2025年阿拉伯股票投資策略 | 最佳交易公司全面指南

為何選擇阿拉伯市場進行投資？

近年來，阿拉伯金融市場取得了顯著的發展，尤其是在海灣地區和埃及，為希望多元化投資組合的投資者打開了新的視野。這些市場具有獨特的優勢，並非全球市場容易取得的，例如定期分配豐厚股息的股票，以及市值合理、與實際價值相符的公司。

強大的基礎建設和阿聯酋、沙烏地阿拉伯等國政府的支持，加上商業環境的穩定，使這些市場成為全球投資者的吸引目標。這些投資機會反映出中東經濟的多樣化發展。

主要交易所的優質股息股票名單

沙烏地阿拉伯證券交易所的股息股票

沙烏地阿拉伯證券交易所是中東地區市值和交易量最大的市場。隨著工具多樣化和沙國經濟持續發展，吸引了越來越多的國際投資者。

代碼	公司名稱	分配比例	頻率
3092	利雅得水泥	8.21%	半年一次
3040	裏亞德水泥	7.17%	季度
9589	全球法德	7.08%	年度
4321	Synomi Centers	6.64%	季度
9537	海灣國際	7.46%	年度

阿布扎比證券交易所的股息股票

阿布扎比市場的股票主要由銀行、房地產和石油行業推動。銀行和房地產行業展現強勁成長，並且穩定分紅。

代碼	公司名稱	分配比例	頻率
ICAP	投資公司資本	11.61%	半年或年度
ADNH	阿布扎比國家酒店	10.30%	年度
ALEFDT	阿爾法教育控股	9.95%	半年
RAKBANK	拉斯海瑪銀行	6.49%	年度
BOROUGE	波魯奇	6.60%	半年

埃及證券交易所的股息股票

埃及股市波動頻繁，提供多次投資機會。依賴出口的埃及企業能以較低運營成本獲得外幣收益。

代碼	公司名稱	分配比例	頻率
CIEB	法國農業信貸	16.87%	年度
DEIN	Delta 保險	14.00%	年度
ABUK	阿布基爾化肥	9.35%	年度
AMOC	阿莫克	9.84%	年度
FAIT	法伊斯伊斯蘭銀行	10.09%	年度

全球吸引人的股息股票

代碼	公司名稱	分配比例	頻率
LYB	利昂德爾·巴塞爾工業	10.70%	季度
UPS	聯合包裹服務	7.80%	季度
CAG	康格拉品牌	7.60%	季度
PFE	辐射制药	7.10%	季度
DOC	Healthpeak Properties	6.50%	每月

目前推薦的投資選擇

1- 阿布扎比第一銀行 (FAB)

該銀行是阿聯酋最大的金融機構之一，為中東、歐洲和美國的客戶提供服務。

最新財務數據：

• 淨利成長：26% 年增至 106.3 億迪拉姆
• 稅前利潤：增長29%
• 營運收入：18.31 億迪拉姆
• 資產成長：14%
• 貸款增加：11%
• 客戶存款增加：6%

評價摘要： 股票具有良好的定期收益機會，(年化4.56%，年增5.63%，每年分紅)。銀行財務狀況穩健，但利率波動可能對未來獲利構成風險。

技術分析： 買入指標正面，短期移動平均線掌控良好，RSI指標顯示上升動能。

2- 盧格里銀行 (1120)

沙烏地阿拉伯最具歷史的銀行之一，自1957年成立，專注於伊斯蘭金融和房貸。

財務表現：

• 稅後收入成長：32.5%，達 12.1 億里亞爾
• 營運收入：26.5%
• 股東權益回報率：23.5%
• 分紅收益率：1.98%

**成長潛力：**房貸業務增長15%，企業融資提升37.9%

**風險因素：**風險成本升至0.31%，資產減值準備增加28.4%，需留意信用質量。

**技術指標：**多數指標支持上升趨勢，股價高於長期移動平均線，但ATR指數升高顯示波動較大，需謹慎。

3- 國際商業銀行 (COMI)

埃及最大私營銀行，數字化和商業銀行服務多元。

2025年第一季財報：

• 淨利：166億埃磅，成長39%
• 總收入：270億埃磅

**優勢：**收入快速成長，收入來源多元化

**風險：**匯率波動和通膨壓力可能影響獲利

**技術分析：**指標呈中性，股價在不同移動平均線之間波動。

4- 沙烏地阿美 (2222)

全球最大石油公司，積極拓展能源和物流服務。

2025年半年度表現：

• 淨利：1900億里亞爾
• 自由現金流：1280億里亞爾
• 股息分配：792.9億里亞爾 (季度分紅)

**擴展機會：**大型開發項目和在智利、巴基斯坦的海外擴張

**主要風險：**國際油價波動，全球需求依賴，以及運營成本上升

**技術指標：**多數指標顯示買入機會，股價高於移動平均線，RSI和MACD呈正面信號。

5- 阿布扎比商業銀行 (ADCB)

