La UE se mueve para prohibir todas las transacciones de criptomonedas con entidades rusas: informe

En resumen

• La Comisión Europea busca imponer una prohibición a nivel de la UE sobre todas las transacciones de criptomonedas con entidades con sede en Rusia.
• La medida surge ante la forma en que actores rusos encuentran maneras de eludir las sanciones dirigidas, con la stablecoin A7A5 alcanzando un volumen de $70 mil millones solo en 2025.
• Los expertos coinciden en que una prohibición generalizada dificultará que actores rusos evadan las sanciones, aunque aún podrían usar intermediarios y empresas pantalla.

La Comisión Europea busca imponer una prohibición a nivel de la UE sobre todas las transacciones de criptomonedas con Rusia, como parte de los esfuerzos en curso para garantizar la efectividad de las sanciones. Según documentos oficiales vistos por el Financial Times, la prohibición prohibiría que cualquier individuo o entidad con sede en la UE transfiera criptomonedas hacia y desde una contraparte con sede en Rusia. La propuesta de prohibición responde a casos en los que proveedores de servicios de criptomonedas sancionados en Rusia simplemente relanzaron sus operaciones bajo diferentes nombres, como ocurrió con la plataforma cerrada Garantex, que resurgió el año pasado como Grinex.

La Comisión Europea es consciente de este problema, y el documento interno señala que cualquier “nueva inclusión de proveedores de servicios de criptoactivos individuales probablemente resultará en la creación de nuevos para eludir esas listas.” Ante esta probabilidad, la Comisión busca prohibir transacciones “con cualquier proveedor de servicios de criptoactivos, o el uso de cualquier plataforma que permita la transferencia e intercambio de criptoactivos establecida en Rusia.” Esta nueva propuesta se ha presentado junto con una medida adicional que prohibiría la exportación de ciertos bienes de doble uso a Kirguistán, y ambas políticas requerirían el apoyo de los 27 estados miembros de la UE antes de ser aplicadas. Tres estados miembros han expresado preocupaciones sobre las posibles nuevas medidas, según fuentes diplomáticas no identificadas, lo que podría socavar los planes para implementar las prohibiciones a tiempo para el cuarto aniversario de la incursión de Rusia en Ucrania, el 24 de febrero. 

Infraestructura de evasión de sanciones “a medida” El enviado de sanciones de la UE, David O’ Sullivan, también viajará a Kirguistán a finales de febrero para comunicar las preocupaciones del bloque sobre la postura permisiva de Kirguistán hacia las entidades rusas sancionadas. Esto no solo se relaciona con la capacidad de los intercambios sancionados para cambiar de marca, sino también con el crecimiento de la red A7 y su stablecoin vinculada al rublo, A7A5, que superó los $100 mil millones en volumen de transacciones en enero. Gran parte de este volumen se procesó en 2025, y el Informe de Crimen Cibernético TRM 2026 indica que A7A5 y su red de billeteras asociadas manejaron aproximadamente $70 mil millones en flujos relacionados con sanciones el año pasado. Según Ari Redbord, jefe global de políticas de TRM Labs, este ecosistema no surgió por accidente, sino que evolucionó hacia un “sistema maduro e industrializado” construido para apoyar a bandas de ransomware, mercados en la darknet y “evasión de sanciones a gran escala.” “Fue diseñado específicamente para evadir sanciones, funcionando como una infraestructura financiera a medida para actores alineados con Rusia cuando el acceso a las vías en dólares y euros era limitado,” dijo a Decrypt. Redbord añade que la red A7A5 y sus redes asociadas han sido perfeccionadas a lo largo de los años, estableciendo infraestructura, corredores, vías de pago y proveedores de servicios para mantener el flujo de fondos incluso cuando los canales financieros tradicionales fueron cerrados debido a acciones de cumplimiento. ¿Funcionará una prohibición total? Dado el tamaño de las redes ilícitas de criptomonedas rusas, Redbord coincide en que una prohibición total de transacciones con entidades rusas podría mejorar el enfoque actual, que se ve socavado por el constante cambio de marca y regeneración de ecosistemas. “Una prohibición más amplia cambia el enfoque de quién está en una lista hoy a si una transacción está vinculada o no a una red de alto riesgo y evasión de sanciones,” dijo. “Crea reglas más claras, mayor capacidad de supervisión y más fricción en los puntos clave de acceso.”

Mientras otros comentaristas coinciden en que una prohibición integral podría ser más efectiva, también señalan que la UE ya tiene restricciones bastante extensas en relación con Rusia y las criptomonedas. En una entrevista con Decrypt, un portavoz de Elliptic señaló que la UE ya había impuesto una prohibición para ofrecer ‘servicios de criptoactivos’ a ciudadanos y residentes rusos como parte de las sanciones ampliadas introducidas en octubre del año pasado.  “Las restricciones ya están en vigor y son amplias,” dijeron. “Mayor claridad y perfilado siempre son positivos al fortalecer sanciones, pero también se requiere que los reguladores supervisen y hagan cumplir las normas existentes.” Y aun con la ampliación de las restricciones, todavía podría existir el problema de la elusión, algo que Elliptic señala que no es nuevo ni exclusivo de los activos digitales. “Por eso el régimen AML requiere varias evaluaciones, incluyendo diligencia debida inicial y continua, y monitoreo de todos los clientes con los que una firma de cripto tiene una relación comercial,” dijo el portavoz de Elliptic. “El beneficio de las criptomonedas es que las transacciones, a diferencia de las fiduciarias, están en un libro público y, en algunos casos, esta técnica de ofuscación puede ser identificada.” Redbord también reconoce que la evasión “seguirá ocurriendo” con una prohibición total, ya que los actores rusos seguirán disfrazando sus actividades mediante intermediarios, corredores de terceros países y entidades pantalla. Agregó, “Pero fortalecer el perímetro de la UE aumenta el costo de hacerlo y aumenta la probabilidad de que estos flujos aparezcan en puntos de control regulados.”