Recentemente, tenho observado que muitos traders ainda não compreendem o fenómeno do gap CME no Bitcoin, embora possa ser a chave para interpretar os movimentos do mercado no início da semana. Por isso, quero partilhar o que aprendi sobre este assunto.

Assim sendo, o gap surge porque os futuros CME BTC fecham ao fim de semana, enquanto o mercado global de criptomoedas continua a operar 24/7. Como resultado, quando o CME reabre na segunda-feira, frequentemente ocorre uma lacuna entre o preço de fecho de sexta-feira e a abertura de segunda-feira. Este gap CME pode ser um indicador bastante poderoso para prever os próximos movimentos do Bitcoin.

Na verdade, existem vários tipos de gaps que devemos entender. Há o common gap, que normalmente aparece no meio de uma tendência sem significado especial; depois há o breakaway gap, que indica o início de uma nova tendência. O runaway gap costuma ocorrer quando a tendência está forte e frequentemente continua com movimentos mais amplos. Por último, o exhaustion gap, que geralmente sinaliza que a tendência está a terminar ou a inverter-se.

Segundo a minha experiência e de muitos outros traders, os gaps CME tendem a ser preenchidos nos dias seguintes. Isto porque o mercado tende a querer regressar ao nível de equilíbrio. Mas, claro, nem todos os gaps são preenchidos, especialmente quando a tendência é muito forte. Se o gap resulta de uma ruptura ou runaway, o preço pode não regressar por um longo período.

Falando de estratégias, há várias abordagens que podem ser usadas. Primeiro, a estratégia de preenchimento de gaps, onde o trader antecipa que o preço voltará ao nível do gap e abre uma posição contrária. Segundo, o trading de breakout, se o gap indicar um sinal de ruptura, o trader pode seguir a direção do gap com a expectativa de continuação da tendência. Terceiro, o swing trading, que combina análise técnica adicional para maximizar os lucros com base no gap.

Mas o mais importante é a gestão de risco. Os gaps podem causar uma volatilidade extrema, e se a nossa posição estiver contra a direção do gap, as perdas podem aumentar rapidamente. Um stop-loss rigoroso é obrigatório. O sentimento do mercado também influencia bastante, pois, se houver notícias importantes ou uma tendência macro forte, o gap pode não ser preenchido como esperado.

Para monitorizar os gaps CME, atualmente muitas plataformas oferecem funcionalidades de tracking em tempo real. Podemos observar a diferença entre o preço de fecho e a abertura, além de análises que nos ajudam a decidir se o gap será ou não preenchido. Eu próprio verifico os gaps CME todas as segundas-feiras, como parte da minha rotina de trading.

Historicamente, há muitos exemplos em que os gaps CME foram bem aproveitados pelos traders. Por exemplo, em 2023, ocorreu um grande gap após um aumento de preço do Bitcoin no fim de semana. Traders que entenderam a estratégia de preenchimento de gaps conseguiram lucrar ao ver o preço preencher o gap em poucos dias.

Portanto, o gap CME é uma ferramenta que pode ser muito útil se bem compreendida. Mas não deve ser usada como o único indicador. Combine-a com outras análises técnicas, gerencie o risco com disciplina e evite emoções. Se estiver interessado em praticar esta estratégia, pode experimentar na Gate, usando gráficos detalhados para identificar claramente os padrões de gaps.