Зрозуміти Liquidity, щоб стати успішним трейдером Forex

Коли мова йде про здійснення транзакцій на ринку Forex, розуміння суб’єктивної (Liquidity) є основою, яку трейдери не повинні ігнорувати. Наприклад, активи з високою ліквідністю, такі як готівка або акції провідних компаній, можна швидко конвертувати у гроші, тоді як нерухомість або класичне мистецтво потребують більше часу та витрат для продажу. На ринку Forex це означає здатність купувати та продавати валютні пари без значних змін у обмінному курсі.

Чому Liquidity домінує на ринку Forex

Ліквідність визначає ефективність торгів у багатьох аспектах. Коли Liquidity високий у якійсь валютній парі, спред (Різниця між bid і ask) звужується, що означає зниження торгових витрат. Крім того, ваші ордери будуть виконані швидко, без очікування або занепокоєння щодо можливого проскальзування.

Навпаки, при низькій ліквідності спред розширюється, ціна коливається назад і вперед, а ордери можуть не виконатися за бажаною ціною. Величезні фінансові інститути, центральні банки та професійні трейдери забезпечують ліквідність ринку, що сприяє безперервній торгівлі протягом усього дня.

Провідні валютні групи за рівнем ліквідності

EUR/USD лідирує за обсягами торгів на ринку Forex, оскільки він репрезентує дві великі світові економіки. Ліквідність тут найвища з ранку в Європі до вечора в Нью-Йорку.

USD/JPY посідає друге місце за обсягами торгів. Йєн є світовим резервною валютою, і ця пара відома вузькими спредами та тісною торгівлею.

GBP/USD — вибір для трейдерів, які цінують високу ліквідність, і зазвичай активна торгівля відбувається під час європейської сесії.

USD/CHF та AUD/USD також мають хорошу ліквідність, особливо під час торгових сесій, пов’язаних із сировинними товарами (у випадку AUD) та періодами економічної невизначеності (у випадку CHF).

Навпаки: валютні пари з недостатньою ліквідністю

USD/SEK та EUR/HUF — приклади менш популярних валютних пар із низькою торгівлею. Широкі спреди та зниження обсягів підвищують ризики.

GBP/ZAR може бути дуже волатильною через те, що ренд Південної Африки ще не повністю інтегрований у світовий ринок, що знижує рівень ліквідності.

USD/TRY раніше стикалася з високою волатильністю та економічною нестабільністю, що призводило до розширення спредів і зниження ліквідності.

Правильний спосіб вимірювання ліквідності на ринку Forex

Аналізатори та трейдери зазвичай використовують кілька інструментів для оцінки ліквідності валютних пар.

Спред (Спред) та Bid-Ask — прямі сигнали. Тісний спред свідчить про багато учасників ринку, тоді як широкий — про низьку ліквідність.

Обсяг торгів (Volume) — показує силу активності на ринку. Порівняння обсягів поточного дня з середніми за минулі періоди допомагає оцінити відносну ліквідність.

Гладкість руху цін — зазвичай ринки з високою ліквідністю не мають різких цінових розривів або пропусків, ціна рухається плавно.

Глибина ринку (Market Depth) — показує кількість ордерів на купівлю та продаж на різних рівнях цін. Глибокий ринок = висока ліквідність, мілкий — низька.

Час, коли ліквідність досягає пікових значень

Ринок Forex працює цілодобово, але ліквідність не однакова протягом доби. Найвищий рівень Liquidity спостерігається під час перетину основних торгових сесій, особливо коли відкриваються Лондон і Нью-Йорк одночасно. Це період з високим обсягом торгів і можливістю для активної торгівлі.

Позакласичний час, наприклад, ранок азіатської сесії, може мати нижчу ліквідність і ширші спреди.

Від чого залежить рівень ліквідності

Економічні новини та офіційні оголошення мають значний вплив на ліквідність. Звіти про зайнятість, інфляцію або рішення центральних банків можуть викликати активну торгівлю і підвищити ліквідність, але водночас збільшити волатильність.

Настрій ринку — коли трейдери налякані через геополітичні події або економічні кризи, вони утримуються від відкриття позицій, що знижує обсяги торгів. Позитивний настрій стимулює активну участь.

Різниця між Liquidity і Volatility, яку потрібно знати

Volatility (Волатильність) — вимір швидкості та масштабів цінових змін. Висока волатильність означає швидкі та значні коливання цін.

Liquidity (Ліквідність) — стосується обсягів торгів і легкості конвертації у готівку. Висока ліквідність не обов’язково означає високу волатильність. Наприклад, пари EUR/USD можуть мати високу ліквідність і низьку волатильність.

Основні валютні пари, такі як EUR/USD, USD/JPY, мають високу ліквідність і низьку волатильність, тоді як нові або менш популярні пари більш волатильні і мають меншу ліквідність. Важливо пам’ятати, що низька ліквідність часто сприяє підвищеній волатильності через меншу кількість ордерів, які можуть рухати ціну.

Технічні індикатори для аналізу ліквідності

Трейдери можуть використовувати індикатори для визначення зон високої ліквідності або зон попиту-пропозиції. Такі інструменти, як Moving Average, Bollinger Bands і Volume Indicators, корисні для аналізу ліквідності.

Крім того, ці індикатори допомагають визначити потенційні прориви цін через рівні підтримки або опору з високим обсягом торгів.

Рекомендації для початківців у торгівлі на Forex

Для новачків важливо обирати валютні пари з високою Liquidity, наприклад EUR/USD або USD/JPY. Це зменшує торгові витрати, ризики невідповідності цін і полегшує вихід із позиції за бажанням.

Також слід стежити за економічними новинами та оновленнями валют, щоб розуміти фактори, що впливають на ліквідність і волатильність. Одна з ключових стратегій — торгувати під час високої ліквідності та уникати важливих новинних подій, щоб зменшити ризик несподіваних втрат.

Глибоке розуміння ліквідності — це інструмент, що допомагає безпечніше і ефективніше орієнтуватися на ринку Forex.