Золото та ювелірні вироби з золота зростають у ціні! Який варіант зараз вигідніше придбати? Детальний аналіз часу для інвестицій

Історія за новим історичним максимумом золота

З жовтня 2023 року ціна на золото стрімко зросла. До жовтня 2024 року вона вже сягнула 2700 доларів, за короткий період понад одного року, а до листопада 2025 року перевищила важливу позначку у 4000 доларів. За останніми опитуваннями Reuters серед кількох аналітиків ринку, середньорічна ціна на золото у 2025 році прогнозується близько 3400 доларів, а у 2026 — можливо досягне 4275 доларів.

Цей зліт викликав широкий інтерес інвесторів: Чи варто зараз входити у ринок золота? Чи слід купувати при корекції цін? Які переваги має інвестиція у ювелірні вироби порівняно з ф’ючерсами на золото? У цій статті детально розглянемо фактори, що сприяють зростанню ціни на золото, прогноз майбутнього руху та як точно визначити момент входу.

Три основні причини стрімкого зростання ціни на золото

Золото самостійно не приносить відсотків, його коливання цін повністю залежать від попиту та пропозиції. А головний драйвер змін у співвідношенні — це: зміцнення довіри інвесторів до фіатних валют і традиційних активів.

Світові центробанки масово друкують гроші, купівельна спроможність знищується невидимим чином

З 2020 року США запровадили безмежну кількість кількісного пом’якшення, ця політика поширилася по всьому світу, і у 2022 році перейшла у радикальне підвищення ставок для боротьби з інфляцією. Ця серія дій призвела до значного знецінення боргів США та глобальних боргових інструментів, серйозно знизила привабливість долара та американських облігацій. Інвестори почали тікати від традиційних активів, шукаючи захист у золота та інших альтернатив.

Виникнення криптовалют відволікає капітал, посилюючи конкуренцію за безпечні активи

Золото вже не є єдиним «зберігачем цінності». Біткоїн прорвав позначку у 10 мільйонів доларів, а президент США Трамп навіть оголосив його стратегічним резервним активом. Ці нові альтернативи зростають у ціні, що відображає крах довіри до долара. Особливо, коли уряд США проводить політику протекціонізму, а геополітичні конфлікти посилюються, глобальний попит на безпечні активи зростає, що опосередковано підвищує ціну на золото.

Перегляд Базельських угод: переоцінка золота, банківські закупівлі стають нормою

Оновлення Базельських угод стало переломним моментом. Золото з третьої категорії капіталу (низьколіквідних активів) було перекласифіковано у першу категорію, порівняно з державними облігаціями та готівкою. Це означає, що витрати банків на володіння золотом зменшуються, а прибутковість зростає. У порівнянні з безмежним друком грошей, золото через зростання витрат на видобуток стає більш дефіцитним, і банки та центробанки значно збільшують свої запаси, що додатково підвищує ринкову ціну.

Чи варто зараз купувати золото?

Проста відповідь: варто, але потрібно вміти чекати правильний момент.

На тлі послаблення долара та очікувань зниження ставок, статус золота як «першого активу» вже закріплений. Мільярди доларів перетікають з валютних ринків у облігації та золото, і ця хвиля капіталу у короткостроковій перспективі важко зупинити.

Однак, зростання ціни на золото рано чи пізно сповільниться. Зараз золото стикається з конкуренцією: ринок облігацій отримує підтримку через зниження ставок, а біткоїн відволікає капітал у нові засоби збереження цінності. У майбутньому ціна на золото все ще зростатиме, але темпи зростання зменшаться, а коливання можуть посилитися.

Золото vs біткоїн: різні ризики та доходність

За минулий рік біткоїн суттєво обігнав золото за зростанням, але й волатильність у нього значно вища. Для консервативних інвесторів золото — більш стабільний вибір. Його ціна коливається помірно, на відміну від біткоїна, що може різко зростати або падати за короткий час.

Золото vs американські облігації: співвідношення цін

Облігації США наразі залишаються у низьких цінових діапазонах, їх привабливість зростає. Ціна на золото вже досягла нових максимумів, і у короткостроковій перспективі зростання може сповільнитися. Обидва активи у портфелі можуть доповнювати одне одного — золото забезпечує захист, а облігації — стабільний дохід.