自1985年成立的主要金融機構，提供全面的個人和企業服務。

2025年上半年業績：

• 淨利：50.14億迪拉姆
• 稅前利潤：增長18%
• 不良貸款率：2.02%

**正面指標：**高運營效率，成本率26.4%（歷史最低），非利息收入佔36%

**挑戰：**稅率由9%升至15%，可能影響獲利

**分紅：**4%，年增5.36%，每年分紅

( 6- 沙烏地電信 )STC###

沙烏地最大電信公司，數字和金融服務持續擴展。

半年度表現：

• 利潤增長：13.4% 年增
• 利潤率：稅前35%
• 收入增長：2%
• 分紅收益率：9.2% (季度分紅)

**優勢：**基礎建設領先，5G布局，STC Bank吸引3百萬用戶

**風險：**激烈競爭，持續高額投資成本

**技術分析：**多數指標建議賣出，整體趨勢偏空。

( 7- 艾馬爾公司 )EMAAR###

阿聯酋領先房地產開發商，專注住宅、商業和酒店項目。

2025年上半年財報：

• 房地產銷售：460億迪拉姆，成長46%
• 總收入：190億迪拉姆，成長38%
• 淨利：104億迪拉姆，成長34%
• 分紅收益率：7.35%，成長100%

**亮點：**未完成銷售指標強勁，預示未來收入

**風險：**與迪拜房市緊密相關，價格波動敏感

**技術分析：**買入機會明確，股價高於200日均線，低於50日均線，RSI和MACD呈買入信號。

( 8- 科技公司 علم )7203###

在技術領域領先，提供數位轉型和政府顧問服務。

2025年上半年：

• 淨利：10.8億里亞爾，成長30.6%
• 總收入：41.2億里亞爾，成長21.02%
• 每股盈餘：13.95里亞爾

**優勢：**收入顯著成長，收入來源多元，分紅政策調整

**挑戰：**運營成本高，依賴政府合約，可能降低

**技術分析：**買入機會強烈，儘管股價低於200日均線，但多數指標支持。

( 9- 牧牛公司 )2280###

沙烏地乳品行業龍頭，專注乳製品、果汁和家禽，擁有完整供應鏈。

2025年上半年：

• 淨利：13.7億里亞爾，成長5%
• 總收入：110.5億里亞爾，成長4.2%
• 每股盈餘：1.38里亞爾

**投資吸引力：**產品需求旺盛，財務穩健

**挑戰：**高運營成本，匯率波動，激烈競爭

**技術指標：**中性偏多，短期支撐與壓力並存。

( 10- 埃及電信 )ETEL###

埃及主要電信服務提供商，競爭激烈。

2025年上半年：

• 淨利成長：61%，達10.5億埃磅
• 營運收入：500億埃磅

**機會：**市場佔有率高，基礎建設優勢

**風險：**融資成本高達66億埃磅，可能壓縮利潤

**技術分析：**買入建議強烈，但股價波動大，需謹慎管理風險。

不同投資策略

( 短期差價合約交易

差價合約交易允許投資者在不擁有實體資產的情況下，投機價格變動。適合追求短期快速獲利的投資者 )少於一年###。

**實例：**預期特斯拉股價上漲，開立多頭合約，賺取價差，無需持有股票。

主要優點：

• **槓桿作用：**可用較少資金控制較大倉位，但風險也放大
• **雙向獲利：**股價上漲或下跌都能盈利
• **低成本：**交易成本較低，適合短線投機
• **多市場接入：**一站式平台涵蓋股票、外匯、商品、指數

( 長期投資

透過持有優質股票，建立長期財富的經典策略。

**買入持有策略：**選擇財務穩健的股票，長期持有，避免短期市場波動

**美元平均成本法 DCA：**定期買入固定數量股票，降低平均成本，隨著時間累積價值。

成功投資的建議

**1- 投資自己了解的領域：**如巴菲特所言，選擇自己能理解的公司，分析其業務和消息，有助於預測未來表現。

**2- 掌握財務分析基礎：**學會閱讀財務報表和關鍵比率，判斷股票的內在價值。

**3- 使用技術指標：**特別是短線交易，學會運用技術指標，找到有效的進場點。

**4- 遵守投資計畫：**制定明確的投資策略和目標，並嚴格執行，定期檢視調整，但不要因短期波動輕易放棄。

最終總結

投資於優質交易公司和阿拉伯股票，提供實質的財務成長機會，尤其在經濟日益穩定和企業持續發展的背景下。阿拉伯市場已證明擁有具備國際競爭力的公司。

投資成功不靠運氣，而是有明確目標和科學方法。從小額開始，持續學習，隨著時間和經驗累積，獲利將水到渠成。