Datos de NFP en camino: ¡los traders de criptomonedas deben dominar los secretos del mercado

¿Por qué los traders de criptomonedas deben prestar atención al NFP?

El primer viernes de cada mes, la Oficina de Estadísticas Laborales de EE. UU. publica un dato: el informe de empleo no agrícola (NFP). Parece que no tiene relación con el mundo de las criptomonedas, pero en cuanto sale el NFP, los precios de BTC, ETH comienzan a fluctuar. Esto no es casualidad, sino un reflejo real del flujo de fondos global.

El NFP mide el número de empleos creados o perdidos en el sector no agrícola de EE. UU., e incluye datos sobre la tasa de desempleo y el crecimiento salarial. Este informe afecta directamente la dirección de la política monetaria de la Reserva Federal, y en consecuencia, sacude todo el mercado financiero, incluyendo las criptomonedas.

¿Cómo influye el NFP en el precio de las criptomonedas? Tres mecanismos de transmisión

Mecanismo uno: La apreciación del dólar presiona a la baja el precio de las criptomonedas

Datos sólidos del NFP indican que la economía estadounidense va bien, y la Reserva Federal podría mantener tasas altas. Los inversores se vuelcan hacia el dólar y las acciones estadounidenses, y el índice del dólar (DXY) sube. Como BTC, ETH y otros activos valorados en dólares, se ven presionados a la baja.

Lo contrario también es cierto: si los datos del NFP son débiles, el dólar se deprecia, y los inversores buscan en las criptomonedas una fuente de rentabilidad, beneficiando sus precios.

Mecanismo dos: La volatilidad en los mercados tradicionales genera ondas en las criptomonedas

Tras la publicación del NFP, los mercados de acciones y bonos experimentan movimientos bruscos. La caída de las acciones y los cambios en los rendimientos de los bonos provocan que los fondos se retiren de activos de riesgo. Como las criptomonedas son activos de alto riesgo, se venden en primera instancia, aumentando la volatilidad del mercado.

Mecanismo tres: La función de refugio de BTC

Cuando las señales de recesión económica son claras, BTC a veces se considera un refugio contra la devaluación de la moneda fiat. Si el informe del NFP muestra un deterioro claro en el empleo, algunos inversores institucionales pueden aprovechar para comprar BTC en las caídas, elevando su precio.

Casos históricos: Cómo el NFP puede cambiar la tendencia de los precios

En septiembre de 2023, los datos del NFP superaron las expectativas, con un crecimiento del empleo mucho mayor al previsto. El índice del dólar saltó al alza, y BTC cayó más del 5% en 24 horas. La semana siguiente, todo el mercado de criptomonedas sufrió presión, y ETH, SOL y otras monedas principales corrigieron en conjunto.

En contraste, en marzo de 2024, el NFP sorprendió con datos débiles, con un crecimiento del empleo por debajo de lo esperado. El mercado interpretó que la Reserva Federal podría reducir tasas, y el dólar se debilitó. BTC subió un 7%, y el sentimiento del mercado de criptomonedas se revirtió rápidamente, con fondos entrando de nuevo.

Cómo deben reaccionar los diferentes tipos de traders ante el NFP

El cazador a corto plazo

Los minutos previos y posteriores a la publicación del NFP son los periodos de mayor volatilidad en el mercado de criptomonedas. Los traders que dominan el ritmo pueden posicionarse en largos o cortos antes del dato, esperando una explosión en la tendencia. Pero el riesgo se multiplica: hay que colocar stops con anticipación, o el deslizamiento puede comerse toda la ganancia.

El inversor a largo plazo

Para quienes no operan con frecuencia, el NFP es una oportunidad para entender el entorno macro de liquidez. La actualización mensual ayuda a determinar si la política monetaria sigue siendo expansiva y si la tendencia a largo plazo del mercado de criptomonedas está respaldada.

La trilogía del trading en NFP

Una semana antes: recopilación de información

Revisa las expectativas del mercado respecto al NFP (valor previo vs. pronóstico), y estima la probabilidad de que los datos sean mejores o peores de lo esperado. Históricamente, cuando la diferencia entre expectativas y valor previo es grande, la volatilidad suele ser mayor.

Al momento de la publicación: respuesta en tiempo real

Abre tus gráficos de velas y prepárate con herramientas de análisis técnico. Sigue en tiempo real el movimiento de BTC/USD, y también observa el índice del dólar y el S&P 500. La correlación entre mercados te ayudará a determinar rápidamente la dirección principal.

Horas después de la publicación: confirmación de tendencia

No te precipites a comprar en máximos o vender en mínimos. Espera a que el mercado asimile el impacto inicial y observa si el precio se estabiliza en una nueva dirección. En ese momento, tus probabilidades de éxito serán mucho mayores.

La línea de defensa para gestionar riesgos

La volatilidad en el mercado de criptomonedas antes y después del NFP puede alcanzar de 5 a 10 veces el rango habitual. Si no tienes una gestión de riesgos adecuada, no es recomendable realizar operaciones de gran volumen en ese período. Siempre establece stops estrictos, controla el tamaño de tus posiciones y recuerda que esa es la primera regla.

Además, no interpretes en exceso un solo dato del NFP. Un informe no cambiará la tendencia a largo plazo, pero puede causar movimientos de precios erráticos a corto plazo, y esa es precisamente la oportunidad para los traders astutos.