¿Por qué hay tanta gente que comercia con Commodities? Guía completa para principiantes sobre inversión en productos básicos

¿Últimamente también te has visto inundado por temas de inversión en las redes sociales? Commodity（commodities） aparece constantemente, desde café, azúcar hasta oro y petróleo, parece que todo se puede comerciar. Pero, para ser honestos, muchas personas ni siquiera entienden qué están negociando, mucho menos cómo ganar dinero con ello. Hoy vamos a hablar sobre qué es exactamente un Commodity, por qué vale la pena que le prestes atención.

¿Qué es exactamente un Commodity? Versión en lenguaje sencillo

Commodity, traducido al chino como 商品 o futuros de commodities, pero aquí no nos referimos a lo que compras en el supermercado. Se refiere a aquellas materias primas y productos primarios que se usan para producir otros bienes o para consumo directo.

Ejemplos concretos: oro, plata, petróleo, gas natural, granos de café, azúcar, cobre, aluminio, todos estos son ejemplos. Puedes entenderlos como la “sangre” de la economía global — sin estas materias primas, las fábricas no pueden operar y la gente no puede comer.

Dependiendo de su origen, los commodities se dividen en dos categorías principales:

Bienes blandos (Soft Commodities) — provenientes de la agricultura, como café, azúcar, algodón. Tienen una característica: tienen una vida útil corta, son muy afectados por el clima y su precio fluctúa bastante.

Bienes duros (Hard Commodities) — derivados de la extracción, como metales y energía. Estos productos tienen un almacenamiento a largo plazo, pero son recursos limitados; una vez agotados, ya no hay.

¿Qué tipos específicos de commodities existen?

Según su modo de producción y uso, se dividen en cuatro grandes bloques:

Productos agrícolas: café, azúcar, algodón, soja, etc. Los precios de estos pueden caer rápidamente, ya que dependen mucho del clima, plagas y cosechas.

Productos animales y carne: carne de cerdo, vaca, cordero, etc. Con el aumento de ingresos en países en desarrollo, la demanda de carne crece cada vez más.

Productos energéticos: petróleo (incluyendo los principales tipos WTI y Brent), gas natural, etc. Cuanto más caliente esté la economía global, mayor será la demanda.

Metales y metales preciosos: oro (XAUUSD), plata (XAGUSD), cobre (COPPER), platino (XPTUSD), paladio (XPDUSD), etc. Estos son tanto materias primas industriales como activos de refugio.

Dentro de estos commodities, oro, café, azúcar, petróleo, gas natural y cobre son los más negociados.

¿Qué impulsa las fluctuaciones en los precios de los commodities?

Para ganar dinero en el trading de commodities, debes entender por qué los precios suben y bajan. Hay cuatro factores principales:

1. Cambios en la demanda Cuando la economía va bien, las fábricas necesitan más materias primas y los precios suben. Cuando los ingresos en países en desarrollo aumentan, también crecen el consumo de carne y petróleo, y los precios se elevan. Y viceversa.

2. Limitaciones en la oferta La producción de commodities está sujeta a muchos factores: temporada, clima, costos de minería, riesgos políticos, etc. Si en las principales regiones productoras hay sequías o disturbios políticos, la oferta puede reducirse de repente, haciendo que los precios se disparen.

3. Eventos aleatorios impredecibles El calentamiento global provoca fenómenos climáticos extremos, las guerras afectan el suministro de energía, las pandemias cambian los hábitos de consumo. Estos eventos “cisne negro” pueden cambiar la tendencia de los precios en un instante.

4. Especulación de fondos de inversión Muchos inversores entran en masa en los mercados de futuros de commodities, comprando en alza y vendiendo en baja. Los precios altos atraen a más participantes, lo que a su vez empuja los precios aún más arriba, formando un ciclo de retroalimentación positiva.

¿Qué beneficios tiene negociar commodities?

Hedging contra la inflación: el oro, la plata, el petróleo y otros commodities suelen comportarse bien en períodos inflacionarios, protegiendo el poder adquisitivo de tus activos.

Diversificación de riesgos: los precios de los commodities a menudo no se mueven en sincronía con las acciones o bonos, por lo que incluirlos en tu portafolio puede reducir la volatilidad global.

Alta liquidez: estos productos tienen un volumen de negociación grande, puedes entrar y salir en cualquier momento sin preocuparte por no encontrar comprador.

Potencial de ganancias: en tiempos de incertidumbre económica, los precios de los commodities pueden subir mucho. Especialmente cuando la oferta está restringida, hay espacio para obtener beneficios significativos en poco tiempo.

