Хто сьогодні керує світовою галуззю золотовидобувної промисловості?

Кращі компанії з видобутку золота продовжують орієнтуватися в динамічному ринку, сформованому геополітичними напруженостями, інфляційними ризиками та змінами глобального попиту. У 2023 році світове виробництво золота досягло 3000 метричних тонн, а провідні компанії реагували стратегічно на ці зміни. Аналізуючи ситуацію, видно, що лідери не просто збільшують обсяги виробництва — вони переосмислюють галузь через злиття, технологічні інновації та розширення географічних портфелів.

Огляд галузі: де знаходяться провідні компанії з видобутку золота

За даними LSEG, одного з провайдерів фінансової інформації, у 2023 році виробництво золота було зосереджене у кількох великих операторах. Провідні компанії разом забезпечили значну частку світового обсягу, переважно з штаб-квартирами у Північній Америці, Росії та Австралії. У 2023 році країнами-лідерами з виробництва золота стали Китай, Австралія та Росія, що визначили глобальні тенденції постачання.

Лідери ринку: гіганти видобутку золота

Newmont (NYSE:NEM) залишається найбільшою у світі компанією з видобутку золота, виробивши у 2023 році 172,3 тонни. Вона працює в Північній і Південній Америці, Азії, Австралії та Африці. Важливою подією стало завершення у 2023 році злиття з австралійською компанією Newcrest Mining за 16,8 мільярдів доларів, що закріпило її домінування. Раніше, у 2019 році, компанія придбала Goldcorp за 10 мільярдів доларів і створила спільне підприємство з Barrick Gold — Nevada Gold Mines. Цей комплекс, який у 2022 році виробив 94,2 метричних тонни, є одним із найбільших об’єднаних гірничодобувних підприємств у світі.

Barrick Gold (NYSE:GOLD) посідає друге місце за обсягами — 126 тонн у 2023 році. Крім своєї 61,5-відсоткової участі у Nevada Gold Mines (яке вона керує), компанія володіє великими родовищами, зокрема Pueblo Viejo у Домініканській Республіці та Loulo-Gounkoto у Малі. У 2024 році компанія показала змішані результати, зниження виробництва на 4% через зменшення вмісту руди та проблеми з потужностями у Танзанії та Неваді.

Agnico Eagle Mines (NYSE:AEM) зайняла третє місце з 106,8 тоннами золота у 2023 році, встановивши рекорд за річним обсягом виробництва. Канадська компанія має 11 шахт у Канаді, Австралії, Фінляндії та Мексиці. У січні 2023 року вона придбала два цінних активи — канадську шахту Malartic у Квебеку та Detour Lake в Онтаріо — у Yamana Gold. Одночасно компанія збільшила свої підтверджені запаси золота на 10,5% до 53,8 мільйонів унцій.

Розподіл за географією: провідні компанії світу

Polyus (LSE:PLZL) — найбільша російська компанія з видобутку золота, виробила 90,3 тонни у 2023 році, посівши четверте місце у глобальному рейтингу. Вона має найвищі підтверджені та ймовірні запаси золота у світі — понад 101 мільйон унцій. Компанія володіє шістьма шахтами в Східній Сибіри та на Далекому Сході Росії, зокрема на родовищі Olimpiada, яке є третім за обсягами виробництва у світі.

Navoi Mining and Metallurgical Company, хоча й не котирується на західних біржах, посідає п’яте місце з 88,9 тоннами у 2023 році. Ведучи діяльність з 1960-х років, узбецька компанія керує родовищем Мурунтаю — одним із найбільших у світі за запасами та одним із найглибших відкритих кар’єрів. До 2025 року компанія планує збільшити виробництво понад 3 мільйони унцій на рік.

AngloGold Ashanti (NYSE:AU) виробила 82 тонни у 2023 році, маючи дев’ять шахт у семи країнах на трьох континентах. Основна частка виробництва припадає на Африку — 59%. Незважаючи на зниження на 3% порівняно з попереднім роком, обсяг перевищив прогнозні показники.

Gold Fields (NYSE:GFI) забезпечила 71,7 тонни у 2023 році, керуючи дев’ятьма шахтами в Австралії, Чилі, Перу, Західній Африці та Південній Африці. Компанія привернула увагу, уклавши партнерство з AngloGold Ashanti для створення, за їхніми словами, найбільшої в Африці золотої шахти, яка має виробляти 900 000 унцій щороку протягом перших п’яти років. Також у серпні Gold Fields оголосила про купівлю канадської Osisko Mining за 1,6 мільярда доларів, додавши до портфеля 2,94 мільйона унцій щорічно.

Нові тенденції серед провідних компаній з видобутку золота

Kinross Gold (NYSE:KGC) у 2023 році виробила 67 тонн — на 10% більше, ніж у 2022 році. Компанія має шість шахт у Америці та Мавританії, з яких найбільші — Tasiast у Мавританії та Paracatu у Бразилії. Зростання виробництва зумовлене покращенням показників на шахті La Coipa у Чилі та підвищенням якості руди на Tasiast.

Freeport-McMoRan (NYSE:FCX), відомий переважно виробництвом міді, у 2023 році додав 62 тонни золота, здебільшого з родовища Grasberg в Індонезії — другого за обсягами у світі. Довгострокові розробки на родовищі Kucing Liar свідчать про потенціал видобутку понад 6 мільйонів унцій золота у період з 2029 по 2041 рік.

Solidcore Resources (AIX:CORE), раніше Polymetal International, виробила 53,72 тонни у 2023 році. Компанія має два основних родовища в Казахстані, але значно скоротила активи, продавши російські операції на початку 2024 року, що суттєво знизило її виробничий потенціал.

Перспективи: стратегічне злиття та еволюція ринку

Провідні компанії з видобутку золота переживають період активних стратегічних змін. Злиття та поглинання прискорюються, що дозволяє великим гравцям досягати масштабних ефектів та диверсифікувати географічне покриття. Галузь адаптується до викликів, таких як зниження вмісту руди, операційні обмеження та зміни у технологіях видобутку.

У умовах глобальної економічної невизначеності провідні компанії демонструють стійкість і стратегічну гнучкість. Їх здатність об’єднувати активи, розширювати запаси та підтримувати рівень виробництва попри труднощі підкреслює їхню ключову роль у забезпеченні стабільних поставок дорогоцінних металів для світових ринків.