Investir em ações de energia na Tailândia é realmente confiável? Conheça as 8 principais ações de usinas de energia

Por que os investidores estão a interessar-se pelas ações do setor de energia

A energia elétrica é um bem essencial com uma procura constante, independentemente do rumo da economia. Essa necessidade faz com que as ações de empresas de geração de energia sejam conhecidas como “Ações Defensivas” ou ações mais seguras do que outras. A operação dessas empresas, que geram receitas contínuas a partir de contratos de venda de energia a longo prazo, proporciona lucros relativamente estáveis.

Para além da segurança, as ações de energia também se beneficiam das mudanças no mercado energético, incluindo a pressão por políticas de energia limpa (Renewable Energy) e a expansão da procura por eletricidade na região da Ásia. As políticas governamentais tailandesas, como o PDP (Power Development Plan) e o AEDP (Alternative Energy Development Plan), também apoiam o crescimento deste setor.

Compreender a estrutura do negócio de geração de energia

Antes de escolher ações de empresas de geração de energia, os investidores devem familiarizar-se com as diferentes categorias de empresas privadas do setor.

As centrais podem ser divididas em três tipos, consoante a sua capacidade: IPP (Independent Power Producer) com mais de 90 MW, SPP (Small Power Producer) entre 10-90 MW, e VSPP (Very Small Power Producer) com menos de 10 MW.

No que diz respeito às fontes de energia, encontramos: centrais solares (Solar), hidrelétricas (Hydropower), gás natural (Natural Gas), nuclear e outras formas de energia renovável, como energia eólica, biomassa, etc.

Um elemento indispensável para as ações de geração de energia é o contrato de compra de energia (Power Purchase Agreement), que indica o comprador, o período e a tarifa de eletricidade. Contratos de longo prazo e eficientes permitem aos investidores fazer previsões de receita mais precisas.

8 ações de geração de energia que se destacaram claramente

Tabela de desempenho nos primeiros 6 meses

BANPU - Produtor de energia a nível global

A Banpu Power é uma empresa tailandesa reconhecida pela produção de energia de qualidade comercial. A sua filosofia principal é fornecer “Qualidade de Megawatts” à sociedade. Os seus parques e projetos estão distribuídos por vários países, incluindo Tailândia, Laos, China, Japão, Vietname, Indonésia, Austrália e EUA, totalizando 41 instalações.

Dados recentes:

• Preço atual da ação: 111.50 THB
• Receita total nos últimos 6 meses: 90,673.73 milhões de THB
• Lucro líquido: 2,488.71 milhões de THB
• YTD: -5.88%
• Capacidade de produção proporcional ao investimento: 3,656 MW, energia renovável 11.20%

Analistas estimam um preço-alvo entre 5.00 e 8.00 THB, com uma média de 6.75 THB.

GULF - Líder em soluções energéticas integradas

A GULF ENERGY é uma organização tailandesa que atua em várias áreas, desde eletricidade, gás, energia renovável, hidroenergia até utilidades públicas. Este ano, a empresa também está envolvida em mais de 100 projetos de responsabilidade social.

Dados recentes:

• Preço atual da ação: 66.50 THB
• Receita total nos últimos 6 meses: 64,896.44 milhões de THB
• Lucro líquido: 8,239.79 milhões de THB
• YTD: +54.49% ⬆️ (Desempenho excecional)

A GULF anunciou recentemente planos de investimento em energia renovável, incluindo a criação de uma nova empresa (NewCo) para facilitar a aquisição de ativos (VTO) de empresas como a ADVANCE e a THCOM.

Analistas preveem um preço entre 49.00 e 68.00 THB, com uma média de 56.92 THB.

GPSC - Inovação em energia limpa

A GLOBAL POWER SYNERGY é líder em energia e inovação a nível internacional, focada na produção e venda de eletricidade, vapor e água industrial, sob a estratégia 4S.

Dados recentes:

• Preço atual da ação: 46.25 THB
• Receita total: 48,426.98 milhões de THB
• Lucro líquido: 2,292.55 milhões de THB
• YTD: -3.09%

A GPSC recebeu um financiamento de 7 mil milhões de THB de instituições financeiras públicas e privadas tailandesas para avançar com projetos de energia limpa e atingir a meta de Net Zero do país.

Previsão média: 43.50-61.00 THB, média de 53.46 THB.

BGRIM - Produtor de energia diversificada

A BGRIM estuda negócios de energia com duas funções principais: energia térmica combinada (Combined Heat and Power) e energia renovável. A empresa expandiu-se para várias áreas, incluindo saúde, estilo de vida, imobiliário e tecnologia digital.

Dados recentes:

• Preço atual da ação: 23.40 THB
• Receita total: 28,344.78 milhões de THB
• Lucro líquido: 607.17 milhões de THB
• YTD: -12.66%

Recentemente, a BGRIM assinou contratos de venda de energia solar com o setor público, fortalecendo a sua posição como uma das principais produtoras de energia do país.

Previsão de preço: 19.60-31.06 THB, média de 26.66 THB.

