Investir dans le USD : Guide pratique pour investir dans le dollar américain 2024

Le dollar américain est bien plus qu’une simple monnaie - c’est la fondation des marchés financiers mondiaux. Environ 88 % du volume quotidien des échanges sur le marché Forex sont réalisés dans cette devise. Pour quiconque souhaite investir de l’argent en dollars, cela représente une opportunité unique. Ce guide explique pourquoi la monnaie américaine est attrayante pour les investisseurs, quels facteurs de marché influencent le cours et quelles stratégies concrètes pourraient être prometteuses en 2024.

Qu’est-ce qui rend le dollar si précieux pour les investisseurs ?

Ceux qui décident de placer leur argent en dollars bénéficient de plusieurs avantages fondamentaux :

La superpuissance économique derrière : Avec un PIB de 27,36 trillions de USD (2023), les États-Unis sont à la tête de l’économie mondiale. Le dollar est donc la monnaie de la plus forte économie du monde.

Sécurité en période d’incertitude : Le dollar est considéré comme un “refuge sûr”. Lorsque les marchés mondiaux deviennent turbulents, le capital afflue spécifiquement vers cette devise. La puissance politique et militaire combinée des États-Unis renforce cette position de confiance.

Liquidité illimitée : 24 heures sur 24, tous les jours de trading - le dollar peut être échangé à tout moment en volumes importants. Cette liquidité massive permet des entrées et sorties rapides sans grands sauts de cours.

Couverture de portefeuille : En intégrant des positions en dollars, il est possible de compenser les fluctuations d’autres investissements et de réduire le risque global.

Demande mondiale garantie : États, entreprises et investisseurs privés du monde entier ont besoin en permanence de dollars. Cette demande continue stabilise la valeur à long terme.

Quels facteurs influencent le cours du dollar ?

Pour réussir à investir dans le dollar, il est essentiel de comprendre les facteurs d’influence :

Politique monétaire de la Réserve fédérale

La Fed détermine indirectement la force du dollar par ses décisions de taux d’intérêt. Des taux plus élevés entraînent deux effets : Premièrement, la quantité de monnaie disponible (Resserrement de l’offre) diminue. Deuxièmement, les investissements en dollars deviennent plus attractifs pour les investisseurs étrangers - la demande augmente. Ces deux facteurs renforcent la devise.

Inversement : une baisse des taux rend le dollar moins cher et moins attractif.

Demande globale et concurrence monétaire

Des dizaines de pays lient leur propre monnaie au dollar ou l’utilisent comme monnaie de transaction. Surtout dans le commerce des matières premières - que ce soit le pétrole, l’or ou les produits agricoles - la majorité des paiements se font en dollars.

Mais il y a des challengers : le yuan chinois (RMB), le yen japonais, l’euro et d’autres monnaies gagnent des parts de marché. Les États du BRICS visent explicitement une “dénationalisation du dollar”.

Les chiffres parlent d’eux-mêmes : en 1999, le dollar représentait encore 71 % des réserves de change internationales, en 2024, il n’en constitue plus que 59 % (Source : FMI). Une baisse constante - mais le dollar reste indiscutablement la première monnaie.

Force économique des États-Unis

Une croissance économique forte aux États-Unis attire les investisseurs qui ont besoin de dollars. Au deuxième trimestre 2024, le PIB américain a augmenté de 3 % - comparé à : zone euro 0,3 %, Chine 0,7 %. Cette disparité explique la persistance de la force du dollar.

Balance commerciale

Si l’Amérique vend plus de produits à l’étranger qu’elle n’en importe, la demande en dollars augmente. Les acheteurs doivent payer en dollars. Le contraire se produit : les États-Unis ont un déficit commercial massif de 773,4 milliards de USD (2023). Cela pèse sur le cours - un risque chronique pour les investisseurs en dollars.

Géopolitique et sécurité

Les crises hors des États-Unis renforcent paradoxalement le dollar. Le scénario de guerre en Ukraine en 2022 en est un exemple : le cours EUR/USD est tombé à ses plus bas depuis 20 ans. Les investisseurs ont fui vers le dollar “sûr”.

Ce serait différent en cas de troubles politiques internes aux États-Unis. Les débats budgétaires, crises de confiance ou turbulences électorales pourraient endommager la confiance et entraîner des retraits de capitaux.

L’indice dollar (DXY) - Le baromètre global

Pour évaluer correctement l’évolution du dollar, les professionnels utilisent l’indice du dollar américain (DXY). Ce panier mesure le dollar face à six monnaies importantes :

• Euro : 57,6 % de pondération
• Yen : 13,6 %
• Livre sterling : 11,9 %
• Dollar canadien : 9,1 %
• Couronne suédoise : 4,2 %
• Franc suisse : 3,6 %

Les jalons historiques illustrent la volatilité :

• 1984 : sommet à 151,47 (Réformes Reagan)
• 1992 : creux à 77 (Accord de Plaza)
• 2001 : hausse après le 11 septembre à 118,54
• 2008 : crise financière à 71,30
• 2022 : reprise à 110,05

Malgré les fluctuations : le DXY montre une stabilité durable - le dollar se redresse régulièrement.

