Les règles de survie du marché en chute : sept voies allant de la spéculation directionnelle à la rentabilité systématique.

Auteur : CyrilXBT

Traduit par : Saoirse, Foresight News

Titre original : 7 voies de profit pour les professionnels sur un marché baissier

Lorsque le marché s'effondre, la plupart des gens ne feront qu'une des deux choses suivantes :

• Vente panique, puis sortie complète du marché ;
• Mettre toutes ses économies sur le levier, essayant de « récupérer l'argent ».

Cependant, l'approche des professionnels est complètement différente. Ils passent de la « spéculation directionnelle » à la « génération de flux de trésorerie réplicables et à la construction d'avantages ».

Voici 7 stratégies qui vous permettront de réaliser des bénéfices dans un marché baissier sans avoir besoin de trouver le point bas précis.

Stratégie 1 : Faire en sorte que les actifs que vous souhaitez vraiment détenir génèrent des revenus

Si vous devez finalement détenir des bitcoins, de l'Ethereum ou d'autres principales cryptomonnaies, pourquoi ne pas faire en sorte que ces actifs « travaillent pour vous ».

Gagnez des revenus de la manière suivante :

• Staking / Staking liquide
• Prêt DeFi de niveau blue-chip (comme les plateformes Aave, Compound, etc.)
• Produits de rendement CEX avec des conditions transparentes

Pourquoi est-ce efficace dans un marché en chute ?

• Tant que vous êtes prêt à détenir l'actif sous-jacent, la volatilité ne vous causera pas de dommages substantiels.
• Vous pouvez obtenir des gains en “attendant”, plutôt qu'en effectuant des transactions émotionnelles sur chaque mèche de bougie K.

Comment opérer habilement ?

• Choisissez toujours “actifs de premier ordre + protocoles de premier ordre”.
• Évitez les promesses de rendements annuels (APY) à deux ou trois chiffres de jetons suspects.
• Considérer les revenus comme un “bonus supplémentaire”, plutôt que comme la raison principale de détenir cet actif.

L'état d'esprit des professionnels est : « Peu importe ce qui se passe, je vais le conserver, les gains ne servent qu'à compenser la douleur (de la baisse du marché). »

Stratégie deux : Farming de points et d'airdrops (méthode d'opération pour les joueurs expérimentés)

Dans le marché actuel, les joueurs de Farming qui réalisent des profits ne cliqueront pas au hasard sur des projets désordonnés, leur objectif est très ciblé.

Gagnez des points, des scores, des points d'expérience (XP) et d'autres récompenses non liées aux jetons à partir des protocoles répondant aux critères suivants :

• Il est possible d'émettre des jetons ;
• Application réelle et soutien financier déjà existants ;
• Privilégier les utilisateurs actifs à long terme plutôt que les visiteurs occasionnels “de passage”.

Pourquoi cela fonctionne-t-il dans un marché en chute libre ?

• Même si le prix baisse, le protocole nécessite toujours la participation des utilisateurs.
• La plupart des gens cessent de s'intéresser au marché, ce qui entraîne une forte réduction de la pression concurrentielle.
• Un généreux revenu d'airdrop peut dépasser le total des bénéfices de petites transactions sur plusieurs mois.

Comment manœuvrer habilement ?

• Se concentrer sur les « infrastructures et les domaines clés de DeFi » (comme Layer2, contrats perpétuels, ponts inter-chaînes, re-staking, portefeuilles, etc.).
• Investir un peu mais de manière continue : s'engager chaque semaine à effectuer la même opération.
• Utilisez un tableau simple pour enregistrer les projets que vous êtes en train de cultiver et les raisons.

Les professionnels considèrent les airdrops comme un « canal de revenus stable » plutôt que comme un « billet de loterie ».

Stratégie trois : Demande de prix (RFQ) / Arbitrage : Gagner de l'argent grâce à l'inefficacité du marché

Si vous ne faites que saisir les écarts de prix, il n'est pas nécessaire de prédire la direction du marché.

• Arbitrage : acheter à bas prix sur une plateforme et vendre à prix élevé sur une autre plateforme.
• Demande de prix (RFQ, c'est-à-dire demande de devis) : exécution de grandes commandes de gré à gré (OTC) avec un certain écart de prix.

Cette stratégie inclut à la fois l'arbitrage simple basé sur l'écart de prix entre CEX et DEX, ainsi que l'arbitrage plus complexe entre différentes bourses.

