. Dividend 100.

Taille et diversification : Avec près de $73 milliard d’actifs sous gestion et environ 100 positions, SCHD offre une exposition à des valeurs de premier ordre comme Bristol Myers Squibb, Cisco, PepsiCo, Coca-Cola et Verizon. Plus de 58 % du portefeuille est constitué d’entreprises avec une capitalisation boursière dépassant $70 milliard — les acteurs les plus établis du monde de l’investissement.

Orientation sectorielle : L’énergie (19,34 %), les biens de consommation de base (18,5 %), et la santé (16 %) offrent des caractéristiques défensives à travers les cycles économiques.

Efficacité des coûts : Avec un ratio de dépenses de 0,06 %, SCHD est pratiquement gratuit à posséder. Au cours de la dernière décennie, il a généré plus de 200 % de rendement — environ 11-12 % annualisé —, en retard par rapport au S&P 500 mais en offrant une accumulation de richesse solide pour les investisseurs conservateurs.

Le choix entre eux

Optez pour SPYD si vous souhaitez un rendement actuel maximal (4,5 % contre 3,8 %) et que vous ne craignez pas que l’immobilier et la finance dominent votre allocation. Attendez-vous à une appréciation du capital moindre mais à un revenu plus stable.

Optez pour SCHD si vous privilégiez la qualité et l’équilibre — rendement modéré associé à la stabilité des grandes capitalisations et un léger moindre impact fiscal dans les comptes imposables.

Les deux sont considérés comme d’excellents ETF à dividendes pour construire un revenu systématique, surtout lorsque les dividendes sont réinvestis pour exploiter la puissance de la capitalisation. Leurs ratios de dépenses plus faibles garantissent que plus de vos gains restent dans votre poche plutôt que de financer les gestionnaires de fonds. Pour les investisseurs conservateurs recherchant un revenu passif sans volatilité excessive, l’un ou l’autre de ces fonds constitue une entrée simple dans l’investissement axé sur les dividendes.