Cathie Wood đặt cược tất cả: Ark mua thôn tính $40M nhiều hơn vào cổ phiếu coin bất chấp sự thanh lý tàn bạo

Nguồn: Vàng Tiêu đề gốc: Cathie Wood đặt cược tất cả: Ark mua $40M nhiều hơn vào cổ phiếu tiền điện tử mặc dù có sự thanh lý tàn bạo

Liên kết gốc: Ark Invest của Cathie Wood đã mua cổ phiếu trị giá 38,7 triệu USD trong các công ty tiền điện tử vào thứ Năm khi thị trường tiền điện tử rộng lớn hơn mở rộng khoản lỗ, đánh dấu ngày thứ hai liên tiếp của sự tích lũy mạnh mẽ tổng cộng gần $80 triệu - một cược ngược táo bạo rằng niềm tin của các tổ chức vào tài sản kỹ thuật số vẫn còn nguyên vẹn bất chấp những trở ngại ngày càng tăng.

Nhà quản lý đầu tư có trụ sở tại St. Petersburg, Florida, đã tăng cường vị thế của mình tại Coinbase, Bitmine Immersion Technologies, Circle Internet Group và Bullish ngay cả khi chỉ số CoinDesk 20 giảm hơn 4,7% và các cổ phiếu liên quan đến tiền điện tử bị giảm mạnh. Các giao dịch này phản ánh hoạt động vào thứ Tư, khi Ark đã mua tổng cộng 39,6 triệu đô la của những công ty này, thể hiện niềm tin vững chắc của Wood vào tiềm năng dài hạn của cơ sở hạ tầng tiền điện tử bất chấp sự biến động ngắn hạn.

Mua đáng chú ý nhất của Ark đã hướng tới Coinbase, với việc công ty này mua 42,419 cổ phiếu trị giá 10,1 triệu USD dựa trên giá đóng cửa vào thứ Năm là 238,16 USD - đại diện cho sự giảm 7,44% trong ngày. Động thái này cho thấy sự tin tưởng liên tục của Wood vào sàn giao dịch tiền điện tử lớn nhất của Hoa Kỳ mặc dù có những bất ổn về quy định và sự suy giảm của điều kiện thị trường đã gây áp lực lên các cổ phiếu liên quan đến tiền điện tử trong tháng 11.

Coinbase đã là mục tiêu thường xuyên cho chiến lược tích lũy của Ark. Vào đầu tháng này, Ark đã mua cổ phiếu của Coinbase trị giá $3 triệu cùng với 3,1 triệu đô la cổ phiếu của Circle thông qua hai quỹ ETF của mình, bổ sung vào các vị thế mà công ty đã xây dựng chiến lược và cắt giảm trong hai năm qua dựa trên các cơ hội định giá.

Việc mua vào mạnh mẽ diễn ra trong khi định giá của Coinbase đã dao động mạnh mẽ trong năm 2024, với cổ phiếu trải qua cả những cú hồi mạnh mẽ lẫn những đợt điều chỉnh đáng kể. Chiến lược hiện tại của Ark cho thấy Wood thấy được giá trị thuyết phục ở mức hiện tại, đặt cược rằng Coinbase sẽ hưởng lợi từ việc áp dụng nhiều hơn của các tổ chức và các khung quy định rõ ràng hơn dưới chính quyền của Trump.

Khai thác và Cơ sở hạ tầng của Stablecoin trong Tâm điểm

Ngoài Coinbase, Ark đã đầu tư đáng kể vào các công ty khởi nghiệp hạ tầng tiền điện tử. Công ty do Cathie Wood lãnh đạo đã mua 380.244 cổ phiếu của Bitmine Immersion Technologies trị giá chưa đến $10 triệu, theo thông báo được gửi qua email vào thứ Sáu.

Việc mua sắm đã diễn ra mặc dù cổ phiếu của BMNR đã giảm hơn 10% để đóng cửa ở mức $26,02 - mức thấp nhất kể từ khi công ty áp dụng chiến lược kho bạc kỹ thuật số tập trung vào Ethereum vào tháng 6. Sự sụt giảm mạnh không ngăn cản Wood xem nhà cung cấp công nghệ khai thác như một cơ hội hấp dẫn dài hạn, đặc biệt khi công ty đang định vị mình tại giao điểm của cơ sở hạ tầng khai thác tiền điện tử và các hệ sinh thái mới nổi dựa trên bằng chứng cổ phần.

