Путівник для початківців у інвестиціях у іноземну валюту: подвійний дохід від курсової різниці та відсоткової різниці. Як новачкам скористатися можливістю заробітку?

Чому варто інвестувати в іноземну валюту? Від валютного ризику до зростання багатства

Якщо всі ваші активи оцінюються в одній валюті, ви стикаєтесь із прихованим ризиком — валютним ризиком. Уявіть собі, що коли ваша національна валюта суттєво девальвує, ваше багатство зменшується. Саме тому все більше тайванських інвесторів звертають увагу на іноземну валюту.

Переваги інвестицій у іноземну валюту полягають у кількох аспектах. По-перше, низький поріг входу — відкриття валютного рахунку в банку дуже зручно, можна зробити через додаток або особисто. По-друге, транзакції більш прозорі та справедливі — учасники валютних операцій з усього світу, важко маніпулювати курсами окремих валют, на відміну від фондового ринку, де маніпуляції легше здійснювати. По-третє, 24-годинна торгівля — якщо ви помітили несприятливий рух цін, можете одразу зупинити збитки і вийти з ринку, чого не зробиш на фондовому ринку.

З точки зору диверсифікації активів, володіння різними валютами дозволяє хеджувати ризик національної валюти. Саме тому навіть у умовах низьких відсоткових ставок тайванці продовжують інвестувати у іноземну валюту.

Іноземна валюта та валютний ринок: два поняття, які потрібно розрізняти

Багато людей плутають “іноземну валюту” та “валютний ринок”, але це різні речі.

Іноземна валюта — це всі валюти, окрім вашої країни: долар США, євро, японська йена — все це іноземна валюта. Вона є формою валютного ринку.

Валютний ринок охоплює ширший спектр — це всі активи, виражені у іноземній валюті: банківські депозити, державні облігації, цінні папери тощо. Говорячи простіше, валютний ринок — це міжнародні резерви країни, а іноземна валюта — це валютний вибір інвестора.

Валютна торгівля включає чотири основні категорії: торгівля іноземною готівкою та монетами, торгівля платіжними документами у іноземній валюті, торгівля цінними паперами у іноземній валюті (облігації, акції тощо), торгівля іншими активами у іноземній валюті.

Висновок: валютна торгівля включає купівлю-продаж іноземної валюти, а купівля-продаж іноземної валюти — це один із способів валютної торгівлі.

Як заробити на іноземній валюті? Від різниці курсів до спреду: у чому різниця

Багато хто знає, що купівля-продаж іноземної валюти може приносити прибуток, але як саме — не зовсім зрозуміло. Насправді існує два основних шляхи: різниця курсів (спред) і спред від відсоткових ставок.

Різниця курсів — це різниця у обмінних курсах двох валют. Наприклад, ви купуєте долар США за 33 тайванські долари, а потім долар виростає до 35 тайванських доларів — при продажу ви отримуєте 2 тайванські долари прибутку. Це і є різниця курсів.

Спред від відсоткових ставок — це різниця у базових відсоткових ставках різних країн. Наприклад, депозитна ставка у Тайвані — 2%, у США — 5%, різниця — 3%, і саме цю різницю ви можете отримати, вклавши у доларовий депозит.

Але тут потрібно бути обережним: можна заробити на спреді, але програти на різниці курсів. Наприклад, ви купуєте долари за курсом 33, отримуєте 5% відсотків, але потім долар девальвує до 30 тайванських доларів, і при продажу ви отримуєте менше — у підсумку втрата. Це класичний приклад “заробляєш на відсотках, програєш на курсі”.

Тому перед початком торгів потрібно визначити свою мету — чи прагнете ви довгострокового доходу від спреду, чи короткострокової прибутковості від коливань цін? Також важливо враховувати ризики валютних коливань.

Які типи іноземної валюти існують? Які найбільше люблять інвестувати тайванці?

Тайванські банки зазвичай пропонують 12 основних валют для інвестицій: долар США, євро, японська йена, фунт стерлінгів, швейцарський франк, австралійський долар, канадський долар, гонконгський долар, новозеландський долар, сингапурський долар, ренд Південної Африки, шведська крона.

Ці валюти можна поділити на чотири групи:

Політичні валюти

Курс яких головним чином залежить від монетарної політики центрального банку, типові представники — долар США та євро. Коли центральний банк проводить політику стимулювання, курс зазвичай падає; при політиці жорсткості — зростає. Інвестувати у ці валюти слід, слідкуючи за рішеннями щодо відсоткових ставок.

Валюти-активи для захисту

Головні — японська йена та швейцарський франк. Ці країни відомі стабільністю, розвиненою економікою, низьким політичним ризиком, центральні банки рідко змінюють ставки. У періоди турбулентності інвестори масово вкладаються у ці валюти для захисту. Багато беруть позики у цих низькодоходних валютах для арбітражу, а при покращенні ситуації конвертують назад у свою валюту.

