Guide complet des indices à terme américains en 2025

Qu’est-ce qu’un indice à terme américain ?

L’indice à terme américain est une synthèse des prix de plusieurs produits. Par exemple, l’indice Nasdaq 100 est un indice qui regroupe la capitalisation boursière et la liquidité des 100 entreprises les plus importantes cotées sur le Nasdaq.

L’indice à terme S&P 500 est calculé en se basant sur 500 entreprises cotées à la Bourse de New York et sur le Nasdaq, sélectionnées pour leur capitalisation et leur liquidité élevées. Cet indice est l’un des produits les plus activement négociés sur le marché à terme américain et joue un rôle clé dans la prévision de la volatilité des marchés financiers mondiaux.

L’indice à terme Nasdaq 100 ne comprend que les entreprises cotées sur le Nasdaq, avec une forte proportion de sociétés technologiques. Contrairement à l’indice S&P 500, il exclut les entreprises de la Bourse de New York.

L’indice Dow Jones est calculé en se basant sur 30 grandes entreprises cotées à la Bourse de New York, en appliquant une moyenne simple. Il est utile pour avoir une vision globale de la situation économique américaine.

Pourquoi négocier un indice à terme américain ?

Prévision de la direction du marché

Les contrats à terme permettent de prévoir à l’avance le prix à une date future. Si l’on peut prévoir avec précision la direction du marché et de l’indice à terme, il est possible de réaliser des profits.

Le marché à terme reflète les attentes du marché au comptant, ce qui fait que l’indice à terme tend à bouger avant le marché au comptant. Par conséquent, l’analyse de l’indice à terme permet d’anticiper la tendance du marché au comptant.

Gestion des risques et couverture

Les indices à terme américains sont efficaces pour la gestion des risques et la couverture. Lorsqu’on anticipe une baisse du prix de l’indice au comptant, on peut vendre des contrats à terme pour compenser les pertes.

Négocier des contrats à terme sur l’indice est généralement plus stable que sur des actions individuelles. Même si le marché technologique dans son ensemble monte, certains titres peuvent baisser, mais l’indice suit la tendance générale du marché, ce qui réduit le risque de perte.

Utilisation de l’effet de levier

L’effet de levier permet de réaliser des transactions plus importantes que le capital propre. Par exemple, avec un levier de 1:10, on peut trader pour 10 millions de yens avec seulement 1 million de yens.

L’avantage de l’effet de levier est de pouvoir obtenir des rendements élevés avec peu de capital. Il est également utile pour trader des produits avec une faible volatilité quotidienne. Par exemple, un produit avec une variation quotidienne de 0,1% peut générer un rendement de 1% avec un levier de 1:10.

Cependant, il faut garder à l’esprit que l’effet de levier augmente aussi le potentiel de pertes. Les traders débutants devraient utiliser un levier faible et éviter d’augmenter le levier tant qu’ils ne sont pas confiants dans la direction du prix.

Haute liquidité

Les indices à terme américains ont une date d’échéance, ce qui favorise une fréquence élevée de transactions. Une forte liquidité facilite l’ouverture ou la clôture de positions à tout moment, avec une exécution rapide des ordres et un risque de slippage réduit.

Comment négocier un indice à terme américain ?

Choix de la plateforme de trading

Pour négocier un indice à terme américain, il faut d’abord choisir une plateforme de trading adaptée. Les courtiers locaux proposent tous des services en coréen et offrent aussi des produits de couverture en devises. En tapant “futures” dans la barre de recherche, il est facile de trouver des fonds ou ETF basés sur des indices à terme américains.

Les plateformes de trading mondiales sont également une bonne option. Elles permettent d’utiliser l’effet de levier et le trading CFD, et offrent un accès via web ou application mobile, où que l’on soit.

Élaboration d’une stratégie de trading

Après avoir choisi une plateforme, il faut déterminer la stratégie de trading à adopter.

Stratégie de suivi de tendance : consiste à trader dans le sens de la tendance du prix de l’indice à terme. On achète en tendance haussière, on vend en tendance baissière.

Stratégie contrarienne : consiste à anticiper un retournement de tendance et à trader à l’inverse de la tendance actuelle. Si l’on peut prévoir précisément le point de retournement, on peut réaliser de gros profits, mais si le marché évolue dans le sens opposé, cela peut entraîner de lourdes pertes. Elle n’est pas recommandée aux débutants.