Perspectiva de crecimiento a largo plazo: con el aumento de la población mundial y la industrialización en países en desarrollo, la demanda de muchos commodities sigue creciendo.

Pero, debes conocer estos riesgos

1. No subestimes el riesgo de apalancamiento El trading de commodities suele usar apalancamiento, cuanto mayor sea, mayor será el riesgo. Muchas personas pierden todo por usar demasiado apalancamiento y tomar decisiones equivocadas.

2. La volatilidad es una espada de doble filo Los precios de los commodities suelen fluctuar al doble de la volatilidad de las acciones, y al cuádruple de los bonos. Esto significa que tu cuenta puede experimentar caídas drásticas en poco tiempo, lo que puede llevar a decisiones irracionales.

3. Contrario a la tendencia de las acciones La mayoría de las veces, cuando los commodities suben, las acciones bajan, y viceversa. Esto ayuda a diversificar, pero también hace difícil ganar en ambos mercados simultáneamente.

4. Presión ambiental y regulatoria Las industrias de petróleo, minería y agricultura enfrentan regulaciones ambientales cada vez más estrictas. En el futuro, la oferta y los costos podrían cambiar por las regulaciones ecológicas.

¿Cómo empezar a negociar commodities si eres principiante?

No necesitas comprar una lata de café o un barril de petróleo para tener en casa. Hay formas más inteligentes:

Opción 1: ETFs de commodities

Es la forma más sencilla de empezar. Un ETF es una cesta de activos que suele seguir el precio de un commodity. Tiene la ventaja de requerir poca inversión inicial, se puede comprar y vender en cualquier momento y no preocuparse por almacenamiento. La desventaja es que las tarifas pueden ser altas.

Opción 2: Contratos de futuros

Es una forma más profesional. Firmas un contrato para comprar o vender un commodity en una fecha futura a un precio acordado hoy. Los futuros usan apalancamiento, requieren menos margen, pero también conllevan mucho más riesgo. Son adecuados para traders con experiencia. Ejemplos comunes son futuros de petróleo WTI (USOIL-F) y Brent (UKOIL-F).

Opción 3: Acciones de empresas

Si te parece muy complejo negociar directamente, puedes considerar comprar acciones de empresas relacionadas con commodities, como mineras, petroleras o agrícolas. Así participas indirectamente en la variación de precios, con menor riesgo.

Opción 4: Contratos CFD

El CFD significa “Contrato por Diferencia”. En pocas palabras, no necesitas poseer físicamente el oro o petróleo, solo haces un contrato con el broker para pagar o recibir la diferencia de precio. Las ventajas del CFD son:

• Se puede operar en ambas direcciones: comprar en alza y vender en baja, sin tener que poseer el activo
• Operar con poco capital gracias al apalancamiento
• Operar las 24 horas en la mayoría de los días hábiles
• Gran variedad de instrumentos: no solo commodities, también acciones, índices, etc.

Costos ocultos en la negociación de commodities

Muchos solo consideran el diferencial entre precio de compra y venta, pero hay otros costos que pueden comer tus ganancias sin que te des cuenta:

Spread (Diferencial): Es el costo más directo. Por ejemplo, si el precio de compra del oro es 1949.02 y el de venta 1949.47, ya tienes una pérdida inicial de 0.45 por el spread. Solo cuando el precio sube más allá de ese diferencial, empiezas a ganar.

Costos overnight (Swap): Si mantienes una posición abierta más allá de las 23:59, te cobran una tasa de interés por mantenerla. La tarifa varía según el producto y la dirección de la operación.

Comisiones: Algunos brokers cobran comisión por cada operación, otros no. Es importante tenerlo en cuenta al elegir broker.

Por eso, no solo mires la ganancia aparente, también calcula todos los costos para saber la ganancia real.

Horario de negociación de los commodities

No todos los commodities se negocian las 24 horas. Los horarios varían según la bolsa. Aquí los horarios típicos (hora de Tailandia):

Resumen: ¿Vale la pena que prestes atención a los commodities?

Ahora ya sabes qué es un Commodity, cómo negociarlo, y qué riesgos enfrentan. Lo más importante: los commodities no deben ser tu única inversión, sino parte de una cartera diversificada.

Elige un buen broker — que tenga variedad de instrumentos, depósitos y retiros rápidos, y tarifas bajas. Y, sobre todo, antes de poner dinero real, comprende bien en qué estás invirtiendo.

No te dejes llevar solo por las altas ganancias potenciales. Una estrategia de inversión sólida siempre supera a la ilusión de hacerse rico de la noche a la mañana.