Товарні валюти

Австралійський долар і канадський долар — яскраві приклади. Ці країни експортують основні товари, і коли ціни на товари зростають, потрібно більше місцевої валюти для купівлі рівної кількості товарів, тому курс цих валют зростає. Наприклад, Австралія — найбільший у світі експортер залізної руди, і при падінні цін на руду австралійський долар знецінюється. Ці валюти мають досить передбачуваний тренд, тому підходять для новачків, які вивчають трендову торгівлю та стратегії короткострокових операцій.

Ринки нових валют

Включають юань, ренд і рупію. Ці країни швидко розвиваються, мають високі відсоткові ставки, але політична нестабільність, низька ліквідність і великі спреди підвищують ризики. Ренд Південної Африки — найпривабливіший через високі ставки, але і волатильність велика, тому потрібно обережно оцінювати ризики.

При виборі валюти рекомендується враховувати не лише рівень депозитних ставок, а й стабільність курсу та міжнародну ліквідність. Долар США, євро, австралійський долар — найбільш стабільні та з меншими ризиками, тому користуються популярністю. Для новачків більш підходять валюти для захисту та товарні — перша стабільна, друга — легка для вивчення трендів. Комбінування обох — найкращий варіант.

Три способи інвестування: депозит, фонд чи маржинальна торгівля?

В Тайвані основні способи інвестування у іноземну валюту — це:

Валютний депозит: найнадійніший спосіб отримати спред

Депозит — найпростіший і найменш ризикований варіант. Відкриваєте валютний рахунок у банку (можна з 20 років), і просто кладете валюту — отримуєте відсотки регулярно.

Недолік — низька ліквідність: якщо курс досягне бажаного рівня, але депозит ще не закінчився, дострокове розірвання призведе до втрат відсотків. Якщо ж тримати просто на поточному рахунку, відсотки дуже низькі. У такій ситуації більш гнучким варіантом є валютний фонд.

Валютний фонд: баланс між гнучкістю та доходністю

Фонди не вимагають фіксованого терміну, їх можна купувати і продавати в будь-який час, а доходність — між поточним і депозитним рівнем. Ви вкладаєте тайванські долари, а фондова компанія здійснює конвертацію валют, отримуючи основний дохід від відсотків і спреду.

Зазвичай це фонди грошового ринку (наприклад, доларові фонди) або валютні ETF (наприклад, ETF на доларовий індекс). Такий спосіб особливо підходить для тих, хто потребує гнучкості у керуванні капіталом.

Валютна маржинальна торгівля: високий дохід від спреду

Це справжня валютна торгівля — тут не заробляєш на відсотках, а на спреді. Оскільки волатильність валют невелика, використовують високий кредитний леверидж (зазвичай 50-200 разів), щоб збільшити прибуток.

Робота схожа на торгівлю акціями — аналізуєш рух цін валют, вибираєш оптимальний момент для операції. Головна перевага — 24-годинна торгівля, механізм T+0, дуже низький поріг входу, достатньо невеликого депозиту для торгівлі будь-якими валютними парами через інтернет.

Недолік — ризик маржинальних втрат (ліквідації). Рекомендується використовувати помірне кредитне плече (наприклад, до 30 разів), щоб уникнути надмірної ризикованості.

П’ять факторів, що впливають на валютні коливання

Щоб отримати прибуток на валютному ринку, потрібно розуміти, що саме рухає курсами.

1. Інфляція: країни з низькою інфляцією мають зростаючий курс валюти. Низька інфляція означає повільне зростання цін на товари і послуги, сильну купівельну спроможність валюти, притік іноземних інвестицій і, відповідно, зростання курсу.

2. Відсоткові ставки: підвищення ставок приваблює іноземних інвесторів, які отримують вищий дохід. Високі ставки сприяють зростанню валюти.

3. Державний борг: країни з високим боргом важко залучають іноземний капітал, їх валюта може падати через продаж облігацій. Якщо ринок очікує погіршення боргової ситуації, інвестори продають цінні папери, і курс знижується.

4. Торгові умови: зростання цін на експортні товари швидше, ніж на імпортні, покращує торговий баланс і доходи країни, що підвищує попит на її валюту і сприяє зростанню курсу.

5. Політична стабільність: країни з низьким політичним ризиком приваблюють іноземних інвесторів. Стабільна політика і економіка сприяють зростанню валюти, хаос — зниженню.

Аналіз сучасних тенденцій основних валют

Євро до долара (EUR/USD): новий чотирирічний максимум

Європа і США — дві найбільші економіки світу, EUR/USD — найактивніша валютна пара. Навіть найменші коливання впливають на весь ринок.

Останнім часом євро досягло чотирирічного максимуму через те, що: Федеральна резервна система США з вересня 2025 року почала знижувати ставки, а Європейський центральний банк тримав їх стабільними. Також зросла невизначеність щодо політики долара, тоді як незалежність і стабільність ЄЦБ роблять євро більш привабливим і безпечним активом.

