DeFi Technologies 公布 DVIO 指數，作為受監管的加密貨幣基準，專為機構資金流動而設。這個指數旨在為投資者提供一個可靠的衡量標準，幫助他們更好地理解市場趨勢，並促進合規的資金流動。DVIO 指數將整合多個加密貨幣交易所的數據，並經過嚴格的監管審查，確保其透明度和可信度。透過這個新指數，機構投資者可以更有效地追蹤和分析加密貨幣市場的動態，促進行業的健康發展。

將機構紀律引入數字資產，DeFi Technologies 已推出 DVIO 指數，將受規範的資金流轉化為對加密市場的前瞻性透鏡。

一個建立在真實投資者資金流上的新基準

DeFi Technologies Inc. 透過其子公司 Valour 推出 DEFT Valour 投資機會（DVIO）指數，這是一個機構級別的基準，追蹤受規範的投資者資金如何在數字資產中配置，利用 Valour 的交易所交易產品（ETP）平台的實際資金流。該指數每週更新，涵蓋 Valour 生態系統中資產管理規模（AUM）和資金流量前50名的資產。

據公司表示，該指數旨在通過依賴一致、受規範的產品結構和執行框架，提供比一般加密數據源更高的信號質量。此外，它不僅作為一個基準，也作為更廣泛的洞察和商業平台的核心，用於定期分析、市場晴雨表和未來的指數相關產品。

發布詳情與戰略定位

2026年2月9日，在多倫多，DeFi Technologies 宣布 Valour Inc. 和 Valour Digital Securities Limited 共同推出 DVIO 指數，將其定位為數字資產市場的受規範、資本為基礎的參考指標。該指數旨在展示受規範資本如何在加密資產中配置，利用 Valour 上市產品的可觀察資金流。

該指數提供一個前瞻性視角，追蹤投資者的持倉、情緒和資金輪動，通過 Valour 受規範的 ETP 基礎設施的實際資金流來實現。DeFi Technologies 認為，這種方法提供了傳統價格、鏈上數據或交易所成交量數據所無法達到的信號質量和市場效率。

從碎片化數據到資金流情報

加密市場產生大量資訊，但其中許多仍然碎片化、噪聲多且偏向過去。價格、鏈上指標和交易所成交量常常在市場變動發生後才解釋其原因，而非實時反映機構資金的持倉狀況。

在傳統金融中，資金流被廣泛視為最可靠的領先指標之一。dvio 指數將這一紀律應用於數字資產，將洞察力建立在可觀察、受規範的投資決策上，而非投機性錢包或未受規範的交易場所。因此，該指數旨在將資金配置數據轉化為真正的市場情報。

為何 Valour 資金流提供差異化信號

加密資產的存取通常分散在多個交易所，每個交易所的費用、價差、流動性狀況和執行質量各不相同。因此，觀察到的資金流可能受到平台機制的扭曲，而非反映投資者對特定資產的真正信心。

Valour 的 ETP 平台旨在消除這些扭曲。統一定價和內部做市旨在最大限度降低滑點，而費用透明、受規範且在招股說明書和最終條款中完全披露。此外，風險模型、流動性模型和定價框架在整個平台上保持一致，跨上市產品的條款和資金流保持緊密協調，無論交易場所如何。

這種結構創造了一個由資產基本面和投資者信心驅動的資金配置環境。因此，Valour 的資金流可以作為一個獨特且較為純淨的市場行為指標。

多元且理性的投資者基礎

Valour 擁有102個ETP，涵蓋74種獨特的數字資產，是全球最廣泛的受規範數字資產ETP平台之一。投資者可以在主要資產、Layer 1、DeFi 項目和新興主題之間進行配置，所有操作都在一致的執行和風險框架下進行。

因此，Valour 平台上的資金流反映了在理性、機構化約束下運作的投資者行為，並在高效市場結構中進行操作。這使得這些資金流成為洞察加密資產配置趨勢的獨特且強大的資訊來源，也讓 Valour 能夠全面了解機構對數字資產的敞口變化。

指數設計與方法論

DEFT Valour 投資機會指數追蹤 Valour ETP 生態系統中資產管理規模（AUM）和資金流量前50名的個別加密資產。成分股和權重每週更新，以捕捉當前資金配置及其隨時間的變化。

該指數以受規範的基礎設施和真實投資者資金為基礎，旨在為尋求透明度的機構提供可信的參考點，特別是在市場本身較為不透明的情況下。此外，其系統性建構專注於最大化專業用戶的信號質量。

其方法論基於規則，旨在捕捉投資者行為的重大變化，同時過濾短期市場噪聲。該指數以AUM為基礎，但對資金流變化具有動態反應能力，通過每週再平衡來平衡穩定性與適應性。

這一方法論為投資者、資產管理人和產品發行人提供了建立指數相關產品、結構化策略、研究框架和風險模型的基礎，這些都建立在資金流信號之上。由此，該指數既是基準，也是策略設計的實用工具。

