Đảm bảo rủi ro trong thị trường tiền điện tử: Bảy cách thực tế để bảo vệ ví của bạn

Tóm tắt nhanh

• Hedging là một công cụ cơ bản để quản lý rủi ro, bảo vệ các khoản đầu tư của bạn khỏi những biến động đột ngột.
• Có nhiều phương thức thực tế để phòng ngừa, bao gồm hợp đồng tương lai, quyền chọn và hoán đổi vĩnh viễn.
• Mỗi chiến lược đều có chi phí và rủi ro của nó, và hiểu biết sâu sắc là cần thiết trước khi áp dụng.
• Việc chọn phương pháp thích hợp phụ thuộc vào mức độ chấp nhận rủi ro và kinh nghiệm giao dịch của bạn.

Tại sao các nhà đầu tư lại tìm đến hedging?

Hãy tưởng tượng rằng bạn sở hữu một tài sản quý giá và lo lắng về khả năng giảm giá trị của nó - đó là bản chất của việc phòng ngừa rủi ro. Trong các thị trường truyền thống, bạn có thể mua bảo hiểm chống lại các rủi ro nhất định; và trong các thị trường tiền điện tử năng động, các chiến lược phòng ngừa rủi ro đóng vai trò tương tự như vậy.

Hedging không phải là để kiếm thêm lợi nhuận - mà là để bảo vệ những gì bạn đã sở hữu. Khi bạn mở một giao dịch hedging, bạn đang đặt cược vào một chuyển động ngược lại với vị thế cơ bản của mình, nhằm bù đắp cho những tổn thất tiềm năng bằng lợi nhuận từ một bên khác.

Cách thức hoạt động của việc phòng ngừa rủi ro trong thực tế?

Quá trình theo một mô hình rõ ràng nhưng cần lập kế hoạch tốt.

Đầu tiên: Xác định vị trí hiện tại của bạn Bạn sở hữu một lượng Bitcoin, Ethereum hoặc bất kỳ loại tiền điện tử nào khác và bạn lo ngại về khả năng giá của chúng giảm.

Thứ hai: Hiểu rõ rủi ro Tập trung vào kịch bản tiêu cực có thể xảy ra - Bạn có lo sợ về một sự sụt giảm giá mạnh hay một sự suy giảm dần dần? Sự phân biệt này rất quan trọng để lựa chọn công cụ phù hợp.

Thứ ba: Mở một giao dịch ngược lại Sử dụng công cụ phái sinh liên quan đến cùng một tài sản hoặc tài sản liên quan, để di chuyển theo hướng ngược lại với những lo lắng của bạn. Lợi nhuận từ giao dịch này sẽ bù đắp cho khoản lỗ từ vị thế ban đầu của bạn.

Bảy chiến lược hedging bạn cần biết

1. Hợp đồng tương lai - kiểm soát giá trong tương lai

Hợp đồng tương lai cung cấp cho bạn khả năng đảm bảo giá bán hoặc mua đã được xác định trước vào một ngày sau đó. Nếu bạn sở hữu Bitcoin và thị trường có vẻ không ổn định, bạn có thể bán một hợp đồng tương lai với giá cụ thể. Sau đó, nếu giá thực tế giảm xuống dưới giá đã thỏa thuận, bạn sẽ được hưởng lợi từ sự chênh lệch.

Tính năng: Rõ ràng hoàn toàn về giá cuối cùng, không có bất ngờ Thách thức: Mất cơ hội kiếm lời nếu giá tăng vọt.

2. Hợp đồng quyền chọn - Linh hoạt với giá trị gia tăng

Hợp đồng quyền chọn cho bạn quyền ( chứ không phải nghĩa vụ ) để bán hoặc mua tiền tệ với giá đã định. Mua quyền chọn bán cho bạn sự bảo vệ nếu giá giảm, trong khi vẫn giữ cơ hội để hưởng lợi từ sự tăng giá - nhưng với chi phí phí quyền chọn.

