Últimamente he notado cada vez más discusiones sobre un fenómeno que no se habla lo suficiente: la desbancarización. No es algo nuevo, pero en los últimos años se ha convertido en una práctica casi sistemática, especialmente cuando se trata de criptomonedas.

¿De qué estamos hablando exactamente? La desbancarización es cuando una persona o una empresa completamente legítima se encuentra de repente sin cuenta bancaria, sin aviso previo, sin explicaciones detalladas y sin posibilidad de recurso. Los bancos cierran las cuentas así, punto. No hay investigación preliminar, no hay tiempo para transferir el dinero, no hay canal de apelación. Es diferente a cuando cierran una cuenta por sospechas de actividades ilegales — en esos casos al menos hay un proceso, procedimientos. La verdadera desbancarización es más insidiosa.

¿Por qué debería importarnos? Porque hoy los servicios bancarios son esenciales para operar en la sociedad moderna. Perder una cuenta significa no poder pagar salarios, gestionar transacciones, operar normalmente. Es como si el gobierno decidiera cortar la electricidad a alguien sin explicar por qué. Existen reglas contra la discriminación bancaria, pero curiosamente no protegen contra revocaciones arbitrarias en otras circunstancias. Y aquí empieza el verdadero problema: la desbancarización podría convertirse en una herramienta para atacar sistemáticamente ciertos sectores o personas.

¿Cómo llegamos aquí? En 2013, el Departamento de Justicia de Estados Unidos lanzó lo que llamaban la "Operación Chokepoint". La idea era combatir actividades de alto riesgo o políticamente impopulares, pero el método era interesante: en lugar de actuar directamente, el gobierno presionaba a los bancos para que interrumpieran los servicios a ciertos sectores. En 2014, el presidente de la Asociación de Banqueros Americanos, Frank Keating, escribió públicamente: "Los banqueros no son policías ni jueces, pero el Departamento de Justicia les pide que desempeñen esos roles." La operación se detuvo en 2015 por presiones legales, pero el modelo quedó. En los últimos años se habla de "Chokepoint 2.0" para describir prácticas similares.

¿Las instituciones involucradas? La Corporación Federal de Seguro de Depósitos (FDIC) envió cartas a los bancos para suspender actividades relacionadas con activos cripto. El Departamento de Justicia, la Oficina del Contralor de la Moneda, la Reserva Federal, la Oficina de Protección Financiera del Consumidor — todos tuvieron un papel. Y el fenómeno no es solo estadounidense: Canadá y Reino Unido han tenido controversias similares.

Pero lo que más me impacta es el efecto sobre las criptomonedas y la innovación. Según el informe de la firma de capital de riesgo a16z, solo en los últimos cuatro años sus empresas en cartera han sufrido al menos 30 eventos de desbancarización. Startups legítimas, financiadas por fondos de pensiones y fundaciones universitarias, se han quedado sin acceso bancario. ¿Las razones? "No servimos a la industria cripto", o "problemas de cumplimiento" sin explicaciones específicas. Sin recurso alguno.

Esta desbancarización sistemática está generando diversos efectos negativos. Sobre el sistema financiero: las actividades se trasladan a canales informales, debilitando la regulación. Sobre los consumidores: limitación de derechos de elección y acceso a servicios. Sobre la innovación: startups que no pueden operar normalmente, algunos riesgos de quiebra, un efecto freno en todo el ecosistema.

¿Qué debería suceder? Se necesita mayor transparencia por parte de las autoridades regulatorias, mecanismos de recurso transparentes para quienes son afectados, bancos que desarrollen capacidades de gestión de riesgos más sofisticadas en lugar de rechazos uniformes, y más personas que compartan estos casos públicamente.

En esencia, la desbancarización representa un abuso de poder que amenaza tanto al sistema financiero como a la innovación. Gobierno, bancos y sociedad deben encontrar un equilibrio entre seguridad financiera y competencia leal. De lo contrario, corremos el riesgo de sofocar sectores enteros por miedo.