Долар до йени (USD/JPY): популярна пара для арбітражу

USD/JPY — популярна пара для стратегій “кредитного арбітражу” — позичаєш у низькодоходної країни (Японії), інвестуєш у високодоходну (США).

Японський банк у січні 2025 року призупинив підвищення ставок для оцінки впливу тарифів США. Більшість аналітиків очікує ще одне підвищення наприкінці року на 25 базисних пунктів. Політичні розбіжності між США і Японією посилюють очікування звуження спреду. У короткостроковій перспективі йена може коливатися, залежно від внутрішньої політики та сигналів ЦБ.

Фунт стерлінгів до долара (GBP/USD): слабкість долара підвищує курс фунта

Курс фунта цього року зріс, але головна причина — слабкість долара, а не покращення фундаментальних показників Великобританії. Економіка країни зростає повільно, очікується зниження ставок, тому фунт, ймовірно, залишиться у межах коливань і не зможе різко зростати.

Долар до швейцарського франка (USD/CHF): зростає привабливість “тихої гавані”

Швейцарський франк через стабільність і нейтральну позицію є популярним активом для захисту. У періоди невизначеності та турбулентності інвестори масово вкладають у CHF.

У 2025 році через проблеми США з торгівлею і бюджетом, долар втрачає привабливість, тоді як CHF стає ще більш привабливим. У довгостроковій перспективі уповільнення економіки США, зниження ставок ФРС і слабкий індекс долара підтримуватимуть зростання франка.

Як новачкам заробляти на купівлі-продажу іноземної валюти?

Після засвоєння теорії важливо перейти до практики. Існує два основних способи торгівлі:

“Купуй дешево — продавай дорого” — класична стратегія: купуєш, коли ціна низька, і продаєш, коли висока, отримуючи прибуток.

“Продавай дорого — купуй дешево” — унікальна особливість валютного ринку — можливість двонапрямної торгівлі. Якщо ти очікуєш девальвацію євро, можеш спершу продати EUR/USD. Коли євро справді знизиться, купуєш назад за нижчою ціною і отримуєш прибуток.

Щоб реально заробляти, потрібно:

Перший крок: обрати актив Досліджувати політику, відсоткові ставки, основні експортні товари двох валют. Наприклад, якщо ти прогнозуєш зниження ставок у США і стабільність у Японії, можеш відкривати позицію на зростання йени до долара. Це ключовий етап — рішення базується на економічних даних і політичних подіях.

Другий крок: розробити торгову стратегію Залежно від рівня ризику, досвіду і ситуації на ринку, визначити точки входу і виходу, стоп-лоси і тейк-профіти, враховуючи торгові витрати і ризики.

Третій крок: зберігати психологічну рівновагу Уникати емоційних рішень через коливання ринку. Постійне навчання і практика допоможуть досягти успіху.

Четвертий крок: обрати надійну платформу Обирати безпечний і надійний сервіс з низькими комісіями, зручними інструментами, широким вибором валют і швидким виконанням ордерів.

П’ять ключових порад для інвестування у валюту

1. Не інвестуйте у незнайому валюту Новачкам рекомендується працювати лише з основними валютними парами — доларом і йеною. Хоча інформації багато, саме ці активи мають найбільший обсяг і стабільність.

2. Постійно слідкуйте за коливаннями курсу Валютні курси швидко змінюються під впливом ринкових, економічних і новинних факторів. Рекомендується слідкувати за міжнародними фінансовими сайтами (CNBC, Bloomberg, Yahoo тощо).

3. Диверсифікуйте портфель Не вкладайте всі кошти у одну валюту. Наприклад, тримайте тайванські депозити і одночасно інвестуйте у австралійські фонди для хеджування ризиків. Після налаштування портфеля не потрібно щодня активно торгувати.

4. Вчіться ставити стоп-лоси і тейк-профіти Це найважливіше для маржинальної торгівлі. Встановлюйте рівні для обмеження збитків і фіксації прибутку. Наприклад, відкривайте позицію біля попереднього мінімуму і ставте стоп-лосс. Якщо ціна падає нижче — вихід автоматичний, якщо зростає — тримайте позицію. Не рекомендується робити більше 2 операцій на день.

5. Обирайте правильний момент входу Не слід гнатися за ціною або продавати на падінні. Перед входом у ринок потрібно мати чіткий план і дочекатися формування тренду — зазвичай це 5 хвилин або довше. Після формування тренду вже можна входити, використовуючи різні таймфрейми (30 хвилин, 1 година тощо).

Перший крок до практики: починайте з демо-рахунку

Будь-яка стратегія без практики — це лише теоретичні міркування. Найкращий спосіб навчитися — використовувати демо-рахунок у реальних умовах, тестуючи свою стратегію і оцінюючи ризики. Демонстраційний рахунок не вимагає реальних грошей, тому можна без страху накопичувати досвід.

Інвестування у валюту вимагає поєднання знань, досвіду і терпіння. Послідовне вивчення від базових понять до практичних навичок допоможе знайти свою вигідну стратегію на валютному ринку.