Tính năng: Linh hoạt cao, bảo vệ trong khi bạn vẫn giữ cơ hội kiếm lợi nhuận Thách thức: Chi phí tiền thưởng có thể cao, đặc biệt là trong các thị trường có biến động lớn.

3. Hợp đồng chênh lệch - Đặt cược vào xu hướng

Hợp đồng chênh lệch cho phép bạn đặt cược vào sự biến động giá mà không cần sở hữu tài sản thực. Bạn mở một giao dịch bán trên hợp đồng chênh lệch Bitcoin nếu bạn sở hữu Bitcoin thực và dự đoán rằng giá sẽ giảm, bạn bù đắp tổn thất bằng lợi nhuận từ hợp đồng.

Tính năng: Không cần sở hữu tài sản, đòn bẩy tài chính có sẵn Thách thức: Nhiều khoản phí, nguy cơ thua lỗ bổ sung với đòn bẩy

4. Hợp đồng vĩnh viễn - Phòng ngừa dài hạn

Các hợp đồng vĩnh viễn theo dõi giá tài sản mà không có ngày hết hạn, điều này làm cho chúng lý tưởng cho những ai muốn phòng ngừa dài hạn. Mở một giao dịch bán vĩnh viễn để bù đắp cho các khoản lỗ tiềm năng trong việc nắm giữ Bitcoin của bạn.

Tính năng: Không có thời hạn sử dụng, đòn bẩy tài chính có sẵn Thách thức: Chi phí tài chính liên tục, phức tạp hơn

5. Bán khống - Vay để bán

Một số nền tảng cho phép vay tiền tệ và bán nó với hy vọng sẽ mua lại với giá thấp hơn. Nếu giá giảm, bạn sẽ kiếm được lợi nhuận bù đắp cho những khoản lỗ trong các khoản đầu tư khác.

Tính năng: Trực tiếp và đơn giản Thách thức: Chi phí vay mượn, rủi ro đối tác, yêu cầu quy định nghiêm ngặt

6. Stablecoins - nơi trú ẩn tạm thời

Trong những thời điểm không chắc chắn, việc chuyển một phần danh mục đầu tư của bạn sang các loại tiền ổn định gắn liền với đô la hoặc vàng sẽ cung cấp sự bảo vệ ngay lập tức chống lại sự sụp đổ. Bạn sẽ không kiếm được lợi nhuận từ sự tăng giá, nhưng bạn đang bảo vệ vốn.

Tính năng: Dễ dàng và ngay lập tức, không phức tạp Thách thức: Mất hoàn toàn cơ hội kiếm lời, rủi ro liên quan đến tổ chức phát hành

7. Phân bổ tài sản - đa dạng hóa như một biện pháp bảo vệ

Không nên đặt tất cả trứng vào một giỏ có nghĩa là sở hữu một sự đa dạng các loại tiền tệ khác nhau. Bitcoin, Ethereum và các tài sản khác phản ứng khác nhau với sự biến động, vì vậy khi một loại giảm, có thể một loại khác tăng.

Đặc điểm: Phân phối rủi ro tự nhiên, thực hiện đơn giản Thách thức: Có thể không cung cấp bảo vệ hoàn toàn trong các thị trường giảm sâu.

Ví dụ thực tế: Bảo vệ khoản đầu tư Bitcoin trị giá 10,000 đô la

Giả sử bạn sở hữu 0.2 BTC trị giá 10.000 đô la, và giá hiện tại của bitcoin là 50.000 đô la, bạn dự đoán một sự điều chỉnh có thể xảy ra.

Lựa chọn đầu tiên - Hợp đồng quyền chọn: Mua hợp đồng quyền chọn bán cho phép bạn bán bitcoin với giá 50,000 đô la sau này, với phí bảo hiểm 500 đô la. Nếu giá giảm xuống còn 40,000 đô la, bạn thực hiện quyền chọn và bán với giá 50,000 đô la, giới hạn tổn thất của bạn chỉ còn 500 đô la.

