美股配息排行2025：5檔高殖利率必選股，最高近7%殖利率

2024年美股漲勢猛烈，但股息率卻縮水了。標普500指數的平均股息率只剩1.2%，幾乎創20年新低。但這不代表沒機會——市場上仍有不少被低估的高殖利率股，殖利率能衝破5%以上。今年有什麼值得關注的美股配息排行呢？ 本文為你篩選了5檔殖利率最誘人的美股，並深入剖析每家公司的經營狀況和投資價值。

為什麼2025年特別適合投高股息美股？

別小看股息收入——這是在不確定經濟環境下的「定心丸」。

2024年人工智慧熱潮帶動美股漲到飛起，但2025年宏觀經濟的不確定性可能增加。在這種時刻，穩定派息的公司成了投資者的避風港。華爾街各大投行對2025年的派息前景樂觀得很：

• 高盛預測：標普500指數成分股的每股收益將增長11%，推動股息增長7%
• 美銀證券預測：在盈利加速推動下，2025年股息將增長12%
• 標普道瓊斯指數分析師估計：2025年派息總額將創紀錄，達6850億美元

這意味著，年初投的高股息股，說不定年中派息就會調增。

美股配息排行TOP 5：最新殖利率排名

根據最新市場數據（截至2025年1月23日），以下5檔是殖利率最具吸引力的美股：

1. Verizon（VZ）：殖利率最高的電信巨頭，6.99%

想要最高的派息？Verizon就是答案。這家紐約電信巨頭是道瓊斯30成分股之一，主要經營語音、固定寬頻和無線通訊業務。

為什麼推薦它？

• 最新財報顯示2024年Q4營收357億美元，同比增1.7%，超預期
• 作為美國最大的無線服務提供商，業務穩定性無可挑剔
• 超過6.99%的高殖利率在電信業中鮮見

風險提示：五年股價跌幅35%，說明市場給了不少折扣。但對於追求現金流的投資者，這反而是低進的機會。美銀分析師維持持有評級，目標價45美元。

2. Enbridge（ENB）：連續22年增派息的能源管道王，6.03%

這家加拿大能源基礎設施公司的故事很簡單：派息不斷、收益穩定。

Enbridge已連續22年保持股息增長，這在美股中算得上「老而彌堅」的典範。公司業務涵蓋液體管道運輸、天然氣輸送、可再生能源等，地位牢固。

最新動態：加拿大皇家銀行剛把目標價從59美元上調至63美元，維持「優於大市」評級。6%的收益率配上穩定增派，很難不讓人心動。

3. Vici Properties（VICI）：賭城房東，5.89%殖利率穩當派

VICI 是擁有凱撒宮、威尼斯度假村等標誌性賭場資產的REIT（房地產投資信託）。這種模式決定了它必須把收入大量派給股東——這就是REITs的天性。

數據亮眼：

• 2024年Q3營收28.73億美元，同比增7.2%
• 淨利潤20.97億美元，基本每股收益1.98美元
• 93處多元化資產組合，風險分散

巴克萊銀行首予買入評級，目標價36美元。五年漲幅12.07%，配上接近6%的派息，總回報相當不錯。

4. Realty Income（O）：「每月派息」的商業地產REIT，5.80%

Realty Income 以「每月派息」聞名——不是季度派，而是月月派。這對追求穩定現金流的投資者來說是個大殺器。

公司擁有超過12237處商業地產物業，租戶包括星巴克、沃爾瑪等知名企業。長期淨租賃協議保證了穩定收入。

最新財報（2024年Q3）：

• 營收39.31億美元，同比增30.91%
• 淨利潤6.66億美元
• 基本每股收益0.75美元

斯迪富分析師維持買入評級，目標價66.5美元。雖然五年股價跌26%，但派息的穩定性和增長潛力足以彌補。

5. Brookfield Renewable（BEPC）：全球最大純可再生能源投資組合，5.60%

想要既高息又有ESG概念？Brookfield Renewable 是答案。這家公司管理著全球最大的純可再生能源投資組合，裝機容量6707兆瓦。

投資組合有多分散？

• 204個水電設施（其中72個河流系統水電站）
• 28個風電設施
• 覆蓋加拿大、美國、巴西13個電力市場

最新表現（2024年Q3）：營收44.44億美元，同比增19.62%。JP Morgan 維持增持評級，目標價28美元。五年雖然跌16%，但能源基礎設施的長期增長潛力不容小覷。

怎麼選？投資高股息美股的4步驟

別急著全部買，這樣選才聰明：

第一步：挑龍頭，查基本面 在感興趣的行業裡選1-3家龍頭公司。查財務報表、看盈利能力、確認現金流充裕且可持續。

第二步：看穩定性 5-10年的經濟周期中，收益能保持穩定的公司才靠譜。這才是派息穩定的基石。

第三步：研究派息歷史 過去幾年是穩定派息還是逐年增派？派息政策合理嗎？別買那種派息比率太低或頻率太稀的。

第四步：比較殖利率 計算股息率，分析高低的原因。是公司好但估值貴，還是有隱憂？再聽聽分析師的評級，綜合判斷。

高股息美股的3大優勢

• 現金流穩定：成熟公司、歷史悠久、盈利穩健，派息有保障
• 資本增值空間：除了派息，公司股票自身還有成長潛力
• 風險緩衝：相比高增長股，這類公司抗風險能力更強，波動更小

別忘了——高股息也有風險

高派息不代表零風險。有些公司雖然派息高，但背後可能是高債務、不穩定的盈利或商業模式存疑。這類公司隨時可能調整派息比率，甚至暫停派息。

投資前必做功課：充分研究、評估風險、確認自己的風險承受能力。才能在追求高收益的同時，守住本金。

總結：2025年美股配息排行中，Verizon、Enbridge、Vici Properties、Realty Income 和 Brookfield Renewable 都是值得關注的高殖利率選手。無論是追求月月派息、還是尋找穩定增派的公司，這份名單裡都有合適的選擇。但記住，高息背後要有硬實力——財務穩健、派息歷史優異、未來增長可期。選對了，就能在2025年的股息增長浪潮中，分到一杯羹。