Ark cũng đã thêm 264,534 cổ phiếu của Bullish và 134,650 cổ phiếu của Circle Internet Group, được định giá khoảng 9.7 triệu đô la và $9 triệu đô la tương ứng. Circle, nhà phát hành stablecoin USDC, đã giảm 4% vào thứ Năm xuống còn 66.93 đô la, trong khi Bullish - một sàn giao dịch tiền điện tử được hỗ trợ bởi nhà đầu tư công nghệ tỷ phú Peter Thiel, công ty mẹ của ông cũng sở hữu CoinDesk - tương đối ổn định với mức tăng 0.3% lên 36.30 đô la.

Chiến Lược Chuyển Đổi Sang Cơ Sở Hạ Tầng Tiền Điện Tử

Cơn sóng mua sắm tập trung của Ark đại diện cho một bước ngoặt chiến lược đáng chú ý. Các báo cáo gần đây cho thấy công ty đã giảm vị thế trong các gã khổng lồ công nghệ truyền thống như Tesla và AMD trong khi tăng cường đáng kể sự tiếp xúc với các công ty bản địa về tiền điện tử. Công ty đã bán 71,638 cổ phiếu của Tesla vào đầu tháng 11, mặc dù đã giữ nhà sản xuất xe điện này như khoản đầu tư chính của mình kể từ năm 2018.

Tuần trước, Ark đã bán 87,051 cổ phiếu của AMD với giá $22 triệu chỉ hai ngày sau khi nhà sản xuất chip công bố kế hoạch mở rộng hoạt động AI và trung tâm dữ liệu của mình. Nhà quản lý đầu tư cũng đã thoái vốn 572,735 cổ phiếu của Pinterest với giá khoảng 15.6 triệu đô la và 12,083 cổ phiếu của Regeneron với giá khoảng 8.2 triệu đô la - những động thái này đã giải phóng vốn để tăng cường phân bổ vào tiền mã hóa.

Wood giải thích rằng các thị trường tài chính đang gặp khó khăn vì tính thanh khoản đang bị thắt chặt, đưa ra so sánh với nhiệm kỳ tổng thống trước đó của Trump, đặc biệt nhấn mạnh vào các năm 2017, 2018 và 2019. Đánh giá của ông gợi ý rằng môi trường hiện tại ủng hộ việc tích lũy có chọn lọc các vị trí có niềm tin cao vào các công nghệ chuyển đổi thay vì một sự tiếp xúc chung với thị trường.

Mua Khi Giảm Giá Hoặc Bắt Một Con Dao Rơi

Việc tích lũy mạnh mẽ của Ark trong thời gian thanh lý thị trường tiền điện tử đại diện cho một nước đi ngược chiều cổ điển: một nước đi có thể trở thành tầm nhìn xa trông rộng hoặc quá sớm tùy thuộc vào cách mà điều kiện thị trường phát triển. Công ty đã đầu tư hơn $40 triệu vào các công ty niêm yết liên quan đến tài sản kỹ thuật số trong các phiên giao dịch gần đây, phản ánh sự tin tưởng mạnh mẽ vào tiềm năng tăng trưởng dài hạn của ngành.

Chiến lược này phù hợp với các tuyên bố công khai của Wood, định vị tiền điện tử như là các thành phần thiết yếu của hệ thống tài chính tương lai. Ông đã liên tục lập luận rằng công nghệ blockchain và việc áp dụng tiền điện tử sẽ tiếp tục cải cách các thị trường tài chính, với các công ty tiền điện tử niêm yết cung cấp một cầu nối giữa đổi mới trong tài sản kỹ thuật số và các thị trường vốn truyền thống.

Bằng cách đa dạng hóa các khoản đầu tư vào Coinbase, Circle, Bullish và Bitmine, Ark đang định vị để thu lợi từ nhiều khía cạnh của nền kinh tế tiền điện tử: khối lượng giao dịch trên các sàn giao dịch, xử lý thanh toán, cơ sở hạ tầng stablecoin và các giải pháp công nghệ khai thác. Cách tiếp cận đa dạng này cho thấy Ark đang đặt cược vào việc áp dụng lâu dài các tài sản kỹ thuật số như một phần không thể thiếu của các hệ thống tài chính toàn cầu thay vì đầu cơ vào các biến động giá ngắn hạn.

Bối cảnh Thị trường: Cổ phiếu Tiền điện tử Dưới Áp lực

Việc mua lại mạnh mẽ diễn ra trong bối cảnh áp lực kéo dài đối với các cổ phiếu liên quan đến tiền điện tử. Sự sụt giảm 4,7% của chỉ số CoinDesk 20 vào thứ Năm phản ánh sự yếu kém lan rộng trong các loại tiền điện tử chính, với Bitcoin giao dịch dưới các mức hỗ trợ quan trọng và dòng vốn ra khỏi các quỹ ETF Bitcoin đạt mức kỷ lục hàng tháng gần 3.000 triệu USD.