Lựa chọn thứ hai - Hợp đồng tương lai: Ký hợp đồng kỳ hạn bằng 0.2 BTC với giá 50,000 đô la trong một tháng. Nếu giá giảm xuống 40,000 đô la, hãy mua bitcoin với giá thấp hơn và thực hiện hợp đồng, thu lợi nhuận bù đắp cho khoản lỗ của bạn. Nhưng nếu giá tăng lên 60,000 đô la, bạn sẽ phải bán với giá 50,000 đô la và mất cơ hội kiếm thêm lợi nhuận.

Những rủi ro bạn cần biết

chi phí liên tục

Mỗi công cụ hedging đều có chi phí của nó - phí quyền chọn, phí môi giới, chi phí tài chính trên các hợp đồng vĩnh viễn. Những chi phí này sẽ làm giảm lợi nhuận tiềm năng.

hạn chế lợi nhuận

Hedging bảo vệ khỏi thua lỗ nhưng đồng thời lại hạn chế lợi nhuận. Nếu bạn dự đoán một sự sụt giảm và sử dụng hợp đồng tương lai, bạn sẽ từ bỏ cơ hội kiếm lời nếu giá tăng.

Rủi ro đối tác

Trong các sản phẩm phái sinh không tập trung hoặc ngay cả trong các đồng tiền ổn định, có nguy cơ từ việc bên đối tác hoặc bên phát hành không tuân thủ thỏa thuận.

Sự biến động mạnh của thị trường

Trong thị trường rất biến động, các hợp đồng quyền chọn hoặc hợp đồng tương lai có thể không cung cấp sự bảo vệ mong đợi do những cú nhảy giá mạnh.

độ phức tạp và rủi ro quy định

Môi trường quy định cho tiền điện tử đang phát triển liên tục và khác nhau giữa các quốc gia. Những thay đổi quy định có thể ảnh hưởng đến sự sẵn có hoặc giá trị của những công cụ này.

Rủi ro thanh khoản

Một số công cụ phòng ngừa rủi ro có thể không thanh khoản, điều này làm cho việc vào và ra khỏi giao dịch trở nên khó khăn mà không ảnh hưởng lớn đến giá.

Những mẹo thực tế trước khi bắt đầu

Hiểu trước khi hành động Đừng sử dụng công cụ mà bạn không hiểu hoàn toàn. Hãy dành thời gian để hiểu từng chiến lược, đặc biệt là những chiến lược sử dụng đòn bẩy.

Bắt đầu với điều đơn giản Tránh các chiến lược phức tạp ở giai đoạn đầu. Đa dạng hóa và stablecoin là những cách dễ dàng nhất để tham gia vào thế giới phòng ngừa.

Theo dõi chi phí Tính toán chi phí thực sự của việc phòng ngừa - bạn có thể thấy rằng chi phí đã ăn mòn hầu hết sự bảo vệ mong đợi.

Đừng làm mọi việc nặng nề Có thể bạn bị cám dỗ để sử dụng đòn bẩy tài chính cao nhằm tăng lợi nhuận, nhưng điều này làm tăng rủi ro một cách khủng khiếp. Cẩn thận trước đã.

Tư vấn với chuyên gia Nếu bạn mới trong lĩnh vực này, việc tư vấn tài chính chuyên nghiệp có thể giúp bạn tránh những sai lầm tốn kém.

Tóm tắt

Hedging là một công cụ mạnh mẽ khi được sử dụng đúng cách, nhưng không phải ai cũng phù hợp. Nó yêu cầu một sự hiểu biết sâu sắc về cơ chế thị trường và các công cụ có sẵn. Trước khi thực hiện bất kỳ chiến lược nào, hãy đảm bảo bạn hiểu rõ về rủi ro, chi phí và lợi ích tiềm năng. Theo dõi điều kiện thị trường liên tục, sử dụng các công cụ quản lý rủi ro như lệnh dừng lỗ, và nhớ rằng việc bảo vệ khỏi thua lỗ quan trọng hơn việc theo đuổi lợi nhuận lớn.