Pourquoi est-ce efficace sur un marché en chute libre ?

• Volatilité = erreurs de prix fréquentes.
• Des fluctuations paniques peuvent entraîner des écarts de prix temporaires entre différentes plateformes et différents couples de trading.

Comment procéder (même avec des fonds à petite échelle) ?

• Version simplifiée : Suivez quelques paires de trading sur 2-3 CEX principaux et 1-2 DEX, en faisant attention aux opportunités de profit avec des frais bas, en ciblant les écarts de prix récurrents de 0,5 % à 1 %.
• Version avancée : Utilisez des robots ou des outils capables de signaler les écarts de prix, maintenez une taille de transaction raisonnable et concentrez-vous sur « la vitesse d'exécution et les frais de transaction ».

Vous n'avez pas besoin de deviner si le prix va augmenter ou diminuer - vous êtes rémunéré en “réduisant l'écart de prix du marché”.

Stratégie quatre : Fournir de la liquidité (éviter de devenir un « pigeon »)

Lorsque les fournisseurs de liquidités (LP) opèrent à leur guise, ils subissent souvent de lourdes pertes ; mais les professionnels considèrent cela comme une “entreprise”.

Fournir de la liquidité pour les pools de fonds DEX, y compris :

• AMM de style Uniswap
• Liquidité concentrée (style Uniswap V3)
• Paires de trading de stablecoins ou paires de trading d'actifs hautement corrélés

Les gains que vous pouvez obtenir comprennent :

• Frais de transaction
• Parfois, vous pouvez également obtenir des incitations telles que des jetons / des points.

Pourquoi cela fonctionne-t-il dans un marché en chute libre ?

• Même si le marché s'effondre, les gens continueront à trader, et le volume des transactions pourrait même exploser.
• Si vous “choisissez stratégiquement des paires de trading”, les revenus des frais peuvent compenser les pertes dues à la baisse des prix des actifs.

Comment agir pour éviter le liquidation ?

• Commencez par des « stablecoins - stablecoins » ou des « paires de trading hautement corrélées » (comme ETH-stETH).
• Il faut comprendre le « mécanisme de rééquilibrage » avant d'utiliser une plage de liquidité étroite ; sinon, gardez les opérations simples.
• Suivre l'équilibre entre la « perte impermanente (IL) » et les frais : si la perte impermanente dépasse les gains en frais, ajustez immédiatement la stratégie.

Pensez comme un teneur de marché, pas comme un joueur : « La rémunération que je reçois est-elle suffisante pour couvrir le risque de prix que j'assume ? »

Stratégie cinq : Market making léger sur un petit nombre de paires de trading

Vous n'avez pas besoin de devenir un grand market maker comme Jump, il suffit de « fonctionner de manière systématique ».

Passer des ordres d'achat et de vente simultanément autour du prix actuel pour réaliser :

• Capturer les écarts de points de vente
• Gagnez des frais de transaction
• Fournir de la profondeur au marché

Les méthodes d'opération comprennent :

• Opération manuelle (convient aux petits comptes)
• Utiliser des robots simples / robots de grille
• Concentrez-vous sur 1 à 3 paires de trading que vous connaissez très bien.

Pourquoi cela fonctionne-t-il dans un marché en chute libre ?

• Un marché à forte volatilité et à faible volume de transactions signifie un écart entre les prix d'achat et de vente plus large.
• Chaque fois que les gens achètent à des prix élevés par « peur de manquer (FOMO) » ou qu'ils échangent en « traversant l'écart de prix » à cause de la panique, vous pouvez réaliser un profit.

Comment manœuvrer habilement ?

• Choisissez des « cryptomonnaies majeures avec une liquidité suffisante » ou des tokens de grande capitalisation, évitez les « tokens fantômes » (tokens avec un volume de transactions très faible).
• Déterminez votre « plage de stock » : c'est-à-dire le nombre maximum d'un actif que vous êtes prêt à détenir.
• Pas besoin d'être trop complexe : tant que l'intervalle et l'échelle sont raisonnables, même une stratégie de grille de base peut être rentable.

Ce n'est pas un jeu de “prévoir les chandeliers K”, mais plutôt la logique de “vendre des pelles pendant la ruée vers l'or”.

Stratégie six : Création de contenu : Gagner de l'argent avec une pensée claire lorsque la panique règne parmi les gens

L'attention n'a jamais disparu, elle est simplement passée de “Meme qui ne fait que monter” à “Que devrais-je faire maintenant ?”