Коли найвигідніше купувати золото? Технічний аналіз дає відповідь

Не слід сліпо йти за натовпом — потрібно чекати «знижки» на золото. Найкращий момент для входу зазвичай — під час корекції цін або коли попит на захист раптово зростає, а монетарна політика стає більш м’якою.

Корекція цін на золото — ідеальна можливість

Зростання ціни на золото досить значне, але воно неминуче супроводжується кількома корекціями. Розумний інвестор купує під час падінь, очікуючи на відскок для отримання прибутку. Це зменшує витрати і додає психологічної впевненості.

Використання смуг Боллінджера для точного входу

З технічної точки зору, золото рухається у висхідному каналі. Індикатор смуг Боллінджера показує, що ціна коливається у межах каналу, і нижня межа каналу — ідеальна точка для покупки. Коли ціна підходить до нижньої смуги, це сигнал до купівлі — тоді ризики мінімальні.

Основна логіка довгострокового інвестора: — якщо уряд США не зобов’язує центробанки тримати певний відсоток у держоблігаціях, то кожне падіння ціни на золото до нижньої смуги Боллінджера — це унікальна можливість для входу. З фундаментальної точки зору, такі можливості будуть і надалі.

Золото vs ювелірні вироби: глибоке порівняння витрат та ліквідності

Чому традиційні ювелірні вироби не підходять для інвестицій

Багато хто розглядає купівлю ювелірних виробів (золотих батонів, ланцюгів тощо) як спосіб інвестування у золото, але це помилка. Реальні вироби мають великий спред між ціною купівлі та продажу, низьку ліквідність, додаткові витрати на зберігання, що робить їх невигідними для приватних інвесторів. Центробанки купують реальне золото у великих обсягах — у них є сховища та безпечні системи.

Ф’ючерси та опціони на золото — високий поріг входу

Золотоф’ючерси мають високу ліквідність і малі спреди, але вимагають високого порогу відкриття рахунку, великих гарантійних внесків і неефективні з точки зору використання капіталу. Опціони на золото мають нелінійний профіль доходу, і навіть при правильному напрямку — легко зазнати збитків, тому вони підходять лише для досвідчених трейдерів.

CFD-контракти: найкращий інструмент для роздрібних інвесторів

Золотий CFD слідкує за ціною на спотове золото, дозволяє використовувати кредитне плече. На відміну від ф’ючерсів, не потрібно часто переносити позиції, а від опціонів — не потрібно вивчати складні «греків». Це найпростіший і найефективніший інструмент для приватних інвесторів. Торгівля швидка, витрати низькі, гнучкість висока — саме те, що потрібно.

Яким інвесторам варто додавати золото до портфеля?

Золото — це і валюта, і товар, і великий актив — від центробанків до хедж-фондів і роздрібних інвесторів, усі мають враховувати його у своїх портфелях.

Мета центробанків — захист від інфляції та стратегічні резерви. Золото пройшло багатовікову перевірку, і з точки зору валюти та товару — це безпрограшний актив.

Логіка глобальних хедж-фондів — низька кореляція з іншими активами, володіння золотом допомагає згладити коливання чистої вартості і знизити ризики.

Роздрібний інвестор — диверсифікація активів. Золото має захисні та інфляційні властивості, помірне його додавання допомагає зберегти довгострокове зростання багатства.

Але головне — обрати інструмент, що найкраще підходить саме вам. Якщо ви — роздрібний інвестор і хочете брати участь у ринку золота, CFD-контракти — кращий вибір, ніж реальне золото або ф’ючерси.

Підсумок: вчасно і раціонально — у правильні активи

Причиною історичного максимуму золота є криза довіри до глобальної фінансової системи. З фундаментальної точки зору, ця тенденція у короткостроковій перспективі навряд чи зміниться, і золото має ще потенціал для зростання у середньостроковій і довгостроковій. Технічний аналіз показує, що кожне падіння ціни до нижньої смуги Боллінджера — це чудова можливість для входу, що допомагає знизити витрати.

Вибір інструментів також важливий — CFD через свою зручність і низькі витрати найкраще підходить для приватних інвесторів. Замість того, щоб чекати і гадати, чи вигідно зараз купувати золото, краще чекати корекцій і купувати на рівнях технічної підтримки — так ви зможете скористатися довгостроковим трендом з мінімальними ризиками.