EA - Empresa de inovação energética

A Energy Absolute continua a produzir energia limpa, incluindo energias renováveis, baterias de lítio e veículos elétricos. A empresa cria valor para a sociedade, economia e ambiente através de veículos elétricos comerciais, barcos elétricos e estações de carregamento.

Dados recentes:

• Preço atual da ação: 7.80 THB
• Receita total: 10,368.81 milhões de THB
• Lucro líquido: 1,430.44 milhões de THB
• YTD: -81.36% ⚠️ (O preço caiu fortemente)

Este ano, a EA promove veículos comerciais elétricos de alta qualidade, destinados a operadores comerciais.

Previsão de preço: 5.00-35.00 THB, média de 17.33 THB.

( SSP - Especialista em energia renovável

A Solar Power Company (SSP) é uma das principais empresas de energia renovável na Tailândia, com uma visão de liderança em energia limpa, criando um futuro sustentável para as pessoas, desde painéis solares em telhados até projetos contínuos de desenvolvimento.

Dados recentes:

• Preço atual da ação: 5.90 THB
• Receita total: 1,709.90 milhões de THB
• Lucro líquido: 326.89 milhões de THB
• YTD: -25.62%

A SSP mantém uma classificação de crédito “BBB+” por parte da agência de classificação, refletindo estabilidade financeira e desenvolvimento a longo prazo. A empresa planeia expandir suas instalações de energia renovável.

Previsão de aumento: 50.85%, chegando a 8.90 THB.

) CKP - Construtora tailandesa no setor de energia

A CK Power ###Ch. Karnchang### tem origem na construção civil, mas nos últimos anos entrou no setor de energia. Além de obras de construção, a CKP possui projetos de energia hidrelétrica, cogeração e solar, investindo em várias empresas, totalizando seis.

Dados recentes:

• Preço atual da ação: 3.70 THB
• Receita total: 5,111.09 milhões de THB
• Lucro líquido: -387.05 milhões de THB (Prejuízo)
• YTD: +19.02%

Previsão de preço: 4.35-5.20 THB, média de 4.70 THB.

( GUNKUL - Empresa privada de energia em expansão

A GUNKUL ENGINEERING é uma das empresas de energia mais antigas, fundada com um capital social de apenas 1 milhão de THB, mas atualmente com um valor de mercado superior a 30 mil milhões de THB. A GUNKUL produz e vende energia renovável, fornecendo tanto ao setor público quanto ao privado.

Dados recentes:

• Preço atual da ação: 2.80 THB
• Receita total: 5,002.69 milhões de THB
• Lucro líquido: 761.43 milhões de THB
• YTD: +2.86%

A nova plataforma Volt é um mercado Peer-to-Peer de energia, lançada recentemente, que permite a compra e venda de energia entre consumidores. A empresa planeia ampliar a produção de energia renovável em várias instalações.

Previsão de preço: 2.70-5.00 THB, média de 3.76 THB.

Características de investimento em ações de energia

) Retorno superior ao de poupanças bancárias

As ações de geração de energia apresentam riscos semelhantes aos de outras ações, mas, na maioria dos casos, oferecem retornos superiores às poupanças bancárias. Algumas ações atualmente também distribuem dividendos.

Receita com estabilidade a longo prazo

O setor elétrico tem receitas sustentáveis, pois a procura por energia por parte da população e das empresas mantém-se constante, oferecendo potencial para lucros elevados.

Potencial de expansão da produção

As centrais podem aumentar a capacidade ou criar novas linhas de produção para atender à procura crescente, enquanto o governo pode oferecer incentivos especiais para estimular investimentos.

Como comprar ações de energia

Opção 1: Comprar através do mercado de ações tailandês

Para ações na bolsa tailandesa, como GULF ou BGRIM, escolha um corretor de sua preferência, como a Bualuang Securities, Kasikorn Securities ou Maybank Kim Eng. As condições de abertura de conta e taxas variam.

Programas de trading populares incluem STREAMINGPRO e ASPEN. Investidores globais podem comprar a partir de 100 ações, por exemplo, comprar 100 ações GULF @ 50 THB/ação = 5,000 THB. Se o preço subir para 55 THB, o lucro será de 500 THB.

Opção 2: CFD através de corretoras internacionais

Para negociar CFDs ###Contract for Difference###, as vantagens incluem:

• Negociação em duas direções (Long/Short)
• Uso de alavancagem ou margem, permitindo investir menos dinheiro
• Grande variedade de ativos (ações, ouro, moedas, índices)

Exemplo: na corretora MiTrade, pode-se começar com uma conta em 3 minutos, com bônus em dólares, comissão zero, spread baixo. Para treinar, há uma conta demo com $50,000 grátis.

Por fim

De modo geral, as ações de energia tailandesas justificam o nome de “Ações Defensivas”. A eletricidade é essencial tanto para produção quanto para consumo, e a segurança do fornecimento energético é prioridade. Investir neste setor é uma forma de diversificação de risco ou, para investidores mais avessos ao risco, as ações de energia podem ser uma fraqueza própria.