Почему движется цена акций? Поймите четко законы спроса и предложения

Каждый раз, когда вы смотрите на изменение цены акций, задавались ли вы вопросом, что именно движет ими? Ответ кроется в простых, но мощных принципах экономики — спросе и предложении. Эта концепция не только лежит в основе определения цен, но и является инструментом, который профессиональные трейдеры используют для прогнозирования движений рынка каждый день.

Большинство инвестиционных проблем возникают из-за непонимания основ

Прежде всего, давайте разберёмся с истинным смыслом.

Спрос — это желание покупать товары или услуги по разным ценам. Построив график спроса, мы получим линию, показывающую связь между ценой и количеством — так называемая кривая спроса. Каждая точка на этой линии показывает, сколько товаров покупатели готовы купить по определённой цене или максимальную цену, которую они готовы заплатить.

Предложение — наоборот, это желание продавать товары или услуги. Кривая предложения показывает количество, которое продавцы готовы предложить по каждой цене, включая минимальную цену, по которой они готовы продавать.

Эти два базовых закона объясняют всё:

Закон спроса гласит, что при повышении цены спрос уменьшается, а при снижении — увеличивается. Это обратная зависимость обусловлена двумя эффектами: эффектом дохода (Income Effect) — при снижении цены ваши деньги становятся ценнее, и вы можете купить больше; и эффектом замещения (Substitution Effect) — при снижении цены этот товар становится более привлекательным по сравнению с другими.

Закон предложения говорит, что при повышении цены количество предлагаемых товаров увеличивается, а при снижении — уменьшается. Эта прямая зависимость логична: кто захочет продавать по низкой цене, если можно по высокой?

Что такое равновесие рынка и почему оно важно

В вашем мире, как и в нашем, инвестиции — это не точная наука, и цена не определяется одним лишь желанием. Она устанавливается в точке, где спрос равен предложению — это называется равновесие (Equilibrium).

В точке равновесия:

• Количество, которое покупатели хотят купить, равно количеству, которое продавцы хотят продать.
• Цена, которая складывается, скорее всего, останется стабильной (до появления новых факторов).

Почему так происходит? Представьте:

Если цена выше равновесной: продавцы хотят продать больше, покупатели — меньше, возникает избыток товаров. Чтобы избавиться от него, продавцы снижают цену, и рынок возвращается к равновесию.

Если цена ниже равновесной: покупатели хотят купить больше, продавцы — меньше, возникает дефицит. Чтобы привлечь продавцов, цена повышается, и рынок снова стабилизируется.

Какие факторы влияют на финансовом рынке?

Рынок акций сложнее товарного, потому что спрос и предложение зависят от множества факторов.

Что влияет на спрос:

• Макроэкономическая ситуация (Экономический рост, инфляция, процентные ставки) — при низких ставках инвесторы ищут доходность на рынке акций.
• Ликвидность системы — излишек денег стимулирует инвестиции.
• Настроения рынка — хорошие новости вызывают желание покупать.

Что влияет на предложение:

• Политика компаний — обратный выкуп акций уменьшает количество акций на рынке, увеличение капитала — увеличивает.
• Новые IPO — увеличивают число акций.
• Регуляции — ограничения на продажу акций крупными акционерами.

На практике: как использовать спрос и предложение?

###Фундаментальный анализ(Fundamental Analysis)

Инвесторы рассматривают акции как показатель стоимости компании. Рост спроса происходит, когда ожидается хороший рост, а хорошие результаты стимулируют спрос. Плохие новости могут снизить предложение.

###Технический анализ(Technical Analysis)

Трейдеры используют различные инструменты для оценки “силы” сторон:

1) Свечные графики (Candle Stick):

• Зеленый = закрытие выше открытия = спрос доминирует, цена, скорее всего, пойдет вверх.
• Красный = закрытие ниже открытия = предложение доминирует, цена, скорее всего, снизится.
• Доджи = цена закрытия и открытия близки — равновесие сил, пока не ясно, кто сильнее.

2) Тренды (Market Trend):

• Постоянное обновление максимумов — спрос силен.
• Постоянное обновление минимумов — предложение сильнее.
• Цена в диапазоне — равновесие.

3) Уровни поддержки и сопротивления:

• Support = уровень, где есть много покупателей, цена при снижении туда возвращается.
• Resistance = уровень, где много продавцов, цена не может расти выше.

Техника Demand Supply Zone: инструмент профессионалов

Профессиональные трейдеры ищут точки, где цена “скачет” вверх или вниз резко, затем делает паузу в небольшом диапазоне, после чего пробивает его и продолжает движение в том же направлении.

Ситуация 1: Продолжение роста (Rally-Base-Rally / RBR)

Цена сначала растет, появляется продавец, цена останавливается в диапазоне, затем хорошие новости приходят, покупатели побеждают, цена пробивает диапазон и идет дальше — трейдеры покупают на пробое.

Ситуация 2: Продолжение падения (Drop-Base-Drop / DBD)

Цена падает, появляется покупатель, цена останавливается, затем плохие новости — продавцы побеждают, цена пробивает диапазон вниз и продолжает падать — трейдеры продают на пробое.

Ситуация 3: Разворот с роста (Rally-Base-Drop / RBD)

Цена растет, сигнализируя о возможном развороте, — при пробое нижней границы диапазона начинают продавать и ставят стоп-лосс выше.

Ситуация 4: Разворот с падения (Drop-Base-Rally / DBR)

Цена падает, сигнал разворота, — при пробое верхней границы диапазона покупатели заходят и ставят стоп-лосс ниже.

Какие факторы могут изменить ситуацию?

И спрос, и предложение не статичны, они меняются под воздействием различных факторов:

Со стороны спроса:

• Сезонность — спрос на некоторые товары меняется по времени.
• Государственная политика — стимулирование или замедление потребления.
• Технологии — инновации создают или заменяют спрос.
• Настроения — доверие потребителей.

Со стороны предложения:

• Природные катаклизмы и погода — влияют на производственные мощности.
• Налоги и регуляции — влияют на издержки.
• Обменные курсы — важны при импорте сырья.
• Доступ к финансам — необходим для расширения производства.

Итог: запомните

Спрос и предложение — это не просто теоретические концепции, а механизмы, которые управляют движением рынка каждый день — будь то акции, криптовалюты или товары.

Понимание законів спроса и предложения поможет вам:

1. понять, почему меняется цена,
2. прогнозировать будущие движения,
3. принимать правильные решения о покупке или продаже в нужное время.

Но знание — это только часть. Необходимо постоянно тренироваться на реальных графиках, наблюдать, как это происходит постоянно, пока не почувствуете это интуитивно. Вот что отличает профессионального трейдера.