Денна торгівля опціонами: Реальна розмова, про яку ніхто не говорить

Торговля опціонами виглядає привабливо на папері — контролюйте величезні позиції за копійки, отримуйте швидкий прибуток від незначних цінових коливань. Але ось що мені навчило 30 років на ринку: більшість людей, які за цим гоняться, швидко втрачають гроші.

Давайте обійдемо всі відмовки і поговоримо про те, що насправді є Опціони і чи має сенс їх денна торгівля для вас.

Що ви насправді купуєте

Забудьте про визначення з підручника. Уявіть контракт на опціони як страхування, змішане зі ставкою:

Опціон колл: Ви ставите на те, що ціна зросте. Ви сплачуєте невелику плату (премія) за право купити за зафіксованою ціною. Якщо ціна різко зросте, ви отримуєте прибуток. Якщо вона впаде? Ви втрачаєте лише те, що заплатили.

Опціон на продаж: Зворотна гра. Ціна падає? Ви отримуєте прибуток.

Один контракт = 100 акцій контролю. Це важіль, який притягує людей.

Чому денна торгівля опціонами є такою небезпечною

Так, ви можете отримати 500% прибутку від ставки $100 . Ви також можете втратити цю $100 за 2 години. Ось чому:

Волатильність на стероїдах: Опціони не просто слідують за акцією — вони підсилюють кожен рух. Зниження на 2% в основній акції може знищити 50% вартості вашого опціону.

Часовий розпад є жорстоким: Опціони закінчуються. На відміну від володіння акцією назавжди, ваш контракт зникає в день закінчення. Кожен окремий день, коли ви його тримаєте, годинник працює проти вас, з'їдаючи ваші прибутки, навіть якщо більше нічого не змінюється.

Податок на спред купівлі-продажу: Між тим, що покупці хочуть заплатити, і тим, що продавці хочуть прийняти, ви втрачаєте гроші на кожній угоді. Широкі спреди = мертві гроші.

Правила денного трейдера за шаблоном: Зробіть 4+ угоди за 5 днів? SEC каже, що вам потрібно $25K мінімум на вашому рахунку. Порушили це правило? Ваш брокер заблокує вас.

Стратегії, які дійсно працюють

Довгий колл (бичачий): Купуйте колл, сподівайтеся, що він зросте. Легко зрозуміти, безмежний прибуток, обмежені втрати (лише ваша премія).

Довгий Пут (медвежий): Купуйте пут, заробляйте, коли він впаде. Такий самий профіль ризику.

Покритий виклик (преміальний дохід): Маєте 100 акцій? Продавайте виклик проти них. Ви отримуєте премію, обмежуєте свій потенційний прибуток, але отримуєте певний захист від зниження.

Захисний пут (страхування): Володієте акціями, але хвилюєтеся? Купіть пут-опціони як страховку. Це коштує грошей, але запобігає повному знищенню, якщо акції впадуть.

Останні два — це те, що використовують серйозні трейдери. Перші два? Ось де більшість денних трейдерів зазнає краху.

Як не збанкрутувати

1. Стоп-лосс ордери не підлягають обговоренню: встановіть їх ПЕРЕД тим, як ви увійдете в угоду. Якщо ціна впаде на 20%, ви виходите. Точка. Ніяких емоцій, ніякого “давайте подивимось, чи відскочить.” Ось як люди перетворюють -$500 на -$5,000.

2. Ніколи не ризикуйте більше 1-2% вашого рахунку на одну угоду: Якщо у вас $5K, це максимум $50-100 ризику за угоду. Таким чином, навіть якщо ви програєте 5 угод поспіль, ви все ще в грі.

3. Технічний аналіз насправді важливий тут: З акціями ви можете тримати їх вічно і сподіватися. Опціони вмирають. Вам потрібно точно визначити час входу/виходу. Рухомі середні, RSI, підтримка/опір — навчіться цьому або не торгуйте.

4. Диверсифікуйте свої позиції: Не ставте все на один тікер. Розподіліть ставки між різними акціями, часовими рамками та стратегіями.

5. Ведіть торговий журнал: Записуйте кожну угоду — вхід, вихід, чому ви її здійснили, що пішло не так. Після 50-100 угод з'являються патерни. Ви побачите свої помилки.

Реальні переваги (Якщо ви можете виконати )

Плече: Контролюйте $10K вартість акцій за $500. Ось у чому привабливість. Також чому це небезпечно.

Гнучкість: Прибуток від зростання або падіння ціни. Акції платять лише тоді, коли вони злітають.

Визначений ризик: На відміну від короткої продажу акцій (безмежний потенціал збитків), збитки від опціонів обмежені. Ви можете втратити лише свою премію.

Швидкість: Заробляйте/втрачаєте гроші за години замість місяців. Чудово, якщо ви праві, жахливо, якщо ви помиляєтеся.

Жорстка правда

Торговля опціонами на день вимагає:

• Глибоке розуміння того, як вони працюють (не вгадуючи)
• Письмовий торговий план (вхід, вихід, стоп-лосс ПЕРЕД торгівлею)
• Залізна дисципліна (дотримання свого плану, коли емоції зашкалюють)
• Безперервне навчання (ринки розвиваються, стратегії потребують оновлення)
• Банкрол, який ви можете дозволити собі втратити

Якщо ви все це маєте? Опціони можуть бути законно прибутковими. Якщо ви шукаєте швидкий азарт у казино за гроші на оренду? Ви втратите все за тиждень.

Брокери, які мають значення: перевірте їхню платформу (легкі графіки/швидке виконання), комісії (не повинні бути хижацькими), обслуговування клієнтів (вам це потрібно, коли ви в паніці), і регуляторний статус (регульовані SEC/FINRA = ваші гроші захищені).

Основна суть: Торгівля опціонами не є зло. Але денна торгівля опціонами? Це гра навичок, замаскована під гроші. Поважайте інструмент, або він знищить ваш рахунок.