Nắm bắt tín hiệu đỉnh của thị trường trong chu kỳ này, hãy rút lui kịp thời để tránh mắc bẫy!

1. Giá
一般而言，thị trường tăng期间，大盘tăng lên2倍以上，BTCtăng lên2-3倍。
Khi BTCETH tăng lên trong một thời gian dài, altcoin đều tăng lên gần như cùng mức, bạn cần phải đặc biệt cẩn trọng, thị trường đã vượt quá và tiêu tốn mạnh mẽ giá trị tương lai, hãy học cách dừng lại phù hợp.
2. on-chain khối lượng
Trong thời kỳ thị trường tăng giá, khối lượng on-chain thường sẽ tăng đáng kể, dòng tiền liên tục chuyển động, nhưng cần lưu ý rằng khi giá đạt đỉnh mới và khối lượng on-chain bắt đầu giảm, đó là tín hiệu quan trọng cho sự chấm dứt của thị trường tăng giá.
Ví dụ, trong giai đoạn cuối của thị trường tăng năm 2021, khối lượng giao dịch on-chain tăng cao ngắn hạn, nhưng sau đó dần suy giảm, điều này cho thấy ý định của người tham gia thị trường lên xe đang giảm đi.
3. Dữ liệu về đòn bẩy và cho vay
Trong thị trường Tài chính phi tập trung, dữ liệu đòn bẩy và vay mượn là các chỉ số quan trọng để đánh giá tâm lý thị trường:
Nhu cầu cho vay tăng cao: Nhà đầu tư mua nhiều tài sản chính bằng tiền ổn định, cho thấy tâm lý thị trường tăng cao.
Rủi ro thanh lý cao: Nếu giá thanh lý của hầu hết các nguồn vốn vay gần bằng giá thị trường, điều này cho thấy nhà đầu tư quá lạc quan, rủi ro đòn bẩy tăng lên.
Thông thường, biến động nhỏ nhất trên thị trường do đòn bẩy quá mức có thể kích hoạt một loạt thanh lý, đây có thể là điểm khởi đầu của sự sụp đổ của Thị trường Bull.
4. Số ví tiền mới
Trong giai đoạn thị trường tăng, số lượng Ví tiền mới sẽ tăng đáng kể, nhiều người mới lên xe, đặc biệt là khi mở địa chỉ Ví tiền bán lẻ, hãy cẩn thận hơn.
Ví dụ như điểm cao của thị trường Bull năm 2021, số người dùng MetaMask đã vượt qua 10 triệu trong một thời gian ngắn, sau đó thị trường nhanh chóng chuyển sang thị trường gấu.
5. Chính sách quản lý
thế giới tiền điện tử是政策敏感型市场，监管动态往往决定市场走向。
Năm 2017, Trung Quốc đã cấm ICO, năm 2021 đã dọn dẹp Xưởng khai thác, những chính sách này đã góp phần chấm dứt Thị trường tăng. Hãy chú ý theo dõi các chính sách toàn cầu, chẳng hạn như phát triển của SEC tại Mỹ, Chống rửa tiền tại Trung Quốc.
6. Quỹ tổ chức Chuyển động vốn
Quỹ tiền của tổ chức là chỉ báo quan trọng của thị trường tăng giảm, ví dụ như vị thế BTC của Grayscale và dòng tiền ròng của quỹ ETF. Nếu quỹ tổ chức bắt đầu giảm sở hữu tài sản chủ lực hoặc chuyển sang lĩnh vực khác, điều đó cho thấy thị trường đã vào giai đoạn cuối của thị trường tăng giảm.
Ở cuối xu hướng, tốc độ dòng tiền sẽ chậm lại, thậm chí chuyển từ dòng vào thành dòng ra, nghĩa là bán ròng, điều này cũng có nghĩa là xu hướng sắp kết thúc, đây là chỉ số tham khảo quan trọng.
7. Vốn hóa thị trường và định giá
Trong thị trường tăng, vốn hóa thị trường và định giá của nhiều loại tiền tệ sẽ không còn phụ thuộc vào cơ bản.
Ví dụ như vào năm 2021, DOGE đã có vốn hóa thị trường lọt vào top 5 tạm thời, một số token không thể thay thế đã được ước tính lên tới hàng trăm triệu đô la. Nếu hiện tượng bong bóng tương tự tái diễn, đó là dấu hiệu thị trường đã quá nóng, có thể xảy ra pullback bất cứ lúc nào.
8. Tổng vốn hóa thị trường so sánh với nền kinh tế toàn cầu
Thế giới tiền điện tử cũng có thể được đánh giá bằng chỉ số 'Buffett'. Khi tổng giá trị thị trường mã hóa chiếm tỷ lệ nào đó của GDP toàn cầu (ví dụ như 15%), điều đó có nghĩa là giá trị thị trường đang quá cao.
Ví dụ như vào năm 2021, tổng vốn hóa thị trường đã vượt qua mốc 30 nghìn tỷ đô la Mỹ, tương đương khoảng 3,5% trong số khoảng 85 nghìn tỷ đô la Mỹ của GDP toàn cầu, điều này là tín hiệu rủi ro cho sự mở rộng nhanh chóng.
9. Phương tiện truyền thông và quan điểm công chúng
Khi phương tiện truyền thông chính thống bắt đầu quảng cáo rầm rộ về "thị trường tăng không đỉnh" "BTC lên 100 triệu đô la", cần cẩn thận. Sự khuấy động nóng của phương tiện truyền thông thường là biểu hiện của tâm lý thị trường quá nóng, cũng là tín hiệu quan trọng của sự đỉnh điểm.
10. Độ lớn pullback hoặc dao động
Trong thị trường tăng, giá tiếp tục tăng, nhưng nếu có sự bán phá giá lớn trong một ngày hoặc biến động trong thời gian dài, có thể là dấu hiệu của việc rút vốn.
Ví dụ, vào cuối năm 2017 và năm 2021, Bitcoin đã trải qua nhiều điều chỉnh lớn trong giai đoạn thị trường tăng, sau đó là thị trường giảm.
11. Người xung quanh đang thảo luận
Khi bạn bè, đồng nghiệp và thậm chí cả gia đình chưa từng tiếp xúc với Tiền điện tử đều đang thảo luận về việc mua BTC hoặc AltCoin, bạn phải cẩn thận. Sự tập trung của người bán lẻ thường là dấu hiệu của cuối cùng của Thị trường tăng giá.
Trong cả năm 2017 và 2021, hiện tượng này đều rất rõ ràng, cuối cùng người mua dumb đều là những nhà đầu tư 'Người mới' 'sau khi biết sau'.