Stratégie d’arbitrage : exploite la différence de prix entre l’indice à terme et l’indice au comptant. Par exemple, si le prix du futur S&P 500 est supérieur au prix au comptant, on vend le futur et on achète le marché au comptant. Attention, en période de forte volatilité, cela peut entraîner des pertes, une analyse préalable est donc indispensable.

Techniques d’analyse

Le choix de la technique d’analyse est aussi crucial que la stratégie de trading. Les méthodes se divisent en analyse technique et fondamentale.

Analyse technique : consiste à analyser les graphiques de prix pour repérer tendances, supports et résistances. On utilise des indicateurs comme la moyenne mobile, les bandes de Bollinger, le MACD. Elle est claire et rapide, mais peut négliger les fondamentaux.

Analyse fondamentale : consiste à analyser la santé financière des entreprises, les indicateurs économiques, les taux d’intérêt. Elle permet de comprendre la cause fondamentale des mouvements de prix, mais peut être complexe et les prix peuvent diverger des prévisions.

Les deux méthodes sont complémentaires. Il est conseillé d’utiliser une combinaison selon la situation.

Comprendre les coûts de transaction

Lors de la négociation d’un indice à terme américain, divers coûts apparaissent. Les commissions varient selon le courtier, il faut vérifier avant de trader. Lorsqu’on utilise CFD ou effet de levier, des frais supplémentaires peuvent s’ajouter.

Les indices à terme étant négociés en dollars américains, il faut aussi prendre en compte le risque de change. Si l’on anticipe une évolution favorable du taux de change, on peut profiter d’un gain de change. Il est aussi possible d’utiliser des produits de couverture pour éliminer ce risque.

Les taxes sur les produits financiers impactent aussi le rendement final. La fiscalité dépend du produit et de la plateforme, il est conseillé de s’informer à l’avance.

Comparaison CFD et contrats à terme

Négociation via CFD

Un CFD( contrat pour différence) permet de trader sans posséder le produit physique, en ne payant que la différence de prix. Il se négocie 24h/24, sans date d’échéance, avec un effet de levier élevé.

Les avantages : effet de levier important, trading 24h/24, profit basé sur la différence de prix. Les inconvénients : frais plus élevés, slippage possible, nécessite des connaissances spécialisées, liquidité parfois faible.

Négociation de contrats à terme

Les contrats à terme sont des accords pour acheter ou vendre un produit à un prix fixé à une date future.

Les avantages : forte liquidité, outil de couverture. Les inconvénients : horaires de trading limités, échéance fixée, imposition sur plus-value.

Quel indice à terme américain choisir ?

Le choix dépend des objectifs d’investissement et de la tolérance au risque. En général, on privilégie les indices à terme très liquides comme le S&P 500, le Nasdaq ou le Dow Jones.

Pour un investissement à long terme, le Dow Jones, plus stable, peut être préféré. Pour rechercher des rendements élevés, le Nasdaq en tendance haussière peut être intéressant.

Si les valeurs technologiques sont en baisse ou en baisse prévue, il faut faire attention lors de la négociation du Nasdaq, qui y est fortement exposé. Il est conseillé d’analyser la tendance avec l’analyse technique et fondamentale avant de trader.

Perspectives des indices à terme américains en 2025·2026

Les États-Unis sont la première économie mondiale. Malgré une forte volatilité récente due à des facteurs politiques et économiques, les principaux indices comme le S&P 500, le Nasdaq et le Dow Jones ont connu une tendance haussière à long terme et devraient continuer à monter.

Il est difficile de prévoir précisément la tendance pour 2025·2026. Les indices à terme américains sont influencés par la politique monétaire de la Fed, les indicateurs économiques, la situation politique et la géopolitique.

Avant de trader, il est conseillé de suivre l’actualité économique et de consulter les analyses des courtiers et des institutions financières. Il faut aussi surveiller régulièrement les fondamentaux.

Conclusion

Les indices à terme américains sont plus qu’un simple produit d’investissement : ils sont un indicateur clé pour comprendre le marché. Il est essentiel de connaître leur concept, leur mode de fonctionnement et les risques avant de commencer à trader.

Avant de trader, il faut définir clairement ses objectifs et sa tolérance au risque, et utiliser diverses techniques d’analyse pour prendre des décisions éclairées.