共同基金是什麼？以及應該為自己選擇哪種類型？

想要創造財富，但不知道從哪裡開始？許多人都有這個疑問，但事實是，不論你有多少投資經驗或資金，每個人都可以利用所謂的共同基金作為打造財富的工具。今天我們將深入了解共同基金是什麼、有哪些種類，以及如何選擇基金，並推薦10個2026年值得關注的選擇。

了解共同基金：集體投資的力量

如果要用簡單的方式解釋，共同基金 (Mutual Fund) 就像是許多散戶投資者將資金合併成一個大池，再交由專業的**「基金經理」，也就是在證券公司 (บลจ.)**工作的專家，幫助管理這些資金，投資於各種資產。

當你投入資金時，資金會轉換成**「單位」，而每個單位的價值稱為「淨資產價值」或 NAV (Net Asset Value)**。NAV的數值每天營業日都會計算並公布，以反映基金所持資產的整體表現。

當基金投資的資產價值上升，NAV也會跟著上升，這就是你作為單位持有者的獲利。

###誰適合投資共同基金？

共同基金幾乎適合每個人，尤其是：

• 投資新手，缺乏深入分析知識 - 基金經理會是你的私人顧問
• 沒有時間追蹤市場消息 - 專家會代為操作
• 想分散風險 - “不要把所有雞蛋放在同一個籃子裡”的原則在共同基金中得到實踐
• 想享受稅務優惠 - 某些類型的基金，如 SSF、RMF、ThaiESG，具有稅務優勢

由於資金規模較大，基金經理具有議價能力，能接觸到散戶無法輕易進入的投資機會。

共同基金的種類：依資產與策略分類

###依資產類別分類(Asset Class)

1.貨幣市場基金 (Money Market Fund)

• 風險：最低
• 投資標的：存款、優質短期債券
• 適合：短期資金暫存或應急備用

2.債券基金 (Fixed Income Fund)

• 風險：低至中等
• 投資標的：政府公債、企業債
• 適合：想獲得較高收益但風險不高的投資者

3.股票基金 - 股權 (Equity Fund)

• 風險：高
• 投資標的：國內外股票
• 適合：能接受波動、追求長期成長的投資者

4.混合基金 (Hybrid/Mixed Fund)

• 風險：中等
• 投資組合：股票與債券的比例可調整 (調整比例)
• 適合：猶豫不決、想在單一基金中分散風險的投資者

5.替代投資基金 (Alternative Investment Fund)

• 風險：非常高
• 投資標的：黃金、原油、房地產、基礎建設
• 適合：有經驗的投資者，追求高階資產配置

###依特殊投資策略分類

• 指數 / ETF (Index & ETF) - 追蹤指數，手續費低
• 產業類別 (Sector Fund) - 聚焦某一產業，風險較高但回報也較高
• 國外投資 (Foreign Investment Fund - FIF) - 分散投資全球市場，如美國、中國、越南、歐洲
• 稅務優惠 (Tax Incentive Funds) - SSF、RMF、ThaiESG，設有持有條件，但享有稅務優惠

如何聰明選擇共同基金

###步驟一：先了解自己，再看基金

需回答三個主要問題：

• 投資目標：退休？買車？子女教育基金？不同目標會影響基金選擇
• 時間長短：時間越長，能承受較高風險
• 風險承受度：如果投資組合下跌10-20%，你能睡得著嗎？

###步驟二：研究投資策略

閱讀基金說明書（Fund Fact Sheet），了解基金投資的資產、國家，以及是主動管理（Active）或被動追蹤（Passive）策略。

###步驟三：深入分析資料

• 歷史績效：與基準指數或同類基金比較 (但請記住，過去績效不代表未來)
• 最大回撤（Maximum Drawdown）：過去最大損失幅度，是否能接受？
• 夏普比率（Sharpe Ratio）：衡量風險調整後的報酬，越高越好
• 費用（TER）：越低越好，長期會影響淨收益