Perspectives du dollar 2024 : phase de stabilité avec risques

Situation actuelle : le dollar est dans une position de force stable. Les raisons :

• Conjoncture robuste : alors que d’autres pays stagnent, les États-Unis croissent.
• Politique monétaire stricte : avec un taux directeur de 5,5 %, le dollar reste attractif.
• Attentes limitées de baisse des taux : la Fed ne relâchera pas agressivement - cela aurait affaibli le dollar.

Facteur de risque : les élections de novembre : une victoire de Trump pourrait entraîner une politique inflationniste (Tarifs, baisses d’impôts) - plutôt favorable au dollar, sauf s’il entrave l’indépendance de la Fed. Une victoire de Harris signifierait plutôt le statu quo avec un Congrès régulé - neutre à légèrement négatif pour le dollar.

Les paires de devises en 2024 :

EUR/USD : l’euro sous pression. Objectif en cas de faiblesse de la zone euro : 1,08-1,06. Seul au-dessus de 1,1350, une reprise serait envisageable.

USD/JPY : divergences dans les attentes de taux : la Fed baisse, la Banque du Japon resserre. Objectif technique : 141,60 (Plus bas d’août) en cas de nouvelle baisse.

USD/TRY : la livre turque s’effondre face au dollar. Malgré un taux directeur à 50 %, l’inflation reste à 61,8 %. Des cours de 35-40 sont réalistes, les analystes tablent sur 43 d’ici 2026.

Stratégies concrètes pour investir en dollars

Trading Forex direct (Trading sur marge)

Convient pour : traders expérimentés avec un horizon de quelques heures à quelques semaines

• Avantage : négociation 24/5, liquidité extrême, effet de levier possible
• Avantage : avec un levier de 1:30, il faut seulement 1 000 USD de capital pour une position de 30 000 USD
• Inconvénient : gains ET pertes se multiplient - risque élevé
• Outil : ouvrir un compte chez un broker Forex, trader EUR/USD ou d’autres paires

Contrats à terme sur devises (

Convient pour : traders professionnels et entreprises avec une vision à plus long terme

• Avantage : contrats standardisés, transparents, avec date d’échéance claire
• Avantage : forte liquidité à la Chicago Mercantile Exchange )CME###
• Inconvénient : complexité, expérience minimale requise, marges
• Fonctionnement : achat obligatoire de la quantité USD convenue à un taux fixe à la date d’échéance

( CFD )Contrats pour différence(

Convient pour : traders souhaitant spéculer dans les deux sens

• Avantage : négociables avec effet de levier, possibilité de long et short
• Avantage : pas besoin de livraison physique de la devise
• Inconvénient : trading OTC )directement avec le broker, pas en bourse### - spreads plus élevés
• Inconvénient : risque élevé de défaillance du broker
• Utilisation : idéal pour des mouvements tactiques, moins pour le buy & hold

( Obligations d’épargne en dollars et certificats de dépôt )CDs

Convient pour : investisseurs conservateurs priorisant la protection du capital

• Avantage : risque minimal, rendement garanti à l’avance
• Avantage : ouvrir un compte USD dans une banque américaine ou un établissement allemand - c’est prêt
• Avantage : bonne protection contre l’inflation grâce à un intérêt courant
• Inconvénient : rendements nettement inférieurs aux instruments volatils
• Inconvénient : capital bloqué pour une durée déterminée
• Stratégie : idéal pour l’épargne à long terme, pas pour les traders

Conclusion : le dollar reste incontournable

Pour tous ceux qui veulent investir de l’argent en dollars, une règle simple s’applique : l’instrument adapté dépend du profil de chacun.

Les épargnants conservateurs privilégient les obligations d’épargne en USD et les CDs. Ils dorment tranquilles et gagnent en sécurité.

Les traders tactiques utilisent le Forex et les CFD. Ils captent les petites et grandes vagues de cours.

Les investisseurs stratégiques optent pour les futures pour des positions à plus long terme.

Ce qui reste fondamental : le dollar ne disparaîtra pas. Son rôle dans le système financier mondial est trop enraciné. La concurrence du yuan ou de l’euro y changera peu à moyen terme. Donc, si vous souhaitez investir en dollars, vous investissez dans une monnaie éprouvée et stable - avec toutes les opportunités et risques qu’un investissement professionnel comporte.