Як визначити тренд ринку за допомогою індикатора DMI? Практичний посібник для трейдерів, який потрібно прочитати

DMI індикатор є одним із найпоширеніших інструментів технічного аналізу для визначення тренду, який допомагає трейдерам швидко оцінити, чи існує чіткий тренд на ринку. У цій статті з практичної точки зору розглянемо основні методи та техніки застосування DMI для визначення тренду.

Сутність DMI: три лінії для розуміння руху ринку

DMI, повністю «Індекс напрямкових рухів» (Directional Movement Index), був запропонований Вільямсом Вільдером у 1978 році і є комплексною системою аналізу тренду. Вона складається з трьох ліній, кожна з яких відображає різну інформацію про ринок:

+DI (позитивний напрямковий індекс) — вимірює силу підйому, відображає розмір цінового зростання порівняно з попереднім періодом. Постійне зростання +DI свідчить про посилення покупців.

-DI (негативний напрямковий індекс) — вимірює силу спаду, відображає розмір цінового падіння порівняно з попереднім періодом. Зростання -DI вказує на посилення продавців.

ADX (середній індекс тренду) — показує силу самого тренду. Зростання ADX означає посилення тренду (незалежно від напрямку), зниження — його ослаблення.

Технічна основа визначення за допомогою DMI

Щоб правильно застосовувати DMI, потрібно розуміти його обчислювальну логіку. На прикладі денних графіків:

Крок 1: Обчислення напрямкових рухів

• +DM = сьогоднішній максимум – попередній максимум
• -DM = попередній мінімум – сьогоднішній мінімум
• Якщо результат негативний, його вважаємо рівним 0

Крок 2: Визначення справжнього діапазону (TR)

TR — це максимальна з трьох величин: різниця між максимумом і мінімумом поточного дня, різниця між поточним максимумом і попереднім закриттям, або між попереднім закриттям і поточним мінімумом.

Крок 3: Обчислення індексів напрямку

• +DI = (14-денний сумарний +DM / 14-денний TR ) × 100
• -DI = (14-денний сумарний -DM / 14-денний TR ) × 100

Крок 4: Побудова ADX

ADX — це рухоме середнє різниці між +DI і -DI, яке відображає силу тренду. Чим вище значення, тим сильніший тренд.

Три основні практичні застосування DMI

Застосування 1: Визначення сили тренду

Ключовим для визначення наявності ефективного тренду є значення ADX. Трейдери зазвичай використовують рівень 25:

• ADX > 25 — ринок у чіткому тренді, підходить для трендових стратегій
• ADX 20-25 — тренд починає формуватися, зростає ймовірність входу
• ADX < 20 — ринок у флеті, сигнали неясні

Наприклад, при зростанні ADX понад 25 у спотовому золоті зазвичай починається односторонній рух, що дозволяє збільшити позицію. Навпаки, при тривалому зниженні ADX нижче 20 слід зменшити активність або застосовувати діапазонні стратегії.

Застосування 2: Виявлення точок входу та виходу

Застосування DMI для сигналів торгівлі досить інтуїтивне:

Покупка: +DI перетинає -DI знизу вгору — сигнал початку або наближення до підйому.

Продаж: +DI перетинає -DI зверху вниз — сигнал початку або наближення до спаду.

Наприклад, на графіку акцій Apple 6 листопада 2023 року, коли +DI перетнув -DI знизу вгору, з’явився сигнал на покупку. Після цього ціна піднялася з 179.23 до близько 199.62 доларів. Такий сигнал зазвичай діє кілька тижнів, але можливі фальшиві прориви, тому важливо підтверджувати його іншими індикаторами.

Застосування 3: Виявлення ризику дивергенцій

Ще одним важливим методом визначення розвороту тренду є дивергенції. Коли ціна оновлює максимум, але +DI і ADX знижуються — це топова дивергенція, яка сигналізує про ослаблення підйому і можливий завершальний етап зростання.

Приклад топової дивергенції: долар/ієна з квітня по жовтень оновлював максимум, але +DI і ADX слабшали, формуючи явну дивергенцію. В результаті ринок повернувся вниз у жовтні.

Приклад дна дивергенції: Brent у лютому-березні швидко падали, але -DI не оновлював мінімумів, формуючи дно дивергенції. Після чого ціна почала відновлюватися.

Реальні переваги та обмеження DMI

Переваги

DMI дозволяє кількісно оцінити абстрактний тренд, що допомагає трейдерам об’єктивно оцінювати ймовірність успіху. Особливо у трендових ринках він підтримує довгострокові позиції і допомагає дотримуватися стратегії.

Обмеження

Через те, що обчислення базуються на середніх значеннях за певний період, DMI реагує повільно на швидкі зміни і може пропустити швидкі розвороти. У флеті він також може давати хибні сигнали.

Практичні рекомендації щодо покращення застосування DMI

Щоб компенсувати запізнювання DMI, рекомендується:

Налаштувати параметри: зменшити період з 14 до 9 для швидшого реагування.

Комбінувати з іншими індикаторами: наприклад, при дивергенціях використовувати MACD для підтвердження. Так, при появі дна дивергенції на Brent і підтвердженні MACD (золота або смерть перетину) — відкривати позицію з високою ймовірністю. Наприклад, при перетині MACD у зоні «золотої» перетину на 26.65 доларах — купити, а при перетині у «смертній» зоні на 38.945 доларах — закрити.

Використовувати технічні моделі для виходу: застосовувати DMI для входу, а для визначення рівнів стоп-лоссу і тейк-профіту — аналіз технічних формацій.

Висновок: ключові моменти застосування DMI

DMI — ефективний інструмент для аналізу тренду, особливо у ринках з чітким напрямком. Він допомагає кількісно оцінити силу тренду, виявити точки входу і виходу, а також попередити про можливі розвороти. Однак слід пам’ятати про його запізнювання і не покладатися виключно на нього. Важливо інтегрувати DMI у комплексний аналіз із іншими технічними інструментами та управлінням ризиками для досягнення найкращих результатів у торгівлі.