2026年值得關注的10大共同基金

2026年經濟展望大致分為兩階段——上半年可能波動較大，但下半年預期復甦。AI（人工智慧）是重要的趨勢，將推動能源、基礎建設與晶片產業。

(台股高股息基金：在波動中布局

1. 台灣永豐高股息基金 )SCBDV###

• 管理公司：永豐投信
• 投資標的：台灣大型股，穩定配息
• 適合：追求現金流、能接受股市波動的投資者
• 風險指數：6/8+

2. 兆豐高股息基金 (KFSDIV)

• 管理公司：兆豐投信
• 投資標的：高股息股票，從大型到小型
• 適合：願意承擔較高風險，追求成長的投資者
• 風險指數：6/8+

(國際股市基金：追蹤科技熱潮

3. KTAW AI科技基金 )KT-WTAI-A###

• 管理公司：凱基投信 (Feeder Fund)
• 投資標的：Allianz全球人工智慧
• 投資範圍：全球AI公司
• 適合：看好AI長期潛力的投資者
• 風險指數：6/8+

4. 富邦全球創新科技基金 (B-INNOTECH)

• 管理公司：富邦投信 (Feeder Fund)
• 投資標的：Fidelity全球科技基金
• 投資範圍：雲端運算、電商、金融科技等科技龍頭
• 適合：追求科技成長的投資者
• 風險指數：7/8+

5. 兆豐越南股票基金 (PRINCIPAL VNEQ-A)

• 管理公司：兆豐投信
• 投資標的：越南銀行、零售、科技
• 適合：看好新興市場、相信越南潛力的投資者
• 風險指數：6/8+

(債券基金：在市場波動中穩健

6. 國泰短期債券基金 )KTSTPLUS-A###

• 管理公司：國泰投信
• 投資標的：投資等級短期債券與存款，平均期限不超過1年
• 適合：低風險、短期資金暫存
• 風險指數：4/8+

(彈性混合基金：隨市場調整

7. 元大彈性多元基金 )TISCOFLEXP###

• 管理公司：元大投信
• 投資範圍：股票與債券，比例0-100%，依市場狀況調整
• 適合：相信基金經理、追求彈性的投資者
• 風險指數：6/8+

(主題基金：投資未來趨勢

8. 國泰ESG氣候科技基金 )KFCLIMA-A###

• 管理公司：國泰投信 (Feeder Fund)
• 投資標的：環保、清潔能源、電動車
• 適合：長期投資環境主題
• 風險指數：6/8+

9. K-全球醫療保健基金 (K-GHEALTH)

• 管理公司：凱基投信 (Feeder Fund)
• 投資標的：JPMorgan全球醫療基金
• 適合：追求穩健成長的防禦型投資
• 風險指數：7/8+

10. Asset Plus永續台股基金 (ASP-THAIESG)

• 管理公司：資產管理公司
• 投資標的：符合SET ESG評比的高品質台股
• 適合：重視永續、追求高品質股票的投資者
• 風險指數：6/8+

共同基金的優缺點

(優點

• 分散風險，資產多元
• 專業管理
• 高流動性，可每日買賣
• 投資門檻低，容易入門
• 選擇多樣

)缺點

• 需支付管理費，會降低淨收益
• 無法直接控制個股
• 依賴基金經理的能力
• 分紅需扣10%預扣稅

需留意的費用

直接費用：

• 買進手續費：購買單位時收取 ###例如1.5%###
• 赎回費：賣出時收取
• 轉換費：轉換基金時收取

隱藏費用 (藏在NAV)：

• 管理費
• 受益人費用
• 登記費

這些費用合稱為總費用比率 (TER)，數字越低越好。即使差異1%每年，長期投資20-30年，累積下來也會影響最終資產數字數十個百分點。

總結

共同基金是打造財富的強大工具。在2026年，面對挑戰與機會並存的經濟環境，選擇符合全球趨勢、了解自己、分析資料並重視費用，將是長期投資成功的關鍵。投資共同基金是邁向財務自由的絕佳起點。