Три недооценённых акции, заслуживающих вашего внимания, стоимостью менее $15

Поиск качественных компаний, торгующихся ниже $15 , может быть сложной задачей — особенно при попытке понять, сохранится ли импульс или вы ловите падающий нож. Но прямо сейчас есть интересная группа обесцененных акций, заслуживающих более глубокого анализа. Вот три варианта, которые привлекли наше внимание, все с ценами, способными обеспечить значимый рост в 2024–2025 годах, и удобно в сумме примерно $15 .

Турецкий темный лошадка электронной коммерции: HEPS

D-Market Electronic Services & Trading (HEPS) управляет Hepsiburada, ведущей платформой электронной коммерции в Турции. По цене $3.09 это привлекательное предложение. Цифры рассказывают интересную историю: выручка за первый квартал 2024 года достигла 11,31 миллиарда турецких лир ($340 миллионов), что на 45% больше по сравнению с прошлым годом, при этом компания смогла перейти в положительный свободный денежный поток и составил 1,03 миллиарда турецких лир ($31.4 миллиона), несмотря на чистый убыток.

Здесь важна траектория. Выручка за полный 2023 год достигла 35,6 миллиарда турецких лир ($1.09 миллиарда) — рост на 34%, а операционные убытки сократились на 86% по сравнению с 2022 годом. В настоящее время у компании 12,1 миллиона активных клиентов, и она стала наиболее рекомендуемым брендом электронной коммерции в Турции по метрикам NPS.

Что интересно, взвешенный альфа составляет 117.26, что превышает рост за 52 недели в 77.6% — это говорит о том, что ралли имеет потенциал. После роста на 44% всего за последний месяц после сильных результатов за первый квартал в середине июня, HEPS готова выйти на прибыльность к концу 2024 или началу 2025 года. Можно ли назвать её турецким MercadoLibre? Наверное, слишком смело говорить, но асимметричный риск-вознаграждение выглядит интересно.

Южноамериканская игра на белке: BRF

BRF ($4.14) — это по сути доминирующий производитель белка в Южной Америке — подумайте о Tyson Foods, но с более сильным международным присутствием и молочными операциями. Компания получает 49% доходов внутри Бразилии, 47% — за рубежом и 4% — от других предприятий.

Недавний импульс был взрывным: за шесть месяцев рост на 62%. Скорректированная EBITDA за первый квартал 2024 года составила 2,12 миллиарда бразильских реалов ($388 миллионов), что в 3.5 раза больше по сравнению с первым кварталом 2023 года. Этот поворот ускорился после того, как Marfrig Global Foods (бразильский гигант мясной промышленности) в конце декабря 2023 года приобрела 50.06% акций, развивая первоначальную долю в 24.2%, приобретенную в мае 2021 года.

Главный катализатор? Возможные переговоры о слиянии двух компаний могут создать мирового лидера в области белка. По текущим условиям, BRF будет владеть 85% объединенного предприятия, а акционеры Marfrig — 15%. Эта опция, в сочетании с легендарными брендами, такими как Perdigão (90 лет) и Sadia (80 лет), привлекла внимание институциональных инвесторов. В настоящее время BRF занимает 54-е место в списке Top 100 по импульсу, и за ней стоит следить.

Новатор в области свежих продуктов: MAMA

Mama’s Creations (MAMA) завершает тройку с ценой $7.44 — итого $14.67, что соответствует нашей цели. Рыночная капитализация — около $277 миллион(, это самый маленький из группы, но, возможно, самый динамичный.

Компания производит свежие деликатесы, готовые блюда, распространяемые в 8 400 розничных точках США )продукты, массовые магазины, клубы, магазины у дома(. В портфеле — MamaMancini’s, Creative Salads и The Olive Branch. Основана в 2009 году двумя Дэнами )Dougherty и Mancini$110 по рецептам бабушки Анны, бизнес переформатировался в Mama’s Creations в августе 2023 года, чтобы обозначить более широкие амбиции.

За последние 12 месяцев выручка достигла (миллиона) с маржой скорректированной EBITDA в 11%. Взвешенный альфа составляет 118.95, что превышает рост за 52 недели в 95.3% — снова знак ускорения импульса. Генеральный директор Адам Майклс $15 принят в сентябре 2022 года из Mondelez International, где он руководил коммерческой стратегией, заявил о планах расширения за счет приобретений. Эта ситуация напоминает раннюю стадию игры J&J Snack Foods с большим потенциалом роста впереди.

Итог

Все три акции торгуются ниже и имеют общие черты: сильный недавний импульс, улучшающиеся показатели прибыльности и катализаторы, указывающие на рост в 2024–2025 годах. Они не безрисковы, но соотношение риск-вознаграждение благоприятно для терпеливого капитала.