Créer le contenu suivant :

• Fil de tweets, bulletins d'information, analyses approfondies ;
• Vidéo explicative Loom / Vidéo courte YouTube ;
• Spaces diffusion en direct, podcasts, mises à jour sur des domaines de niche.

et monétiser de la manière suivante :

• Parrainage de marque
• Lien de marketing d'affiliation
• Abonnement membre premium
• Commande de service de consultation

Pourquoi est-il possible de réaliser des bénéfices sur un marché en forte baisse ?

• Les gens ont un besoin urgent d'« informations claires » et de « critères de filtrage ».
• Lorsque l'engouement du marché diminue, le projet a toujours besoin de diffusion de contenu (acquisition de clients / visibilité de la marque).
• Votre recherche est faite pour vous-même - le contenu sert simplement à « amplifier » cette valeur.

Comment manœuvrer habilement ?

• Choisissez un sous-domaine (comme l'IA + crypto, Layer2, tokenisation d'actifs réels RWA, contrats perpétuels, re-staking, etc.).
• Publier du contenu à un rythme fixe : par exemple, 2 fils de tweets par semaine + 1 bulletin d'information.
• Concentrez-vous sur un « cadre clair », refusez la spéculation - c'est votre différence essentielle avec le « contenu bruit ».

Dans un environnement de marché baissier, les “informations efficaces” ont plus de valeur que les “stimuli émotionnels” - l'argent affluera ici.

Stratégie sept : Services de consultation et service d'abonnement « Think Tank »

Une fois que vous pouvez garder un esprit clair et bien vous exprimer, les gens paieront pour « obtenir vos idées ».

Recevez des récompenses grâce aux services suivants :

• Aider l'équipe à élaborer une stratégie narrative, concevoir un modèle de token ou un plan de mise sur le marché (GTM) ;
• Fournir des conseils d'analyse sectorielle et de projet pour les fonds / les plateformes de trading de gré à gré ;
• Soutenir les fondateurs dans le positionnement de la marque, la création de présentations (Deck) et la planification de la stratégie communautaire.

Les méthodes de paiement incluent :

• Frais de service mensuels
• Partage des bénéfices
• Distribution de jetons / Accord de consultation

Pourquoi est-ce efficace sur un marché en chute libre ?

• Une équipe de qualité ne cessera pas de construire en raison de la baisse du marché.
• Lorsque les petits investisseurs se retirent, l'équipe accordera plus d'importance à la « narration, la recherche et la stratégie » (plutôt qu'à la simple spéculation).
• Ils préfèrent payer des « professionnels qui connaissent bien le marché », plutôt que des agences aléatoires.

Comment se positionner soi-même ?

• Utilisez votre contenu comme un « portfolio de pensée » (prouvant vos compétences professionnelles).
• Définissez vos atouts clés (comme la recherche, l'économie des tokens, la construction d'histoires, le développement commercial BD, etc.).
• Commencer par des « projets de faible quantité à forte valeur » : 1 à 2 clients de qualité valent bien mieux que 10 clients de faible valeur qui gaspillent du temps.

Vous passerez de « trader en lutte pour survivre » à « participant de l'industrie payé par les acheteurs ».

La pensée fondamentale des professionnels à ce stade (perspective globale)

Lorsque le marché s'effondre, les professionnels ne :

• Poursuivre chaque bougie K
• Augmenter l'effet de levier de trois fois
• Prier pour l'apparition du « fond miracle »

Ils vont resserrer leur stratégie et réfléchir aux questions suivantes :

• « Comment puis-je réaliser des bénéfices grâce aux 'activités de marché' plutôt que de dépendre uniquement de la direction des prix ? »
• « Quelles compétences peuvent générer un effet de composition lors du prochain cycle ? »
• « Comment ne plus être un 'investisseur de dernier recours' et devenir plutôt une partie de 'l'infrastructure de marché' ? »

Si vous ne voulez pas perdre de l'argent avec la plupart des gens, choisissez 2 à 3 des 7 stratégies ci-dessus, puis :

1. Commencez par un investissement à petite échelle ;
2. Opérations systématiques ;
3. Persévérez pendant des mois, et non des jours.

C'est ainsi que vous survivez à ce stade actuel et que vous “prenez de l'avance” lorsque la véritable tendance arrive dans le prochain cycle.