Firma de Criptografía Abra Saldrá a Bolsa en Nasdaq en Acuerdo SPAC de $750 Millones

En resumen

• Abra se cotizará en Nasdaq como ABRX a través de un acuerdo SPAC de 750 millones de dólares con New Providence Acquisition Corp. III.
• La firma apunta a más de 10 mil millones de dólares en activos bajo gestión para 2027, presentándose como el primer RIA de activos digitales registrado en la SEC y cotizado públicamente.
• Abra ha enfrentado múltiples acciones regulatorias, incluyendo multas de la SEC y la CFTC, y un acuerdo multistate de 82 millones de dólares.

Abra Financial Holdings, la plataforma de gestión de patrimonio en activos digitales con sede en San Francisco, anunció el lunes que saldrá a bolsa mediante una fusión con New Providence Acquisition Corp. III, una compañía de adquisición con propósito especial que cotiza en Nasdaq bajo el símbolo NPACU. La compañía combinada se espera que cotice en Nasdaq bajo el símbolo ABRX, informó en un comunicado de prensa. La transacción valora a Abra en 750 millones de dólares en base pre-money. Los inversores existentes de la firma, incluyendo Adams Street, Blockchain Capital, Pantera Capital, RRE Ventures y SBI, transferirán el 100% de sus participaciones a la entidad combinada.

El fideicomiso de New Providence posee hasta 300 millones de dólares en efectivo, sujeto a redenciones de accionistas, que servirán como capital de crecimiento para la empresa combinada.  Abra se posiciona como la primera compañía cotizada en bolsa con un asesor de inversiones registrado en la SEC enfocado en la gestión de patrimonio en activos digitales, ofreciendo servicios que incluyen custodia, comercio, estrategias de rendimiento y préstamos colaterales. La empresa apunta a más de 10 mil millones de dólares en activos bajo gestión para finales de 2027. “Nuestro objetivo es ofrecer productos de gestión de patrimonio en cadena de grado institucional a inversores de todo el mundo dentro de un marco regulado y transparente”, dijo el CEO de Abra, Bill Barhydt, en el comunicado de prensa.

Sin embargo, el anuncio se da en un contexto de repetidos enfrentamientos con reguladores federales y estatales. En julio de 2020, tanto la SEC como la CFTC tomaron medidas contra Abra. La SEC acusó a la compañía de ofrecer y vender swaps basados en valores no registrados a inversores minoristas, y la CFTC encontró que había participado en swaps ilegales fuera del mercado en activos digitales y divisas extranjeras. La firma pagó multas combinadas de 300,000 dólares—150,000 a cada agencia—en 2024 para resolver los cargos. Luego, en agosto de 2024, la SEC presentó cargos ya resueltos contra la subsidiaria de Abra, Plutus Lending LLC, por no registrar su producto de préstamos en criptomonedas para minoristas, Abra Earn, y por operar como una compañía de inversión no registrada durante al menos dos años. En su punto máximo, el programa Abra Earn tenía aproximadamente 600 millones de dólares en activos, con casi 500 millones provenientes de inversores estadounidenses. Por separado, la firma con sede en San Francisco acordó en junio de 2024 devolver a los clientes 82 millones de dólares en criptomonedas como parte de un acuerdo con 25 estados por operar sin licencia. La Junta de Valores de Texas también presentó una acción de cumplimiento contra Abra y su CEO por presunto fraude en valores en 2023. En respuesta al acuerdo con la SEC, Abra afirmó que ningún consumidor resultó perjudicado y que todos los activos de los clientes de U.S. Earn, incluyendo intereses acumulados, fueron transferidos a sus cuentas de Abra Trade en 2023. Al momento de escribir, NPACU, la compañía fachada que lleva a Abra a bolsa, ha subido un 0.91% desde la apertura en Nueva York y cotizaba a 10.51 dólares por acción.