Навер, компания оператора Upbit Dunamu стремится к включению в состав дочерней компании... Состоится ли сделка на 15 трлн?

Источник: TokenPost Оригинальное название: Naver планирует интеграцию с дочерней компанией Dunamu, оператором Upbit… Удастся ли завершить сделку на 15 трлн? Оригинальная ссылка: Нэйвер Финанс пытается включить Дунму в состав дочерних компаний через обмен акциями, а стоимость компании оценивается примерно в 15 трлн вон. Успех сделки все еще остается неопределенным в зависимости от переменных, таких как противодействие акционеров.

Финансовая дочерняя компания Naver, Naver Financial, решила включить в свою структуру Dunamu, управляющую криптовалютной биржей Upbit, через всеобъемлющий обмен акциями. Хотя решение совета директоров уже принято, процесс все еще находится на стадии продвижения, и остаются основные этапы, такие как согласие акционеров.

На заседании совета директоров 26 ноября Naver одобрил проект, согласно которому Naver Financial приобретает 100% акций Dunamu и интегрирует его в качестве дочерней компании. Эта сделка будет осуществлена путем обмена акциями между двумя компаниями, в результате чего на одну акцию Dunamu будет выделено 2,54 акции Naver Financial. Соотношение обмена акциями было определено на основе оценки стоимости акций каждой компании, при этом стоимость акций Dunamu составила 439 252 вон за акцию, а Naver Financial – 172 780 вон.

Оценочная стоимость компаний составляет примерно 4,9 трлн вон для NAVER Financial и примерно 15,1 трлн вон для Dunamu. Это было рассчитано с учетом будущих доходов и способности генерировать денежные средства, с применением метода дисконтированных денежных потоков(DCF; Discounted Cash Flow). В соответствии с этой пропорцией устанавливается окончательная цена обмена и структура распределения акций. После завершения интеграции NAVER станет иметь Dunamu в качестве дочерней компании через NAVER Financial, и таким образом планирует активно искать новые возможности роста в области цифровых активов.

Однако данное приобретение еще не завершено с юридической точки зрения. В настоящее время идет предварительное уведомление, а затем последуют процедуры, такие как одобрение на общем собрании акционеров. Особенно акционеры, выступающие против обмена акциями между компаниями, могут осуществить право требования на выкуп акций, и если его объем превысит 1 триллион 200 миллиардов вон, то планы по интеграции могут быть отменены или условия могут быть пересмотрены. Цена выкупа была подтверждена на уровне 172780 вон за акцию.

Навер и Дунаму проведут совместную пресс-конференцию, на которой будут представлены планы по объединению компаний и будущие стратегии. На мероприятии лично примут участие председатель совета директоров Навера и председатель Дунаму, которые представят конкретный план. Также планируется участие генеральных директоров обеих компаний.

С помощью этой сделки Naver, вероятно, сможет значительно ускорить создание финансовой платформы будущего, выходящей за рамки простых финансовых операций, таких как платежи и переводы, и включая блокчейн и виртуальные активы. Особенно ожидается, что компания использует экосистему цифровых активов на основе Upbit для выхода на глобальный рынок и расширения новых бизнесов. Однако, в зависимости от реакции акционеров и рынка, сделка может столкнуться с переменными, поэтому интерес к дальнейшим процедурам, вероятно, останется высоким.