Các cổ phiếu tiền điện tử đã phản ánh sự yếu kém của tài sản cơ sở, với các công ty như MicroStrategy, Galaxy Digital và các công ty khai thác trải qua sự sụt giảm đáng kể. Tuy nhiên, vị thế trái ngược của Ark cho thấy Wood tin rằng các định giá hiện tại không phản ánh giá trị cơ bản lâu dài của các công ty xây dựng cơ sở hạ tầng quan trọng của tiền điện tử.

Thời điểm này đặc biệt đáng chú ý khi xem xét lập trường ủng hộ tiền điện tử của chính quyền Trump và những phát triển quy định gần đây. Nhóm Tình nguyện viên Crypto của SEC đã bắt đầu tổ chức các bàn tròn để giải quyết sự rõ ràng trong quy định, trong khi hơn 65 tổ chức trong ngành đã gần đây kêu gọi Tổng thống Trump chỉ đạo các cơ quan liên bang ngay lập tức làm rõ các quy định về tài sản kỹ thuật số.

Tiền lệ lịch sử cho Chiến lược Wood

Wood đã xây dựng danh tiếng của mình bằng cách đặt cược tập trung vào các công nghệ đột phá trong những giai đoạn không chắc chắn của thị trường. Quỹ ETF hàng đầu của cô, ARK Innovation ETF (ARKK), đã trải qua sự biến động đáng kể trong những năm gần đây nhưng về mặt lịch sử đã tạo ra lợi nhuận đáng kể khi các luận điểm dài hạn của cô trở thành đúng.

Cơn sốt mua sắm tiền điện tử hiện tại tương tự như cách tiếp cận của Ark trong các lĩnh vực công nghệ khác trong những đợt sụt giảm của thị trường. Wood đã nhấn mạnh liên tục việc tiếp cận “một góc nhìn dài hạn” và xem sự biến động của thị trường như là một cơ hội để thu mua cổ phần trong các công ty đổi mới với định giá hấp dẫn.

Tuy nhiên, chiến lược này mang theo rủi ro đáng kể. Nếu thị trường tiền điện tử tiếp tục xấu đi - do các yếu tố như sự không chắc chắn về quy định kéo dài, gió ngược từ các yếu tố kinh tế vĩ mô hoặc những khó khăn về công nghệ - các vị thế tập trung của Ark có thể dẫn đến những tổn thất đáng kể. Hiệu suất của công ty cuối cùng sẽ phụ thuộc vào việc ngành công nghiệp tiền điện tử có thể vượt qua những thách thức hiện tại và thực hiện tiềm năng chuyển đổi của nó trong một khoảng thời gian vài năm.

Tín hiệu Cơ sở hoặc Cược Tách biệt

Sự tích lũy của Ark đặt ra câu hỏi liệu các nhà đầu tư tổ chức khác có theo gương họ hay liệu công ty của Wood có phải là một ngoại lệ sẵn sàng chấp nhận sự biến động mà những người khác đang chạy trốn. Cơn sóng mua gần $80 triệu trong hai ngày đối lập hoàn toàn với sự rút tiền kỷ lục từ ETF và việc chốt lời của các tổ chức đã đặc trưng cho các hoạt động trên thị trường trong tháng 11.

Đối với các nhà tham gia thị trường, các động thái của Ark cung cấp một nghiên cứu điển hình theo thời gian thực về việc đầu tư ngược dòng trong các đợt điều chỉnh của thị trường tiền mã hóa. Những tháng tới sẽ tiết lộ xem liệu cược của Wood vào cơ sở hạ tầng tiền mã hóa có phải là tầm nhìn xa trông rộng - giúp Ark thu lợi nhuận đáng kể trong đợt tăng giá tiếp theo - hay liệu công ty đã hành động quá mạnh tay trong một lĩnh vực đang phải đối mặt với những cơn gió ngược kéo dài.

Khi các thị trường tiền điện tử điều hướng sự không chắc chắn về quy định, áp lực kinh tế vĩ mô và các sự cố kỹ thuật, việc tích lũy mạnh mẽ của Ark Invest đại diện cho một lá phiếu có niềm tin cao vào khả năng tồn tại lâu dài của các công ty hạ tầng tiền điện tử. Nếu niềm tin đó được chứng minh là hợp lý có thể không rõ ràng trong vài quý hoặc thậm chí nhiều năm - nhưng nó cung cấp một phản biện mạnh mẽ cho nỗi sợ hãi và việc bán tháo đã thống trị tâm lý thị trường trong những tuần qua.