Du théorique à la pratique : les outils de support et de résistance que les traders doivent comprendre

Les traders débutants manquent souvent de nombreuses opportunités parce qu’ils ne connaissent pas la bonne façon de lire les niveaux de support et de résistance. Si l’on comprend bien ces niveaux, on peut considérer que la moitié du succès en trading est déjà acquise, car cela permet de déterminer les points d’entrée et de sortie appropriés sans dépendre d’outils trop complexes.

Qu’est-ce que réellement le support et la résistance ?

Actuellement, les termes support (Support) et résistance (Resistance) sont très flexibles dans leur utilisation. Parfois, ces termes désignent des points précis de prix, d’autres fois, des zones plus larges. Pour une définition précise :

La résistance se produit autour d’un prix où le mouvement haussier rencontre une résistance, un obstacle qui empêche le prix de continuer à monter, ce qui tend à provoquer une correction à la baisse. C’est une zone où les vendeurs ont tendance à libérer beaucoup d’actions.

Le support est l’opposé : il apparaît lorsque le prix chute jusqu’à rencontrer un grand nombre d’acheteurs. Le prix s’arrête puis rebondit, car les acheteurs viennent en masse pour acheter à un prix jugé raisonnable.

Pourquoi les niveaux de support et résistance sont-ils si solides ?

Perspective économique

Les prix évoluent selon la loi de l’offre et de la demande (Supply and Demand)

Lorsqu’il y a un excès de vendeurs (Excess Supply) à un certain niveau de prix, celui-ci est tiré vers le bas, créant une zone où les acheteurs considèrent que le prix ne descendra pas en dessous. Si le prix baisse encore, cela indique que d’autres facteurs entrent en jeu, et les acheteurs décident d’acheter, ce qui crée un support.

Inversement, lorsqu’il y a un excès d’acheteurs (Excess Demand) à un certain prix, celui-ci est poussé vers le haut jusqu’à ce que les vendeurs considèrent que c’est un bon prix. Ils libèrent alors des actions, empêchant le prix de monter davantage, ce qui forme une résistance.

Perspective psychologique des traders

Le marché est composé de trois types de personnes :

Premier groupe : ceux qui ont déjà acheté et attendent que le prix augmente. Lorsqu’il touche la résistance, ils décident de vendre, voyant une opportunité.

Deuxième groupe : ceux qui ont déjà vendu (Short Selling) et attendent que le prix baisse. Lorsqu’il touche le support, ils vendent davantage (Add to Position), pensant que le prix va s’arrêter ici.

Troisième groupe : lorsqu’ils voient le prix atteindre cette zone, ils entrent en position, que ce soit pour acheter ou vendre, selon la situation.

Lorsque ces trois groupes se retrouvent dans une même zone, cela crée un support ou une résistance solide.

5 méthodes pour identifier des niveaux de support et résistance efficaces

Méthode 1 : la ligne de tendance (Trendline)

La ligne de tendance est simple et essentielle pour repérer support et résistance, en traçant une ligne passant par les points bas ou hauts du prix.

Dans une tendance haussière (Uptrend) : en traçant une ligne passant par des points bas de plus en plus élevés (Higher Lows), on obtient un support. En traçant une ligne passant par des points hauts (Higher Highs), on obtient une résistance.

Dans une tendance baissière (Downtrend) : en traçant une ligne passant par des points hauts décroissants (Lower Highs), on obtient une résistance. En traçant une ligne passant par des points bas décroissants (Lower Lows), on obtient un support.

Méthode 2 : les nombres ronds (Round Numbers)

Les nombres se terminant par 0 ont une forte influence psychologique. On considère que le prix $10 est plus important que $9.95( sans aucun doute.

Lorsque le Bitcoin approche de $30,000, $40,000 ou $50,000, on observe une forte bataille autour de ces chiffres, car ils sont perçus comme des niveaux psychologiques )Psychological Level###.

( Méthode 3 : la moyenne mobile )Moving Average###

La moyenne mobile est la moyenne des prix de clôture sur une période donnée, représentant le coût moyen des investisseurs durant cette période.

Dans une tendance haussière : le prix évolue souvent au-dessus de la MA, qui sert alors de support.

Dans une tendance baissière : le prix évolue souvent en dessous de la MA, qui sert alors de résistance.

( Méthode 4 : retracement de Fibonacci )Fibonacci(

Le retracement Fibonacci est basé sur une suite de ratios mathématiques )23.6%, 38.2%, 61.8%, 78.6%###, que l’on retrouve dans la nature et qui se reflètent dans le comportement des prix.

Par exemple, si le Bitcoin passe de $30,000 à $40,000 puis recule de 23.6%, il atteindra environ $37,640. Ce niveau peut attirer des acheteurs. Le niveau 38.2% constitue également un support potentiel.

( Méthode 5 : les gaps de prix )Window Gap###

Un gap se produit lorsque le prix saute brusquement à la hausse ou à la baisse, laissant un espace vide par rapport au prix de clôture précédent. Ces gaps sont souvent significatifs :

Gap de rupture (Breakaway Gap) : indique un changement de tendance avec un volume élevé.

Gap de continuation (Runaway Gap) : apparaît au milieu d’une tendance.

Gap d’épuisement (Exhaustion Gap) : en fin de tendance, peut signaler un retournement.

Ces gaps peuvent devenir des niveaux de support ou résistance solides.

Utiliser support et résistance en trading réel

( Stratégie 1 : trader en range )Range Trading###

Lorsque le prix évolue sans tendance claire, oscillant entre support et résistance :

• Acheter lorsqu’il touche le support
• Vendre lorsqu’il touche la résistance
• Faire attention à sortir du range

( Stratégie 2 : trader en reversal )Reversal###

Lorsque le prix touche la résistance en tendance haussière, il peut inverser sa direction en baissant, vendre ou attendre une correction.

Lorsqu’il touche le support en tendance baissière, il peut inverser en hausse, acheter ou attendre.

( Stratégie 3 : trader en breakout )Breakout###

Lorsque le prix franchit la résistance avec un volume élevé, l’ancienne résistance devient un nouveau support. On peut :

• Acheter lors du franchissement
• Ou attendre que le prix revienne tester ce nouveau support, et acheter si cela ne casse pas à nouveau.

En tendance baissière, la logique est similaire, mais il faut agir en sens inverse.

Précautions à connaître pour les traders

( Point 1 : ne pas aller à l’encontre de la tendance

“Trend is Your Friend” (La tendance est votre amie) n’est pas un slogan vide. En tendance haussière, vendre )Short### au niveau de la résistance est une stratégie contre-tendance, risquant de subir de lourdes pertes si le prix ne fait qu’une correction temporaire pour atteindre un nouveau sommet.

( Point 2 : les niveaux de support et résistance testés plusieurs fois deviennent faibles

Plus un support ou une résistance est testé souvent, plus il y a de chances qu’il cède )Break###. Restez patient et gérez toujours votre risque.

Point 3 : les faux breaks (False Breakouts) sont dangereux

Parfois, le prix perce la résistance ou le support puis revient rapidement. Cela s’appelle un faux breakout. La clé est d’observer le volume : s’il est faible, c’est probablement une fausse alerte. Ne misez pas gros et placez toujours un stop loss.

En résumé

Les niveaux de support et résistance ne sont pas une science exacte à 100 %, mais ce sont des outils qui aident à trader avec prudence et à planifier ses opérations. Plus on pratique, plus on voit clair. Et surtout, il faut se rappeler qu’aucun indicateur ou outil n’est infaillible. Il est donc essentiel de bien gérer ses risques en utilisant un stop loss toujours placé.