洞察框架與晴雨表

除了作為基準外，DVIO 指數還支撐一個洞察框架，將資金流數據轉化為可行動的情報。輸出內容包括每週的資金流和權重變化分析，以及旨在突顯價格行動與資金配置模式之間偏差的指標。

這些工具包括市場層面的指標，如 DVIO 指數資金流情緒晴雨表和 DVIO 指數山寨幣晴雨表，旨在量化市場風險偏好和板塊輪動的變化。此外，該指數還維持一個超出前50名資產的觀察名單，以提前捕捉早期資金流動動能，避免等待資產進入指數範圍。

此觀察名單旨在實現更具預測性而非純粹反應性的分析，幫助發掘新興機會。同時，它也支持開發超越簡單價格指標的數字資產情緒指標。

商業模式與商業路線圖

DEFT Valour 投資機會指數也是推動 Valour 更廣泛商業目標的戰略平台。它提供一個統一的敘事，用於吸引全球投資者，涵蓋 Valour 全線ETP，並以指數產生的信號的強度和一致性為基礎。

同時，DeFi Technologies 將提供基於訂閱的每週洞察和每月分析報告，這些都來自 DVIO 數據。然而，公司也看到一個長遠的機會，即建立一個圍繞該基準的分析生態系統。

展望未來，DeFi Technologies 計劃開發一個基於 DVIO 的分析終端，提供更細緻、數據驅動的洞察。該指數正被設計用於授權第三方資產管理公司和金融機構，促成指數相關產品的授權創建。

隨著時間推移，這個生態系統預計將強化 DVIO 指數作為市場參考的角色，同時幫助將更多資金引入 Valour 的底層 ETP，並擴展指數平台在數字資產領域的洞察能力。

數據、AI 與分析基礎設施

DVIO 項目標誌著 DeFi Technologies 和 Valour 數據運營的一次重大升級與擴展。它建立在一個整合的數據架構上，優化利用 Valour 及其全資子公司 Stillman Digital 的交易、資金流和定價資訊。

這一基礎設施旨在支持創新結構性工具的開發，並應用先進的分析和人工智慧技術。此外，它還旨在深化對投資行為如何在去中心化金融（DeFi）、傳統金融（TradFi）、更廣泛的科技趨勢和宏觀經濟指標之間互動的理解。

通過結合受規範的市場數據與先進的分析能力，DeFi Technologies 正在將 DVIO 指數定位為下一代數字資產投資策略的基準和研究引擎。這一框架也為未來針對機構用戶的指數衍生分析產品打開了大門。

對加密市場的差異化觀點

作為全球最大且最具多樣性的數字資產 ETP 發行商之一，Valour 擁有獨特的視角來推出這一基準。DEFT Valour 投資機會指數基於理性投資者通過受規範的工具配置真實資本的實際集體決策，而非理論模型或間接代理。

它旨在建立一個以效率、透明度和可觀察資本行為為基礎的全新受規範加密貨幣基準。此外，它突顯了受規範的基礎設施和紀律性數據架構如何將資金流轉化為數字資產行業的戰略資源。

指數背後的公司介紹

DeFi Technologies Inc. 是一家金融科技公司，專注於橋接傳統資本市場與去中心化金融。作為第一家在納斯達克上市的此類數字資產管理公司，該公司通過整合的商業模式，為股權投資者提供多元化的去中心化經濟敞口。

其業務包括 Valour，提供超過百種全球最具創新性的數字資產的受規範 ETP；Stillman Digital，專注於機構級執行和保管的數字資產一級經紀和流動性提供商；以及 Reflexivity Research，進行比特幣和數字資產行業的深入研究。集團還包括 Neuronomics，專注於量化交易策略和基礎設施，以及 DeFi Alpha，內部的套利和交易業務線。

Valour Inc. 和 Valour Digital Securities Limited 發行的 ETP 允許零售和機構投資者通過傳統銀行帳戶以簡單安全的方式接觸數字資產。Valour 是 DeFi Technologies 資產管理業務的一部分，也是支撐 DVIO 基準的資金流數據的核心。

Reflexivity Research LLC 是一家專注於產出高質量長篇報告的研究公司，旨在為投資者提供詳細洞察，內容涵蓋比特幣和數字資產。同時，Stillman Digital 提供企業流動性解決方案，專注於交易執行、結算和技術。

通過整合受規範的資金流、強大的數據基礎設施和機構級分析，DeFi Technologies 和 Valour 正在將 DEFT Valour 投資機會指數定位為理解資金如何在加密市場中導航的前瞻性參考點。